www.alahlicapital.com جعة نص إخلاء المسؤولية في الصفحة الأخيرةالرجاء مرا

للاسواق الناشئة MSCIمقابل مؤشر السوق السعودي تاسي مؤشر آداء الأسواق آداء

اممنذ بداية الع الربعمنذ بداية الأسواق المؤشر آخر جلسة الشهرمنذ

10,000

10,200

10,400

10,600

10,800

11,000

11,200

11,400

11,600

11,800

12,000

12,200

1,140

1,160

1,180

1,200

1,220

1,240

1,260

1,280

1,300

1,320

1,340

30-Nov19-Nov10-Nov1-Nov21-Oct12-Oct1-Oct22-Sep13-Sep

MSCI

-السعودي 10,850.0 0.8 0.8 (5.6) 24.9

03إم - السعودي 1,499.2 0.9 0.0 (5.5) 27.8

- السعودي 22,426.5 (0.4) (0.4) (5.2) (14.6)

دبي 3,072.9 0.4 0.0 8.0 23.3

أبو ظبي 8,546.5 0.8 0.0 11.0 69.4

الكويت 5,779.6 1.1 1.1 2.9 27.0

قطر 11,552.4 1.5 1.5 0.6 10.7

مصر 11,420.0 0.2 0.2 8.6 5.3

عمان 4,007.5 0.2 0.2 1.6 9.5

البحرين 1,748.6 1.1 1.1 2.5 17.4

المصدر: بلومبيرغ المصدر: بلومبيرغ

الأسواق الإقليمية

العائد على الأصول

)%(

العائد على حقوق المساهمين

)%(

العوائد النقدية

)%(

مكرر القيمة الدفترية

)مرة(

مكرر الربحية

)مرة(

القيمة المتداولة

)مليون دولار(

القيمة السوقية

)مليار دولار(

-السعودي 2,565.0 2,763.0 23.9 2.3 2.4 9.5 2.4

-السعودي 3.01 14.1 12.8 1.7 5.2 14.2 9.9

أبو ظبي 418.7 2,104.2 23.2 2.6 2.7 10.5 1.8

دبي 92.9 260.9 20.2 1.0 2.5 5.3 1.1

الكويت 35.0 98.1 18.7 1.0 1.5 5.3 1.7

قطر 155.8 261.4 16.1 1.7 2.6 10.9 2.0

البحرين 27.5 2.2 9.8 0.9 3.6 8.8 1.2

عمان 13.9 9.9 11.4 0.8 3.9 6.9 1.0

مصر 24.8 74.7 8.6 1.5 1.5 17.6 3.3

SNB ، أبحاث كابيتالالمصدر: بلومبيرغ

معدل الفائدة الأسواق العالمية

أشهر 3 شهر المؤشر آخر جلسة منذ بداية العام مكرر الربحية أشهر 6

033 د ب اس 4,567.0 (1.9) 21.6 25.0

ناسداك 15,537.7 (1.6) 20.6 90.1

فوتسي 7,161.1 1.4 10.8 17.2

نيكاي 27,935.6 0.4 1.8 15.9

سنغافورة 3,098.3 1.9 8.9 20.3

غهانغ 23,658.9 0.8 (13.1) 9.5

) يب ( السعودية 0.90 0.85 0.67

)إيب ( الإمارات 0.58 0.35 0.21

د لا (ليبور ) 0.25 0.17 0.10

لأ يكي سندات الخزانة 0.08 0.04 0.06

ب ك ع دي ودائع بين 0.73 0.73 0.58

ت 03 لأ يكي ـ عوائد السندات 1.47

المصدر: بلومبيرغ

المصدر: بلومبيرغ

أسواق السلع العملات مقابل الدولار

%منذ بداية العام %منذ بداية العام العملة سعر الصرف التغيير % السعر التغيير %

ع دي ريال 72.05 3.3 40.8

ين ياباني 72.05 3.3 40.8

يورو 72.05 3.3 40.8

ب يط جنيه 1.33 0.2 (2.6)

ف ك ي ي 72.05 3.3 40.8

الذهب 72.1 3.3 40.8

طبيع الغاز 72.1 3.3 40.8

د لا /ب يل(برنت ) 72.1 3.3 40.8

د لا /ب يل(سلة أوبك ) 72.1 3.3 40.8

ح س العقود الآجلة 72.1 3.3 40.8

المصدر: بلومبيرغ

المصدر: بلومبيرغ

1 DECEMBER 2021

ج س لإغ

إحص ء ت لأ لإقلي ي ع ي

SNB جرس الإغلاق كابيتال

1 DECEMBER 2021

2

– ي ي

داء المؤشر خلال تداولات آخر جلسةأ

السوق الرئيسية و قيمّ التداولات خلال عام داء مؤشر أ

10,700

10,720

10,740

10,760

10,780

10,800

10,820

10,840

10,860

10,880

10:00 10:50 11:40 12:30 13:20 14:10

4,000

5,000

6,000

7,000

8,000

9,000

10,000

11,000

12,000

13,000

0

5

10

15

20

25

Dec-21Sep-21Jun-21Mar-21Dec-20

ي د

SNB أبحاث كابيتال ، بلومبيرغ، السعودية تداولالمصدر:

SNB أبحاث كابيتال ، بلومبيرغ، السعودية تداولالمصدر:

بالكمية -الأكرر نشاطا الأكرر انخفاضا كرر ارتفاعا الأ

رالتغيي % القيمة المتداولة ةالقيمة المتداول الشركة الإغلاق رالتغيي % رالتغيي % القيمة المتداولة الشركة الإغلاق الشركة الإغلاق

معدنية 26.5 9.9 21.5

صدر 439.0 8.7 282.6

ف السعودي 43.5 8.1 25.0

الدرّيس 69.7 6.4 28.5

ل د يبالخليج 19.5 4.3 47.8

ل أ ينأمانة 35.5 (3.9) 47.5

تهامة 37.8 (3.8) 61.4

الباحة 30.8 (3.4) 19.5

بتروكيم 38.7 (3.2) 8.6

عذيب اتحاد 23.1 (2.9) 13.6

الراجحي 134.4 1.7 465

صدر 439.0 8.7 283

سابك 109.2 0.9 270

الإنماء 22.7 (0.5) 198

سبكيم 39.0 1.4 186

SNB أبحاث كابيتال، المصدر: بلومبيرغ SNB أبحاث كابيتال، المصدر: بلومبيرغ SNB أبحاث كابيتال، المصدر: بلومبيرغ

قيمة التداولات )مليون ريال(أسعار الإغلاق )ريال سعودي( و

سعودي في السوق ال حسب القيمة السوقيةداء الشركات الأكبر آ

ةالعوائد النقدي ةالقيمة السوقي التغيير في السعر )%( العائد على )%( مكررات )مرة( ةالقيمة المتداول الإغلاق

