Mirada al contexto energético desde la realidad minera

JORGE  GÓMEZ  D.  Presidente  Ejecu.vo

San/ago  17  Mayo  2016

Agenda Mirada al contexto energético

desde la realidad minera

Chile en el contexto mundial

Coyuntura energética para la Minería

Oportunidades para un Chile competitivo y sustentable

Relación ERNC y Minería

Para no olvidar….. Los precios no tienen por qué estar siempre al alza

Fuente: BP Crude Oil Prices from 1861

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1950 1960 1970 1980 1990 2000 2010

Precio del Petróleo entre 1950 y 2015 Valores barril Brent en US$ 2015

Promedio 65 años

42,7 US$/bbl

Promedio 25 años

57,7 US$/bbl

Chile posee una matriz energética limpia respecto al mundo, a pesar de la dependencia del petróleo

Matriz de energía primaria 2014 [MTOE]

Generación eléctrica 2015 [TWh]

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Chile US Mundo

Otros

ERNC

Nuclear

Hidro

Diesel

Gas Natural

Carbón

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Oil Natural Gas

Coal Nuclear Energy

Hydro electric

Renew- ables

Chile

China

US

World

Fuentes: CNE (Chile), Banco Mundial y EIA (US Deparment of Energy)

Fuente: BP Statistical Review of World Energy June 2015

(Solar+Eólico)

Fósil No Fósil

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1999 2004 2009 2014

Gen

erac

ión

[GW

h]

Matriz de generación del norte minero está basada en carbón

Generación SING basada en combustibles fósiles y uso de

infraestructura financiada por mineras Precios de energía y carbón

están correlacionados en el SING

Carbón Gas Natural

Diesel ERNC

ü Precio de energía a clientes, del norte en particular, ha disminuido principalmente por caída del precio carbón.

ü Notoria correlación al alza.

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2007 2009 2011 2013 2015 0

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Prec

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PMM SING (E+P)

Carbón SING

Prec

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IF C

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n]

Costos de energía eléctrica y diesel siguen siendo relevantes a pesar de haber caído desde su peak

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0.0 2015 10% 5%

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2014

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22%

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Electricidad

Combustible

Servicios

Mano de obra

Consumibles

Ácido

Nuestro negocio es la minería! Nota: Costos de extracción incluye minar, moler, lixiviar, costos SxEw y G&A incurridos en la mina; expresados como costos por cada tonelada de mineral molido Fuentes: Wood Mackenzie, Consejo Minero (a partir de información de Cochilco, CNE y Ministerio de Energía, Chile)

Costos de extracción del cobre 2014 y 2015 [c/lb]

§  Consumos energía eléctrica 22 TWh y, diesel y otros combustibles de 2 millones m3

§  Diesel, un mercado menos observado

§  Durante la crisis del gas, mineras vieron traspasados costos y además se vieron en la necesidad de involucrarse aún más en el negocio eléctrico.

Cambio estructural de PPAs: -  Energía + Potencia -  Traspaso de costos y riesgos propios del

negocio eléctrico desde la crisis 2007

Gasto del sector minero en energía ha estado en torno a US$ 3.500 millones al año

Proyectos ERNC impulsados por minería

Generación de energía a partir de cascada de relaves, 2,4 MW, Codelco

Planta Solar de 100 kW en Puerto Patache, Collahuasi

Planta eólica de 115 MW en Los Pelambres, Antofagasta Minerals

Planta Solar de 100 MW en Atacama, CAP

Planta Solar de 32 MW División Gabriela Mistral, Codelco

Planta Solar de 25 MW, Pozo Almonte, Collahuasi

Proyectos terminados Proyectos en curso

Compañías mineras y autoridad han impulsado el ingreso de las ERNC

Impulso de la autoridad

§  Ley ERNC

§  Impuesto CO2

§  Interconexión SIC-SING à

§  Ampliación de transmisión troncal

§  Proyecto de Ley de Transmisión

5 a 10 US$/MWh

1 US$/MWh

Deseable sería potenciar I+D para aprovechar todos los recursos de Chile (mar, geotermia, pumped storage y litio, por ejemplo) y lograr costos de inversión y riesgos sustancialmente menores.

Oportunidad de ingreso para las ERNC … el caso solar es evidente

Chile posee el mejor recurso solar a nivel mundial

Costo de desarrollo paneles solares bajó 82% 2009-2015 (LCOE)

5.96 4.28

5.07 5.72

6.75 5.93

5.78 6.37

3.02 6.88

4.94 5.46

4.37 5.82

6.13 6.17

6.33 6.03 6.09

7.15

Venezuela Uruguay

Paraguay Mexico Jordan

Israel Irán

India Germany

Egypt Ecuador

Colombia China Brazil

Bolivia Australia

Algeria Argentina

Perú Chile

Global Solar Horizontal Radiation GHI [kWh/m2-day]

Chile

Fuente: Lazard’s Levelized Cost of Energy Analysis, Version 9.0 Fuente: www.sealite.com.au/techincal/solar_chart.php

394

323 270

226 166

148

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0 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015

ERNC, a igual costo de desarrollo y mejor recurso solar en Chile, se adjudica a valores muy distintos

¿Por qué pagamos más por la energía en Chile?

Adjudicación a ERNC Solares Licitaciones Chile vs. Perú

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Chile Perú

Potencia

Energía

Licitaciones a nivel mundial

Prec

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ico

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h]

Chile

Atención sobre Agua y Gas, también orientadas a una matriz limpia, y a complemento de las ERNC

Mercados GN: Convergencia de precios y mayor profundidad

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US$

/MM

BTU

Gas ruso en Alemania

Henry Hub - US

§  30% del consumo de GN ya se transa internacionalmente; 1/3 vía GNL y 2/3 vía gasoductos

Existe oportunidad para nuevos entrantes, que debieran ofrecer precios más competitivos considerando el menor

riesgo que enfrentan.

Recurso hídrico es evidente

§  Capacidad hidroeléctrica privilegiada a nivel mundial.

§  Necesidad de impulsar proyecto (s) con participación de múltiples actores del país y el territorio.

§  Trazado de líneas de transmisión es un gran desafío: revisar alternativas.

Está en nosotros aprovechar las ventajas competitivas que tiene Chile

Como sector hemos contribuido activamente al desarrollo de la ERNC con inversiones/financiamiento; y estaremos siempre

dispuestos a contribuir en la medida de lo posible.

El costo de energía cobrará cada vez más relevancia para la competitividad del sector minero.

Chile requiere un mercado dinámico, con una matriz energética más sustentable.

La naturaleza de nuestro negocio es cíclico y por lo tanto tenemos límites para contribuir en este desarrollo.

Existe hoy la oportunidad de avanzar en nuestra competitividad, lo que requiere de un esfuerzo conjunto de todos los actores y una mirada de largo plazo.

Mirada al contexto energético desde la realidad minera

JORGE  GÓMEZ  D.  Presidente  Ejecu.vo

San/ago  17  Mayo  2016