Fm-1 Unit 1 Astu
-
Upload
abdii-dhufeera -
Category
Documents
-
view
230 -
download
0
Transcript of Fm-1 Unit 1 Astu
-
7/30/2019 Fm-1 Unit 1 Astu
1/13
1
Financial Management - I, BY Abdi .D
ADAMA SCIENCE AND TECHNOLOGY UNIVERSITY
SCHOOL OF BUSINESS AND ECONOMICS
INTERNATIONAL TRADE AND INVESTMENT MANAGEMENT DEPARTMENT
Financial Management (Acct 311)
UNIT 1: THE NATURE AND SCOPE OF FINANCIAL MANAGEMENT
1.1 An overview of Financial ManagementTToo hhaavvee aa ggoooodd uunnddeerrssttaannddiinngg ooff ffiinnaanncciiaall mmaannaaggeemmeenntt,, yyoouu nneeeedd ttoo uunnddeerrssttaanndd ffiirrsstt wwhhaatt
ffiinnaannccee iiss.. LLiitteerraallllyy,, ffiinnaannccee mmeeaannss tthhee mmoonneeyy uusseedd iinn ddaayy--ttoo--ddaayy aaccttiivviittiieess ooffaann iinnddiivviidduuaall oorr aa
bbuussiinneessss ffoorr eexxcchhaannggee ooff ggooooddss aanndd sseerrvviicceess.. BBuutt hheerree oouurr ffooccuuss rraatthheerr sshhoouulldd bbee ttoo ccoonnssiiddeerr
ffiinnaannccee aass aa sseeppaarraattee aanndd ddiissttiinncctt ffiieelldd ooffssttuuddyy lliikkee aaccccoouunnttiinngg,, eeccoonnoommiiccss,, mmaatthheemmaattiiccss,, hhiissttoorryy,,
ggeeooggrraapphhyy eettcc..
11..11..11 WWhhaatt IIss FFiinnaannccee??FFiinnaannccee iiss aa ddiissttiinncctt aarreeaa ooffssttuuddyy tthhaatt ccoommpprriisseess ffaaccttss,, tthheeoorriieess,, ccoonncceeppttss,, pprriinncciipplleess,, tteecchhnniiqquueess
aanndd
pprraaccttiicceess
rreellaatteedd
ww
iitthh
rraaiissiinngg
aanndd
uuttiilliizziinngg
ooff
ffuunnddss
((mm
oonneeyy))bbyy
iinnddiivviidduuaallss,,bbuussiinneesssseess,,aanndd
ggoovveerrnnmmeennttss..
FFiinnaannccee iiss aa vveerryy wwiiddee aanndd ddyynnaammiicc ffiieelldd ooffssttuuddyy.. TThheerreeffoorree,, ffiinnaannccee iiss aallssoo aann aarreeaa ooffssttuuddyy tthhaatt
ddeeaallss wwiitthh hhooww,, wwhheerree,, bbyy wwhhoomm,, wwhhyy,, aanndd tthhrroouugghh wwhhaatt mmoonneeyy iiss ttrraannssffeerrrreedd aammoonngg aanndd
bbeettwweeeenn iinnddiivviidduuaallss,, bbuussiinneesssseess,, aanndd ggoovveerrnnmmeennttss.. IItt iiss ccoonncceerrnneedd wwiitthh tthhee pprroocceesssseess,,
iinnssttiittuuttiioonnss,, mmaarrkkeettss,, aanndd iinnssttrruummeennttss iinnvvoollvveedd iinn tthhee ttrraannssffeerr ooffffuunnddss..
IInn aaddddiittiioonn ttoo pprriinncciipplleess aanndd tteecchhnniiqquueess,, ffiinnaannccee rreeqquuiirreess iinnddiivviidduuaall jjuuddggmmeenntt ooff tthhee ppeerrssoonn
mmaakkiinngg tthhee ffiinnaanncciiaall ddeecciissiioonn.. HHeennccee,, ffiinnaannccee ccaann aallssoo bbee ddeeffiinneedd aass tthhee aarrtt aanndd sscciieennccee ooff
mmaannaaggiinngg mmoonneeyy..
-
7/30/2019 Fm-1 Unit 1 Astu
2/13
-
7/30/2019 Fm-1 Unit 1 Astu
3/13
-
7/30/2019 Fm-1 Unit 1 Astu
4/13
-
7/30/2019 Fm-1 Unit 1 Astu
5/13
-
7/30/2019 Fm-1 Unit 1 Astu
6/13
-
7/30/2019 Fm-1 Unit 1 Astu
7/13
-
7/30/2019 Fm-1 Unit 1 Astu
8/13
-
7/30/2019 Fm-1 Unit 1 Astu
9/13
-
7/30/2019 Fm-1 Unit 1 Astu
10/13
-
7/30/2019 Fm-1 Unit 1 Astu
11/13
-
7/30/2019 Fm-1 Unit 1 Astu
12/13
-
7/30/2019 Fm-1 Unit 1 Astu
13/13
13
Financial Management - I, BY Abdi .D
22.. CCllaassssiiffiiccaattiioonn oonn tthhee bbaassiiss oofftthhee nnaattuurree ooffsseeccuurriittiieess
TThhiiss iiss bbaasseedd oonn wwhheetthheerr tthhee sseeccuurriittiieess aarree nneeww iissssuueess oorr hhaavvee bbeeeenn oouuttssttaannddiinngg iinn tthhee mmaarrkkeett
ppllaaccee..
ii)) PPrriimmaarryy MMaarrkkeettss -- aarree ffiinnaanncciiaall mmaarrkkeetteerrss iinn wwhhiicchh ffiirrmmss rraaiissee ccaappiittaall bbyy iissssuuiinngg nneewwsseeccuurriittiieess..
iiii)) SSeeccoonnddaarryy MMaarrkkeettss -- aarree ffiinnaanncciiaall mmaarrkkeettss iinn wwhhiicchh eexxiissttiinngg aanndd aallrreeaaddyy oouuttssttaannddiinnggsseeccuurriittiieess aarree ttrraaddeedd aammoonngg iinnvveessttoorrss.. HHeerree tthhee iissssuuiinngg ccoorrppoorraattiioonnddooeess nnoottrraaiissee nneeww
ffiinnaannccee..