يةالقيمة الدفتر (%) العامبداية حقوق المساهمين الأصول الربحية الشركة ريال مليون ريال مليون ريال آخر جلسة شهر

ع دي أرامكو 35.00 152.4 7,000,000 1.0 1.0 0.0 25.8 9.7 26.3 6.8 4.0

الراجحي 134.40 465.5 336,000 1.7 1.7 82.6 23.4 2.3 24.3 5.3 1.8

سابك 109.20 269.5 327,600 0.9 0.9 7.7 12.0 0.0 16.1 1.9 3.0

الأهلي 61.40 150.5 274,949 1.7 1.7 41.6 11.4 1.9 18.4 1.8 2.4

الإتصالات السعودية 111.80 93.7 223,600 0.7 0.7 6.3 17.1 9.0 19.8 3.3 4.5

لكه ب ءالسعودية 23.72 72.6 98,832 0.5 0.5 11.4 7.6 0.6 8.0 0.4 3.0

معادن 71.80 53.0 88,356 0.4 0.4 77.3 11.8 (0.2) 23.9 2.6 0.0

ي ضبنك 27.35 36.6 82,050 (2.3) (2.3) 35.4 11.9 1.5 15.6 1.8 0.0

ل غذي ت ز عي سابك 170.20 80.5 81,021 (1.4) (1.4) 111.2 26.0 13.0 29.6 6.4 1.3

ساب 29.95 20.4 61,541 (0.2) (0.2) 21.2 6.8 (1.5) 17.8 1.2 1.7

شهر 02ة لآخر . العوائد النقديالأكبر وزنا حسب القيمة السوقية. SNBأبحاث كابيتال، بلومبيرغ، السعودية تداولالمصدر:

يام متتاليهشركات ارتفعت لرلاثة أ

يام متتاليهشركات انخفضت لرلاثة أ

31-Oct 1-Dec 30-Nov 29-Nov

شمس 66.5 69.6 71.7 64.4

كيان 16.5 16.7 17.0 15.8

إس إف أليانز 25.7 26.0 27.0 25.0

وفرة 99.5 104.8 105.8 98.0

ك فل الأهلي 37.5 37.9 38.1 35.8

31-Oct 1-Dec 30-Nov 29-Nov

صيم اسمنت 77.9 73.1 72.8 79.0

بوان 34.4 33.8 33.5 35.4

قي اسمنت 44.5 43.3 43.2 45.3

ع دي اسمنت 56.8 55.6 55.3 57.8

أسترا 36.0 35.8 34.8 36.4

SNB ، أبحاث كابيتالبلومبيرغ، السعودية تداولالمصدر:

SNB أبحاث كابيتال، بلومبيرغ، السعودية تداولالمصدر:

SNB جرس الإغلاق كابيتال

1 DECEMBER 2021

0

اسبوع الماضية* 02خلال الـ الشركات التي سجلت أعلى مستوى لها

اسبوع الماضية* 02الشركات التي سجلت ادنى مستوى لها خلال الـ

المتداولة القيمة

التغيير % )مليون ريال(

أعلى مستوى

الإغلاق خلال اليوم

ةالقيمة المتداول

التغيير % )مليون ريال(

أدنى مستوى

الإغلاق خلال اليوم

ل أ ين أكسا 32.1 31.7 0.0 9.2

دي اسمنت 22.3 22.3 (1.4) 5.6

ي بع اسمنت 34.9 34.5 0.9 1.6

صيم اسمنت 72.8 72.4 (0.4) 4.9

ع دي اسمنت 55.3 55.0 (0.5) 3.8

SNB، بلومبيرغ، أبحاث كابيتال السعودية تداولالمصدر:

SNB، بلومبيرغ، أبحاث كابيتال السعودية لتداوالمصدر:

آخر جلسة –القطاعات آداء

قيم التداولات )مليار ريال(

2.3

1.61.4

1.10.9 0.9 0.8

0.4 0.4 0.40.2 0.2 0.2 0.1 0.1

-0.2 -0.3-0.7 -0.8

-0.9

-1.4-2.0

-1.5

-1.0

-0.5

0.0

0.5

1.0

1.5

2.0

2.5

3.0

يك لع جز

م علإ

ك ب

ط ق

كي ه لإ ت د

ل جلا ل يطع ل

ي لأد

د ي ع ديص

ذيغلأ جز

حيص ي ع

ع ف

ت لاص لإ

ي ع ي ط

ن ي أ

ذيغلأ إ

ل ي لإ

ه ي يج ت د

ي لع

يلاد

ل

6.3

10.5

6.7 7.5

5.5 5.8 6.6

7.1

1-Dec30-Nov29-Nov28-Nov25-Nov24-Nov23-Nov22-Nov

SNB، بلومبيرغ، أبحاث كابيتال السعودية تداولالمصدر:

SNB، بلومبيرغ، أبحاث كابيتال السعودية تداولالمصدر:

و التقييم الآداء –السوق السعودي مؤشرات

(%التغيير في السعر ) العائد على )%( مكررات )مرة( ةالقيمة السوقي الأسهم الحرة عدد القيمة المتداولة

يةالقيمة الدفتر العامبداية حقوق المساهمين الأصول الربحية القطاع المؤشر الشركات مليون ريال مليون ريال % آخر جلسة

تاسي 10,850 208 5,870 9,607,284 100.0 0.8 24.9 9.5 2.4 23.9 2.3

الطاقة 5,428 5 317 7,037,322 9.7 1.1 0.7 22.3 8.5 22.2 4.9

المواد الأساسية 7,020 42 1,456 728,860 19.8 0.4 22.2 12.5 6.7 17.5 2.2

ي السلع 7,008 11 193 15,505 0.8 (0.8) 7.2 1.4 0.5 368.1 2.7

ه ي الخدمات التجارية 4,249 4 341 9,296 0.5 (0.7) 4.7 (0.2) (0.1) - 5.7

النقل 5,090 6 133 13,759 0.9 (1.4) 5.1 1.6 0.6 150.5 2.4

ط يل لاجل السلع 5,879 6 124 6,825 0.3 0.9 2.7 5.5 2.7 43.5 2.8

الخدمات الإستهلاكية 4,723 10 210 23,657 1.0 0.9 10.6 (11.6) (6.1) - 2.0

الإعلام 19,434 2 114 18,040 0.4 1.6 90.2 20.0 6.4 36.0 6.8

لع ك ي تجزئة 9,503 12 182 38,986 2.9 2.3 11.1 24.4 7.0 29.6 7.0

تجزئة الأغذية 9,046 4 34 22,725 0.6 0.4 (14.1) 20.1 5.4 38.4 7.0

لأغذي إنتاج 4,708 13 376 84,286 2.9 (0.2) (13.8) 6.6 2.7 40.4 2.7

الرعاية الصحية 7,262 8 71 89,028 3.6 0.2 28.5 11.7 5.6 37.1 4.4

الادوية 4,888 1 11 4,446 0.2 (0.9) (5.5) 2.8 1.1 79.7 2.4

البنوك 11,575 11 1,043 947,069 43.4 1.4 52.5 11.0 1.6 20.8 2.3

يل الإسترمار 6,439 4 136 44,235 0.3 (0.3) 40.1 1.1 0.7 162.5 1.7

التأمين 6,120 28 393 53,580 2.2 0.1 1.6 2.1 0.7 163.9 2.7

الإتصالات 7,246 4 163 259,015 5.1 0.2 5.0 10.9 4.7 22.2 2.4

ع المرافق 5,601 4 113 102,994 2.0 0.2 21.5 5.2 3.8 11.7 0.6

ع ي د الصناديق 4,668 17 46 15,997 0.9 0.4 8.9 0.3 0.2 477.5 1.2

ع ي التطوير 3,192 11 387 91,660 4.1 0.1 5.7 (1.4) (0.7) - 1.6

SNBتداول، بلومبيرغ، أبحاث كابيتال در: المص

SNB جرس الإغلاق كابيتال

1 DECEMBER 2021

4

نمو حد أعلى –السوق الموازية

المؤشر خلال تداولات آخر جلسة آداء

السوق الموازية و قيمّ التداولات خلال عام مؤشر آداء

21800

21900

22000

22100

22200

22300

22400

22500

22600

10:00 10:30 11:00 11:30 12:00 12:30 13:00 13:30

0

5,000

10,000

15,000

20,000

25,000

30,000

-

100

200

300

400

500

600

700

800

900

1,000

Dec-21Sep-21Jun-21Mar-21Dec-20

ي د

SNBكابيتال ، بلومبيرغ، أبحاث السعودية تداولالمصدر:

SNB، بلومبيرغ، أبحاث كابيتال السعودية تداولالمصدر:

بالكمية -الأكرر نشاطا الأكرر انخفاضا الأكرر ارتفاعا

رالتغيي % القيمة المتداولة ةالقيمة المتداول الشركة الإغلاق رالتغيي % رالتغيي % القيمة المتداولة الشركة الإغلاق الشركة الإغلاق

الناقول 142.8 2.7 3.0

غاز 68.5 2.5 2.6

ب إنماء 32.1 0.9 1.4

موبي 102.4 (3.2) 0.5

ف ش فش 252.6 (2.8) 2.3

ع ي سمو 56.0 (2.1) 0.6

ح ب 207.2 (1.6) 0.6

ت ي ض 31.0 (0.5) 4.7

ي ضاسمنت 31.0 (0.5) 4.7

الناقول 142.8 2.7 3.0

غاز 68.5 2.5 2.6

ف شفش 252.6 (2.8) 2.3

ب إنماء 32.1 0.9 1.4

SNB، بلومبيرغ، أبحاث كابيتال السعودية تداولالمصدر: SNB، بلومبيرغ، أبحاث كابيتال السعودية تداولالمصدر: SNB، بلومبيرغ، أبحاث كابيتال السعودية داولتالمصدر:

وتقييم الشركات آداء

ةالعوائد النقدي ةيالقيمة السوق التغيير في السعر )%( العائد على )%( مكررات )مرة( الإغلاق القيمة المتداولة

ةالقيمة الدفتري (%) العامبداية حقوق المساهمين الأصول الربحية ريالألف مليون ريال آخر جلسة شهر الشركة ريال

6.5 2.2

11.5

ي ض اسمنت 31.0 4,657 3,720 (0.5) (0.5) (0.6)

16.1

9.7

لب ء ي الوطنية 284.0 57 3,408 (0.3) (0.3) (37.9)

1.5

12.8

ع ي سمو 56.0 572 2,100 (2.1) (2.1) (15.2)

ب إنماء 32.1 1,415 1,284 0.9 0.90.4

0.0

بنان 56.5 28 1,130 0.0 0.0

5.9

ط حديد 62.0 399 751 0.0 0.0

1.5

برغرايززر 207.4 90 519 (0.4) (0.4)

1.0 86.5

موبي 102.4 478 512 (3.2) (3.2)

2.3

ك دي المركز 64.0 712 493 (0.5) (0.5)

الناقول 142.8 3,031 414 2.7 2.7

شهر 02. العوائد النقدية لآخر SNB، بلومبيرغ، أبحاث كابيتال السعودية تداولالمصدر:

يام متتاليهلاثة أشركات ارتفعت لر

يام متتاليهشركات انخفضت لرلاثة أ

31-Oct 1-Dec 30-Nov 29-Nov

31-Oct 1-Dec 30-Nov 29-Nov

SNB، بلومبيرغ، أبحاث كابيتال السعودية تداولالمصدر:

SNB، بلومبيرغ، أبحاث كابيتال السعودية تداولالمصدر:

SNB جرس الإغلاق كابيتال

1 DECEMBER 2021

0

جميع شركات السوق السعودي

وتقييم الشركاتآداء

(التغيير في السعر )% العائد على مكررات )مرة( العوائد ةالقيمة السوقي الأسهم الحرة الإغلاق القيمة المتداولة

يةالقيمة الدفتر النقدية % العامبداية حقوق المساهمين *EV/EB الربحية الرمز الشركة ريال مليون ريال مليون ريال % آخر جلسة

الطاقة 2222 ع دي أرامكو 35.0 152.4 7,000,000 7.8 1.0 0.0 25.8 12.0 26.3 6.8 4.0

2380 بترورابغ 21.8 60.5 19,062 0.3 (1.1) 57.5 23.5 12.5 11.6 2.4 -

4030 بحري 33.1 11.6 13,033 0.6 0.8 (18.4) 1.9 14.7 72.4 1.4 6.0

4200 الدرّيس 69.7 28.5 5,228 0.3 6.4 34.2 17.8 12.9 32.2 5.5 1.1

2030 ساركو 126.4 63.5 1,896 0.1 (1.7) 20.2 2.7 163.6 125.6 2.7 0.6

الأساسية المواد 2010 سابك 109.2 269.5 327,600 4.6 0.9 7.7 12.0 10.8 16.1 1.9 3.2

1211 معادن 71.8 53.0 88,356 1.8 0.4 77.3 11.8 15.3 23.9 2.6 -

2020 ل غذي ت ز عي سابك 170.2 80.5 81,021 2.0 (1.4) 111.2 26.0 20.6 29.6 6.4 1.5

2290 ينساب 64.0 30.2 36,000 0.9 0.5 0.2 10.4 12.6 23.5 2.5 4.7

2310 سبكيم 39.0 186.4 28,600 1.7 1.4 125.2 18.8 8.6 10.9 2.0 1.9

2350 كيان 17.0 162.9 25,560 1.0 2.2 19.2 14.0 9.0 12.2 1.6 -

1.9 2.1 13.1

2002 بتروكيم 38.7 8.6 18,576 0.3 (3.3) 16.4 16.8

2330 المتقدمة 69.8 20.3 15,110 0.8 1.9 4.2 23.3 14.9 18.1 3.8 3.7

3.3 1.9 11.1

2250 ع دي المجموعة 30.7 32.5 13,793 0.8 1.3 11.9 18.3

2060 تصنيع 20.1 178.9 13,432 0.8 (0.1) 46.8 11.2 164.3 15.2 1.6 -

3050 ج بي اسمنت 67.8 2.7 9,492 0.3 2.7 (19.6) 15.8 14.8 19.2 3.1 3.7

3030 ع دي اسمنت 55.3 0.0 8,461 0.5 (0.5) (10.1) 15.9 15.9 21.8 3.6 5.4

3040 اسمنت القصيم 72.8 18.5 6,552 0.3 (0.4) (10.1) 20.9 15.4 17.5 3.7 4.4

3060 اسمنت ينبع 34.9 6.1 5,497 0.3 0.9 (13.9) 7.3 15.6 24.9 1.9 7.2

3020 اسمنت اليمامة 25.3 4.9 5,123 0.3 (0.2) (14.4) 7.1 28.9 17.9 1.2 -

1.8 2.1 14.9

2170 اللجين 56.7 13.7 3,924 0.2 (1.7) 20.5 14.9

3080 اسمنت الشرقية 43.2 2.8 3,715 0.2 (0.1) 5.0 9.1 12.3 17.0 1.6 6.5

3010 ع بي اسمنت 36.7 5.9 3,665 0.2 (0.9) (0.5) 6.8 11.4 19.1 1.3 6.8

3003 دي اسمنت 22.3 21.1 3,122 0.2 (1.4) (12.9) 10.2 11.6 14.8 1.7 6.7

3002 ج ناسمنت 18.0 0.0 3,057 0.2 (0.2) (1.4) 10.6 13.9 14.3 1.6 8.3

3004 ج بي اسمنت 13.2 9.3 2,369 0.1 (0.2) 8.2 5.3 18.9 20.3 1.1 3.8

2001 كيمانول 33.6 45.9 2,266 0.1 0.7 45.7 17.3 10.2 18.2 2.4 -

1202 مبكو 42.7 21.1 2,135 0.1 (0.4) 121.0 15.9 10.1 16.3 2.4 -

1304 لحديد اليمامة 39.8 17.0 2,019 0.1 (0.3) 34.1 28.8 10.4 10.5 2.8 3.8

- 1.5

2240 الزامل 27.7 38.6 1,662 0.1 0.0 33.4 (1.8) 28.8

- 2.5 -

1201 تكوين 16.6 20.8 1,577 0.0 0.7 18.6 7.6

3090 ب كاسمنت 17.5 13.3 1,571 0.1 (1.2) 2.5 2.4 20.1 52.2 1.2 -

- 1.1

3091 ج فاسمنت 10.8 11.1 1,539 0.1 0.2 (3.6) (4.8) 43.2

3005 م ىاسمنت 23.6 7.2 1,298 0.1 0.2 (24.7) 12.4 11.3 14.8 1.8 4.2

ح ل اسمنت 13.2 6.9 1,292 0.1 (0.6) (21.1) 6.1 10.8 18.3 1.1 7.6 3001

- 2.5

1320 ع دي الأنابيب 25.0 3.0 1,275 0.0 (1.2) (10.2) 0.0 43.9

3007 الواحة 78.0 9.7 1,170 0.0 (0.4) (1.5) 22.3 15.1 20.2 4.2 3.8

2090 الجبس 36.0 39.8 1,140 0.1 (0.6) 28.8 6.5 36.5 36.8 2.4 1.7

2150 زجاج 33.4 38.1 1,099 0.1 (1.2) 22.1 7.6 58.1 23.6 1.7 -

1210 آيبي 37.3 8.8 1,026 0.1 (1.3) 11.8 5.3 18.2 34.9 1.8 -

1301 أسلاك 29.1 7.1 1,020 0.0 (1.4) (16.5) 12.6 15.7 18.4 2.3 5.2

2300 الورق 45.6 6.7 876 0.0 (0.9) (29.4) 24.1 14.2 20.5 4.1 -

- 3.2 -

2220 معدنية 26.5 21.5 798 0.0 9.9 (16.1) (15.1)

- 2.2

2210 لكي ي ت نماء 31.0 0.0 728 0.0 1.0 (7.1) (0.1) 24.5

3008 الكريري 63.0 5.2 712 0.0 (1.9) (7.2) 14.2 45.5 35.9 5.4 -

- 3.6

2200 لأ بيبالعربية 15.8 12.5 634 0.0 0.3 (11.7) (55.6)

- 5.0

2180 فيبكو 51.4 14.1 591 0.0 (1.2) (14.2) (8.6) 228.5

الرأسمالية السلع

2040 الخزف 51.8 51.9 4,143 0.2 (0.8) 44.0 13.9 15.2 19.2 2.5 1.4

1212 أسترا 34.8 12.9 2,784 0.1 (2.8) 35.4 14.1 10.4 14.8 2.0 2.2

1302 بوان 33.5 12.8 2,010 0.1 (0.9) 34.9 21.8 11.5 12.2 2.7 4.5

2320 البابطين 31.0 5.8 1,319 0.1 0.2 (2.2) 9.0 21.0 18.4 1.7 3.2

كه ب ي صناعات 26.1 18.6 1,172 0.1 0.2 1.4 9.5 15.8 22.1 2.0 1.9 1303

1.4 3.9

2360 الفخارية 71.2 24.4 1,068 0.1 (0.1) (28.1) (0.5) 102.5

- 4.1

2110 الكابلات 19.9 10.3 718 0.0 (1.5) (33.1) (57.3)

2370 مسك 17.1 21.5 684 0.0 0.4 10.9 (1.8) 20.7 - 1.9 -

4141 العمران 89.7 7.4 538 0.0 (0.3) (5.2) 5.7 56.6 89.1 4.7 -

2160 اميانتيت 16.8 6.9 537 0.0 (1.3) (23.0) - - - - -

4140 صادرات 82.0 20.3 531 0.0 (1.1) (26.5) (42.8) - - 25.3 -

SNB أبحاث كابيتال ، بلومبيرغ، السعودية تداولالمصدر:

*EV/EB: EV/EBITDA(مكرر قيمة المنشأة/ الأرباح قبل الفائدة والضريبة والاستهلاك والإطفاء)

SNB جرس الإغلاق كابيتال

1 DECEMBER 2021

6

وتقييم الشركاتء آدا

(التغيير في السعر )% العائد على مكررات )مرة( العوائد ةالقيمة السوقي الأسهم الحرة الإغلاق القيمة المتداولة

يةالقيمة الدفتر النقدية % العامبداية حقوق المساهمين *EV/EB الربحية الرمز الشركة ريال مليون ريال مليون ريال % آخر جلسة

ة التجارية والمهني الخدمات - 7.8

6004 التموين 79.2 27.5 6,494 0.3 (2.1) 2.7 (14.8) 86.7

4.7 5.1 21.8

1831 مهارة 74.7 26.2 2,801 0.2 (0.9) (1.1) 25.0

- 2.0

4270 غليف الطباعة 21.5 4.3 1,290 0.0 (0.9) (12.6) (8.1) 81.4

0.1 30.0

1832 صدر 439.0 282.6 1,098 0.0 8.7 97.6

النقل - 2.4

4031 لأ ضي الخدمات 30.3 18.6 5,687 0.2 (2.1) (5.8) (11.0)

4260 بدجت 44.8 14.1 3,185 0.2 (2.1) 17.8 19.7 5.3 12.8 2.4 2.7

- 2.2

4040 سابتكو 19.6 23.9 2,445 0.1 (1.1) 9.0 (18.3) 165.3

0.7 4.6 24.6

4261 ذيب 56.8 20.8 2,442 0.2 (1.7)

2190 سيسكو 29.2 27.1 2,383 0.1 (0.2) (9.9) 6.5 8.6 27.2 1.6 1.4

- 3.3

4110 باتك 40.0 28.8 1,200 0.1 (0.1) 14.6 (3.1) 57.0

طويلة الاجل السلع

- 2.0

2340 العبداللطيف 27.1 47.4 2,198 0.1 0.0 76.8 (0.2) 36.0

4012 الأصيل 47.0 13.2 1,878 0.1 3.5 (19.7) 10.6 26.7 31.9 3.2 1.2

2.6 2.0 6.4

4180 فتيحي 38.1 17.4 1,048 0.1 1.1 25.8 29.0

- 2.3

4011 لازوردي 18.1 17.5 1,043 0.1 (0.7) 5.5 (8.6) 17.6

- 3.0

2130 صدق 16.5 27.5 658 0.0 0.7 15.9 (6.7)

- 14.7

1213 نسيج 28.6 1.0 488 0.0 (2.4) (18.9) (62.4)

الإستهلاكية الخدمات

- 1.0

N.A. (17.2) (3.6) 0.0 0.3 5,490.0 32.2 18.3 1810 سيرا

1830 ل ي ض لجام 104.4 10.8 5,468.8 0.2 (0.4) 35.1 16.8 17.6 46.0 7.2 0.7

6002 هرفي 66.1 10.0 4,275.3 0.1 1.2 10.9 13.5 13.8 32.4 4.2 3.0

- 1.9 N.A. 48.3 (3.0) 11.0 2.6 0.2 3,180.0 17.9 31.8 4010 دور

4292 عطاء 61.2 3.9 2,692.8 0.1 0.7 54.9 6.6 18.8 66.1 3.4 1.6

4291 ل عليمالوطنية 59.3 3.8 2,549.9 0.1 1.4 13.6 3.9 56.4 104.0 4.1 1.3

- 2.7

1820 حكي مجموعة 17.6 8.0 1,145.3 0.0 (0.5) (29.3) (57.5) (9.4)

1.0 1.6

4290 ل د يب الخليج 19.5 47.8 1,073.7 0.1 4.3 6.9 (0.7) (0.3)

- 13.1

4170 شمس 71.7 44.7 727.8 0.0 3.0 30.4 (25.2) (21.3)

- 3.4

6012 ريدان 19.5 31.2 658.1 0.0 (0.6) (22.0) (37.8) (22.0)

الإعلام

4210 ي الأبحاث 162.6 10.3 13,008.0 0.8 1.9 107.1 26.7 15.9 28.3 6.6 -

- -

(1.0)

4071 العربية 87.4 42.2 4,370.0

- 15.9

4070 تهامة 37.8 61.4 661.5 0.0 (3.8) (27.0) (226.9) (35.3)

الكمالية تجزئة السلع

4190 جرير 190.4 18.4 22,848 1.3 2.7 9.8 59.1 20.0 22.5 13.0 4.3

4003 اكسترا 130.0 17.4 7,800 0.5 3.2 50.3 46.8 16.5 20.1 8.7 3.1

4240 الحكير 16.8 14.7 3,524 0.1 1.0 (23.0) (59.7) 16.1 - 5.8 -

4050 ساسكو 30.0 18.8 1,797 0.1 3.3 (2.2) 5.6 15.4 39.5 2.2 1.0

4008 ساكو 47.5 8.1 1,708 0.1 (0.9) (18.5) 6.8 15.0 42.7 2.8 -

1214 شاكر 20.8 45.7 1,309 0.1 (0.7) 28.9 4.6 38.6 45.5 2.1 -

4051 باعظيم 92.0 46.3 932 0.1 0.8 2.0 13.8 41.6 37.6 5.0 1.9

4191 أبومعطي 37.5 12.4 750 0.0 (1.8) (29.9) 2.3 62.8 138.9 3.2 1.3

تجزئة الأغذية

د دبن 96.1 6.1 10,984 0.1 (0.5) (19.2) 20.4 18.7 38.6 7.5 1.3 4161

4001 العريم 108.0 5.4 9,720 0.5 0.9 (12.1) 24.5 16.6 31.4 8.0 3.7

4006 المزرعة 27.3 3.3 1,226 0.0 (1.3) (15.1) 2.6 17.1 75.7 2.0 -

- 7.5 -

4061 بض أنعام 75.7 19.2 795 0.0 (1.4) (17.7) 20.6

- 1.6 -

(10.0) 0.0 0.0

4160 ثمار 17.2 0.0 172

الأغذية إنتاج

2280 المراعي 47.5 34.8 47,450 1.9 (0.8) (13.6) 10.3 16.2 28.9 3.0 2.1

2050 صافولا 31.6 26.9 16,847 0.9 1.1 (25.8) 6.3 17.4 32.4 2.0 2.4

2270 سدافكو 165.4 2.1 5,376 0.2 1.3 (5.5) 13.9 14.1 25.0 3.5 3.6

6010 نادك 30.1 13.8 3,059 0.2 (0.2) 1.0 (5.1) 22.1 - 2.1 -

6001 حلواني 76.0 1.9 2,687 0.1 (0.7) (4.4) 16.0 20.8 31.5 4.9 1.8

- 7.2 -

6050 الأسماك 48.2 130.6 1,926 0.1 (0.9) (12.3) (18.0)

6070 ز عي الجوف 55.0 52.5 1,650 0.1 (2.5) 49.9 0.9 73.0 285.3 2.7 0.9

- 4.2

2281 التنمية 77.7 7.5 1,554 0.0 0.0

- 3.6 -

6040 ز عي تبوك 30.1 46.1 1,177 0.1 (1.0) 29.4 (25.1)

6090 ل ي جازان 20.9 13.7 1,045 0.1 (1.6) 25.6 2.5 50.8 78.1 1.9 -

- 14.1

2100 وفرة 105.8 32.2 816 0.1 1.0 (31.3) (21.7)

- 2.4

6020 القصيم 23.3 13.6 698 0.0 (1.4) 20.2 (2.1) 199.7

- 4.3

6060 الشرقية 80.3 23.2 602 0.0 (0.1) (15.2) (3.0)

SNB أبحاث كابيتال بيرغ، ، بلومالسعودية تداولالمصدر:

*EV/EB: EV/EBITDA(مكرر قيمة المنشأة/ الأرباح قبل الفائدة والضريبة والاستهلاك والإطفاء)

SNB جرس الإغلاق كابيتال

1 DECEMBER 2021

7

وتقييم الشركاتآداء

(التغيير في السعر )% العائد على مكررات )مرة( العوائد ةالقيمة السوقي الأسهم الحرة الإغلاق القيمة المتداولة

يةقيمة الدفترال النقدية % العامبداية حقوق المساهمين *EV/EB الربحية الرمز الشركة ريال مليون ريال مليون ريال % آخر جلسة

الصحية الرعاية 4013 حبيبسليمان 164.0 14.1 57,400 0.9 (0.1) 50.5 25.9 34.7 43.8 11.3 1.7

4002 المواساة 172.0 25.1 17,200 0.6 0.7 24.6 25.0 24.6 29.9 7.0 1.5

4004 صحي دلة 75.8 10.5 6,822 0.2 1.2 57.1 11.8 21.7 33.8 3.6 1.3

4007 الحمادي 38.8 7.5 4,656 0.2 (0.5) 34.3 6.5 16.1 31.6 2.7 1.5

4009 لأ السعودي 32.1 8.9 2,950 0.1 0.5 (8.6) 5.3 20.8 46.1 1.8 -

4005 رعاية 62.4 4.5 2,799 0.1 0.6 16.9 11.5 12.3 22.9 2.6 1.6

2230 الكيميائية 31.9 5.7 2,690 0.2 0.8 (8.7) 3.2 29.8 51.6 1.6 1.6

2140 ايان 18.9 9.6 1,522 0.1 (0.9) (0.2) 1.7 74.5 111.7 1.9 -

الادوية

2070 الدوائية 37.1 11.2 4,446 0.3 (0.9) (5.5) 2.7 35.1 79.7 2.4 2.7

البنوك 1120 الراجحي 134.4 465.5 336,000 18.6 1.7 82.6 23.4 - 24.3 5.3 2.1

1180 لأهل ع دي البنك 61.4 150.5 274,949 8.5 1.7 41.6 11.4 - 18.4 1.8 2.1

1010 ي ض بنك 27.4 36.6 82,050 2.9 (2.3) 35.4 11.9 - 15.6 1.8 3.7

1060 ساب 30.0 20.4 61,541 2.4 (0.2) 21.2 6.8 - 17.8 1.2 3.3

1050 الفرنسي 43.5 25.0 52,373 2.9 8.1 37.5 7.5 - 21.7 1.5 3.0

1150 الإنماء 22.7 198.2 45,320 2.6 (0.5) 40.0 10.1 - 18.4 1.8 1.5

1080 ط العربي 21.9 8.5 32,850 1.1 0.1 9.0 6.6 - 16.4 1.1 3.4

1140 ب د بنك 42.6 44.9 31,950 1.8 (0.7) 50.3 14.7 - 19.5 2.7 -

1020 جزي ة بنك 18.4 74.8 15,055 0.9 1.1 34.4 2.4 - 56.3 1.3 3.8

1030 السعودي 17.1 6.7 13,078 0.3 1.2 9.4 6.8 - 12.9 0.9 2.3

1182 أملاك 21.0 11.8 1,903 0.1 (0.8) (4.1) 8.6 21.9 18.1 1.7 3.8

والتمويل الإستثمار

4280 بض المملكة 10.0 7.0 37,022 0.1 0.6 25.7 1.7 - 76.1 1.1 5.0

4080 عسير 18.1 11.2 2,293 0.1 1.9 10.6 (4.7) 29.0 - 1.5 -

2120 المتطورة 43.8 49.0 2,188 0.1 (1.4) 131.5 8.2 38.0 30.8 2.4 0.6

2120 المتطورة 43.8 49.0 2,188 0.1 (1.4) 131.5 8.2 38.0 30.8 2.4 0.6

4130 الباحة 30.8 19.5 545 0.0 (3.4) (21.2) (26.2) - - 5.2 -

التأمين

8210 ع بي بوبا 137.0 48.4 16,440 0.6 1.5 12.1 16.9 - 24.3 3.9 2.5

8010 التعاونية 77.2 7.4 9,650 0.4 (0.4) (3.1) 10.9 - 31.1 3.2 1.0

8230 ك فلالراجحي 83.0 7.5 3,320 0.2 (0.2) 2.6 15.2 - 18.5 2.5 -

إس إف أليانز 27.0 39.1 1,620 0.0 3.8 15.8 (1.2) - - 2.3 - 8040

8250 ل أ ين أكسا 32.1 9.2 1,603 0.1 0.0 (10.2) 15.5 - 11.5 1.6 -

8200 ل أ ين إعادة 16.8 11.0 1,499 0.1 (1.6) 22.4 6.3 - 26.2 1.6 -

8030 ميدغلف 18.2 3.1 1,463 0.1 1.0 (19.9) (0.8) - - 2.0 -

8190 ل أ ين المتحدة 33.9 5.4 1,356 0.1 1.2 98.2 (25.1) - - 5.1 -

8060 ل أ ين ولاء 19.4 8.4 1,255 0.1 (1.1) (11.4) (3.8) - - 1.4 -

8012 ك فل الجزيرة 22.7 8.4 1,246 0.0 3.0 4.7 3.8 - 43.5 1.5 -

8020 ل أ ين ملاذ 24.2 25.6 1,212 0.1 (1.3) 0.7 (10.1) - - 2.9 -

8240 تشب 34.0 4.8 1,020 0.0 (1.6) 57.2 3.9 - 73.7 2.9 -

8080 ك فل ساب 29.1 8.9 989 0.0 (0.5) (5.1) (2.7) - - 3.3 -

8280 ل أ ين العالمية 24.0 3.1 962 0.0 (0.5) (4.0) (8.2) - - 2.5 -

8070 ع ب الدرع 23.9 10.4 957 0.1 0.5 31.8 6.9 - 29.4 1.9 -

8160 ع بي التأمين 35.7 2.5 946 0.1 (2.3) 89.1 0.9 - 493.6 4.2 -

8300 ل ين الوطنية 44.0 5.8 880 0.0 0.0 (4.3) (18.4) - - 4.2 -

ط كي الإنماء 27.3 18.4 819 0.0 (2.5) 12.0 (8.1) - - 4.3 - 8312

8170 ل أ ين الإتحاد 19.7 1.9 787 0.0 (1.2) (19.9) (2.0) - - 1.4 -

8270 ل أ ين بروج 23.1 3.5 694 0.0 (0.9) (10.4) 1.3 - 123.4 1.5 -

8100 سايكو 22.0 6.8 661 0.0 0.2 6.9 (8.5) - - 2.1 -

8260 ع الخليجية 12.8 19.6 641 0.0 (1.5) (11.4) (23.6) - - 1.6 -

8130 ك فل الأهلي 38.1 5.7 634 0.0 0.4 9.0 1.9 - 135.2 2.5 -

8180 ل أ ين الصقر 14.6 0.0 584 - 0.0 (6.3) (32.3) - - 2.3 -

8311 عناية 32.4 59.2 485 0.0 (2.0) (6.2) (48.7) - - 6.3 -

8150 أسيج 33.5 3.8 472 0.0 (1.9) (46.7) (30.1) - - 4.2 -

8310 ل أ ين أمانة 35.5 47.5 462 0.0 (3.9) (48.2) (173.1) - - 53.8 -

8050 ل أ ين سلامة 17.7 12.8 444 0.0 0.1 (28.4) (21.2) - - 2.6 -

8120 ليج إتحاد 16.8 4.3 386 0.0 (1.6) (17.6) (110.7) - - 2.6 -

8110 ل أ ين وفا 9.5 0.0 95 - 0.0 0.0 - - - - -

SNB أبحاث كابيتال ، بلومبيرغ، السعودية تداولالمصدر:

*EV/EB: EV/EBITDA(مكرر قيمة المنشأة/ الأرباح قبل الفائدة والضريبة والاستهلاك والإطفاء)

SNB جرس الإغلاق كابيتال

1 DECEMBER 2021

8

تقييم الشركاتوآداء

(التغيير في السعر )% العائد على مكررات )مرة( العوائد ةالقيمة السوقي الأسهم الحرة الإغلاق القيمة المتداولة

يةالقيمة الدفتر النقدية % العامبداية حقوق المساهمين *EV/EB الربحية الرمز الشركة ريال مليون ريال مليون ريال % آخر جلسة

المعلومات تقنية 7202 سلوشنز 186.0 34.4 22,320 0.3 (1.1) - 44.1 - 31.8 11.6 -

ي س ام 147.4 9.5 3,685 0.1 (0.4) 91.5 25.5 36.1 51.1 11.8 1.4 7201 ع ب بحر 166.8 49.0 1,668 0.1 0.5 95.1 (2.2) 115.5 718.8 11.5 -

الإتصالات 7010 اس 111.8 93.7 223,600 3.3 0.7 6.3 17.1 11.3 19.8 3.3 3.6

7020 موبايلي 31.3 32.1 24,101 1.2 (0.3) 9.2 6.9 6.6 24.1 1.6 2.7

7030 ع دي زين 12.0 23.7 10,785 0.4 (2.1) (11.8) 2.7 6.1 57.0 1.2 -

عذيب اتحاد 23.1 13.6 529 0.0 (2.9) 109.2 (33.0) 17.0 - 5.9 - 7040

العامةالمرافق

5110 لكه ب ء السعودية 23.7 72.6 98,832 1.6 0.5 11.4 7.6 5.3 8.0 0.4 3.0

2080 ص يع الغاز 55.5 11.4 4,163 0.2 (0.5) 82.0 15.3 25.0 17.0 2.5 1.4

2081 الخريف 88.9 29.2 2,223 0.1 0.6 - 37.3 23.2 21.6 7.3 1.7

ولة العقارية المتدا الصناديق

4342 ع دي يتجدوى 15.6 2.3 2,902 0.2 3.2 11.1 9.5 24.6 16.9 1.6 5.1

4340 يتالراجحي 11.2 2.6 1,806 0.1 (0.5) 15.1 (9.1) 22.6 - 1.4 5.0

4330 يت الرياض 10.0 2.8 1,724 0.1 (0.4) 18.1 3.4 24.9 31.7 1.1 5.4

4338 يت الأهلي 11.8 0.7 1,620 0.0 (0.2) 32.1 3.8 23.1 32.2 1.2 5.9

4347 يتبنيان 9.9 6.1 1,617 0.0 (0.1) 11.8 - - - 1.2 6.4

4339 يتدراية 13.1 1.5 1,410 0.1 0.2 17.1 3.7 26.3 40.7 1.5 5.5

4348 يت الخبير 8.5 3.6 1,203 0.1 (0.8) (9.2) - - - - 5.9

4335 يتمشاركة 9.8 1.4 858 0.1 0.4 (0.8) 4.0 19.1 23.8 1.0 6.2

4345 سويكورب ريت 7.1 4.0 834 0.1 1.0 (4.6) (1.9) 36.2 - 0.9 -

4344 يتسدكو 12.0 1.4 720 0.0 0.0 28.3 - - - 1.2 5.4

4336 يت ملكية 9.7 1.3 659 0.0 (1.1) 7.0 5.1 20.2 20.9 1.0 5.4

4333 يت تعليم 12.6 1.2 643 0.0 0.2 (2.2) 6.7 18.0 18.1 1.2 3.8

4334 يت المعذر 8.9 2.3 545 0.0 (0.3) (0.2) 0.0 32.4 - 1.0 4.4

4332 ح ين يت جدوى 8.2 2.4 540 0.0 0.0 9.5 (11.6) 178.3 - 1.0 -

4346 يت ميفك 7.1 1.9 517 0.0 (0.3) (2.2) (9.3) - - 0.8 1.4

4337 يت مشاعر 8.9 2.4 507 0.0 (0.8) 10.8 4.2 14.8 20.8 0.9 -

4331 يتالجزيرة 20.3 7.5 240 0.0 (0.3) (11.0) (24.9) - - 2.9 -

العقاري التطوير

ع جبل 28.0 32.4 26,023 1.6 1.8 (3.8) (9.5) - - 3.8 - 4250

4220 دي لاق ص دي اعمار 10.9 36.3 12,331 0.3 (1.8) 18.1 (15.4) - - 1.5 -

4100 لإ ء مكة 74.6 15.7 12,295 0.8 (0.7) 16.6 0.6 186.6 476.4 2.6 -

4300 لأ ك ندار 9.2 166.7 9,936 0.6 0.5 6.2 0.5 24.2 110.2 0.5 -

4321 المراكز 20.0 51.7 9,500 0.2 (2.3) (20.2) 7.4 17.2 21.4 1.6 3.8

4090 طيبة 32.6 15.0 5,223 0.3 (1.8) 19.4 (1.5) - - 1.2 6.1

4310 ع ف مدينة 15.3 10.9 5,205 0.1 (1.3) 29.1 (0.2) 867.0 - 1.7 -

4020 العقارية 20.4 12.7 4,891 0.1 (2.1) 34.8 (5.6) - - 1.7 -

4150 ل ع ي الرياض 26.0 27.3 4,622 0.3 (0.4) 51.3 20.2 24.3 11.3 2.3 7.7

4320 الأندلس 17.5 3.2 1,633 0.1 0.0 10.2 5.9 22.3 26.0 1.5 3.4

4230 لأح البحر 22.1 15.4 1,326 0.0 0.5 (0.5) (35.1) - - 3.8 -

الموازية )نمو( السوق

9512 ي ض اسمنت 31.0 4.7 3,720 - (0.5) (0.6) - - - 2.2 6.5

9510 لب ء ي الوطنية 284.0 0.1 3,408 - (0.3) (37.9) - - - 16.1 -

9511 ع ي سمو 56.0 0.6 2,100 - (2.1) (15.2) - - - - 1.8

9521 ب إنماء 32.1 1.4 1,284 - 0.9 - - - - - -

9519 بنان 56.5 0.0 1,130 - 0.0 - - - - - 0.4

9513 ط حديد 62.0 0.4 751 - 0.0 - - - - 5.9 -

9520 برغرايززر 207.4 0.1 519 - (0.4) - - - - - 1.5

9517 موبي 102.4 0.5 512 - (3.2) - - - - 86.5 1.0

9518 ك دي طب المركز 64.0 0.7 493 - (0.5) - - - - - 2.3

9514 الناقول 142.8 3.0 493 - 2.7 - - - - - -

9516 غاز 68.5 2.6 343 - 2.5 - - - - 6.3 -

9522 الحاسوب 207.2 0.6 290 - (1.6) - - - - - -

ف ش فش 252.6 2.3 285 - (2.8) - - - - - - 9515

SNB أبحاث كابيتال ، بلومبيرغ، السعودية تداولالمصدر:

*EV/EB: EV/EBITDA(مكرر قيمة المنشأة/ الأرباح قبل الفائدة والضريبة والاستهلاك والإطفاء)

SNB جرس الإغلاق كابيتال

1 DECEMBER 2021

9

هامة معلومات

. ك ي هد ن بأ ه يس ديهم ك هم ُ ع يهم )ف ي بأن لآ ء ع ب ع ه عب عبيً دقي عن آ هم صي ب أن لأ ي ك ت ه ض ع هذه ي ي هد ح هذه دي لا ي دي ه ك لأهل ي ك ت بع ه ص ح ط ف ى قد لك ي ه ض ع ح ل جدهم( ي ف ع ن لأ ي ه ض ع هذه ي . ص

ك ت ذك ة ع ه. ح هذه ي قد ي لك ن قً ي ف ف حدة ك ن د لك ي ل ص دي يدي ه ط ف آ ك لأهل ي ك ت بع ه ق هذه ي .ط طلب قد ك ن ف ص في ب ك لأهل ي ه . إد ة لا تص دي ط ح لع بأ ي إ يه ف هذه ي كجزء ن حفظ ع ي ت ديهم عليه ي لط لإد

فيذ د ت بح ل ك ت إ ن ك ن ض عً هذه ي دت به .

ذه ي ع ض حفيز إع دة زيعه لأي ص آ . لا عد ه م إصد هذ ي إ ى ص ذي ص ه ك لأهل ي به . هدف هذه ي إ ى ع ض عل ت ع ف ط، لا يج ز ه . بصف ص ، فإن هذه ي م ي م إعد ده بهدف لبي ي هد ف ي في ي ص ء بيع ي ق ي . ك م ي ذ ف لاع ب ع د إعد د هذه ي دى ء ه ح ي ج ت لا ي ل ل

ت ي ح بي د ، ص ك لأهل ي كل ح ل حص ل على ة ق ي ى لأي ص ي لم هذه ي . ة على ح ل ط ، ي ح ي ج ت عي ، ض ع ي ، قد قد ي هذه ف دة لآ ء عل ت ي قد ذت ف لاع ب كل ن ط ع د قع .إن . ي صي ت ي ذك ت ف هذه دى ء لا لاح ي ج ت حدد إ دي

غي جزة ك ن قد ح ي ت لك ن ي ،هذه ح ي ت ب ح ن ف دة ك لأهل ي م م كن به ، ص د يع د بأ ه ن ك لأهل ي قبل ن ج يعه صل إ يه م دى ز ه دق ك ل صح عل ت لآ ء دة ف هذه ي . إن ك لأهل ي ن ك ن على ب لاع د ي عل في ض ي عل ء ي زعم ض ي جد لا ك ل ، بعً ذ ك فإ ه

ت ي ، دي ت يم ع د ، بي ت عل ب ظ ة ع ة قد أ ن د م هذه ي ي ن ح ي ه ، ي ة قد أ عن ي عل ت ذ ت صل بهذه ي ، ي ن قع عن ي دي ك لأهل ي ب يخ إصد هذه دة ف هذه ي ل ي حد ح به ين لأ ظ جب طبي . إن ج يع لآ ء دي ت بلي ذك ة ف هذه ي قد لا ح لأقصى

قي لأ ي ، ع د كن ح ي ه ه ، ع ه ع ه ي كن ن غي صع دً هب طً ، بلي . إن ل ج ً يعد لا لأي ب لأد ء ي ، ه ضع ل غيي د ن إ ع ب . إن ذبذب ف ع ع ت ي كن ن ي دي لا ف لأ ي . ك ن على م بعض ف ض قد ن ح ل ن يحصل على بلغ قل ن ذ ك ذي ه ف لأصل. ب لإض ف إ ى ذ ك، فإ ه

ي . ك لا يج ز زيع هذه ي ه لك ع بي إ ى أ ي لب على قي ع د ل ق ي . لا يج ز خ ي جزء ن هذه ي بد ن ص يح ك ب ن ك لأهل ل ز ه ب ي د ب ذك ه .زيعه ب جب ن. ي عين على ل ي هذه ي ن يطلع يل ز بأي قي د قد طب عليه . إن قب ل هذه ي يع ف ع دي ف ي ك ن يحظ

ز ل ك ع ل بصف صيل كيل عهد ب غطي ، لإد ة يب ديم ة حفظ ف، يجي36346-07 ك لأهل ي ه ك ص ن قبل هي ي ب جب يص قم

.، لك ع بي ع دي .00490، ي ض 22206ب ي ض، ص ب لك ع د ط ي لأ ي . ع ن كزه ي جل: