CLARK INTERNATIONAL AIRPORT CORPORATION 

     

  CONTENTS: 

 1     Message from the Chairman 

 

4     Message from the President and CEO  

        8    Corporate Awareness  

10                      Beat the Odds: 9 in 9  

12    Passenger and Cargo Statistics  

15    Year 2009 Milestones   DMIA Air Entitlements  ISO 9001:2008 Project  Zest Air commences international flights via DMIA  Spirit of Manila unveils new aircraft at DMIA   15th World Route Development Forum   SIAEP starts operations in Clark  CIAC launches DMIA Product Update   Corporate Social Responsibility 

 

25    Infrastructure Development Project: DMIA Passenger Terminal Expansion Project (Phase I)  

26    Flights at DMIA  

27    Airport Facilities  

28    Transport Providers  

30    Board of Directors  

32    Executives  

33    Managers  

35    Assistant Managers   

36    Table of Organization  

37    Capability Building and Organizational Development  

40    Financial Report  Balance Sheet  Statement of Income and Expenses  Cash Flow Statement  Notes to Financial Statement 

1

    

   

Banking  on  its  well‐established  plans  and  program  of activities in the past years, the Clark International Airport Corporation  (CIAC)  continued  to  grow  amid  the  trying global  economic  times  to  undertake  its  mandate  and objectives  and  move  along  with  global  economic development, boosting the morale and confidence of the management  as  well  as  its  partners  in  the  aviation industry.  The years under  review also  saw  the  conduct of  several Strategic  Planning  Workshops  that  further  broadened CIAC’s  scope  of  activities  to  accomplish  new  levels  of achievement  in  the  region  through  collective experience and expertise.   In accordance with this successful outcome of events, the Office of  the Chairman and  the CIAC  family has built  the foundation  for  the  establishment  of  an  efficient  and globally‐competitive  international  service  and  logistics center in the Asia‐Pacific Region.  The  expansion  of  the  existing  Passenger  Terminal, inaugurated  by  no  less  than  Her  Excellency  President Gloria Macapagal‐Arroyo  in April 2008, has  increased not only  the  floor area and  facilities of  the  terminal but also its  passenger  capacity,  a move  in  accordance  with  the President’s  declaration  that  the  DMIA  will  be  the country’s premier international gateway.  

      

MESSAGE FROM THE CHAIRMAN 

2

   

Logistics services at Clark have also been given a big boost with the development by Kuwait and Gulf Link (KGL)  of  the  167‐hectare Global Gateways  Logistics  City  (GGLC).  The  groundbreaking  ceremony  for  the GGLC was held in August 2008 and is currently undergoing development.  

 The  US$1‐billion  project  gives  KGL  authority  over  the  administration,  operation  and  control  and streamlining of different activities of the project, focusing mainly on, but not limited to, logistic support on lease, contract and rental basis.   The establishment of the Singapore Airlines Engineering Philippines (SIAEP) of its Maintenance, Repair and Overhaul  (MRO)  facility  in  the  Clark  Civil  Aviation  Complex will  bring  forth  a  new wave  of  aerospace activities into the Philippines and will put Clark and the Philippines in the roadmap of the aviation industry. The MRO facility that is now operational was developed with an initial cost of $19 million, SIAEP invested in infrastructure and the workforce to create a world‐class MRO Centre of Excellence in the Philippines.   The  year  2008  also  saw  the  inauguration  of Miascor‐Gate  Gourmet’s  US$1.3 Million  in‐flight  catering facility,  further boosting  the capability of  the DMIA  to accept  legacy carriers. Capable of preparing 4,000 meals a day, the  in‐flight catering facility can provide meals not only for regional carriers but serve  long‐haul carriers as well.   CIAC  roadshows  that  saw  CIAC  officials  and  employees  bringing  the  DMIA  and  its  services  to  local government units and  travel agents  in  the Northern Philippines, particularly  in  the  Ilocos Region, Central Luzon  and  Baguio  City  in  the  Cordillera  Administrative  Region  (CAR) was  also  conducted  to  encourage people in the said regions to travel through the DMIA.   An  international  roadshow was also held  in  the Hong Kong Special Administrative Region where  tourism officials and travel agents were invited to the Philippines via the DMIA.   A result of the North Luzon Roadshows is the increase in passenger volume in 2009 that has breached the half‐million mark. The international passenger volume reached 559,792 passengers, or a fourteen percent (14%)  increase  in  passenger  volume  compared  to  2008.  The  international  passengers were  flown  in  by flights that also increased in 2009 to 2,613 as compared to 2,039 in 2008.   CIAC has  taken advantage of  the operations of  low‐cost carriers, such as Air Asia, Tiger Airways and our very own Cebu Pacific Air, which were mainly responsible for bringing in much of the passenger volume to the DMIA in the past years.      

3

  Low cost carriers or budget carriers, offering generally lower fares than full service airlines, have played a major role in an industry that continues to grow and evolving at the same.   Asiana  Airlines  of  South  Korea,  being  the  first  airline  to  operate  regular  flights  to  the  DMIA,  also contributed significantly to the increase in passenger volume with its daily flights from Clark to Incheon.  The DMIA  is well  on  its way  to  becoming  a world‐class  airport,  especially  after  its  team  of  dedicated, experienced  and well‐trained people worked  together  to pass  the  Stage 1 Audit  for  the  ISO 9001:2008 Certification Project for the international passenger facilitation process.   All  these  activities  are  aimed  at  developing  the  corporation  and  the  airport  to  make  them  more competitive in an industry that continues to evolve as the times change.   As US President Barack Obama  said: “This  is  the moment when we must build on  the wealth  that open markets have created, and share its benefits more equitably. Trade has been a cornerstone of our growth and global development. But we will not be able  to sustain  this growth  if  it  favors  the  few, and not  the many.”   Thank you and good day.     ARCHITECT NESTOR S. MANGIO Chairman  

            

4

    

    It  was  indeed  a  positive  year  for  the  Diosdado Macapagal  International  Airport  (DMIA)  in  2009.  Inspite  of  the  challenging  economic  environment, the  Clark  International  Airport  Corporation  (CIAC) continued to grow.  Despite the fact that the airline‐members  of  the Association  of Asia  Pacific Airlines are experiencing a surge  in  losses estimated at US$ 3.6 billion, CIAC  is  taking  advantage of  the aviation market  in  the  Asia‐Pacific  Region  that  has  been reported  as  the  world’s  largest  aviation market  in year 2009.     CIAC posted a twenty one percent (21%) growth for the  first half of 2009  in spite of  the sixteen percent (16%)  slump  showed  in  as  early  as  the  first  five months  of  2009  in  the  entire  Asia  Pacific  aviation industry  caused  by  the  global  economic  recession and more recently the Influenza A (H1N1).   Aside  from  the  unprecedented  increase  in  the international passenger volume that passed the half‐million  mark,  CIAC  participated  in  air  talks  with various  countries  and  secured  flights,  thousands  of seat  entitlements  and  thousands  of  tons  of  cargo entitlements for the DMIA.    

        

MESSAGE FROM THE PRESIDENT AND CEO 

5

 One of  the most significant developments  for CIAC  in 2009 was  the  increase  in  international passenger volume  that  reached 559,792 passengers, or a  fourteen percent  (14%)  increase  compared  to  the 2008 figure of 490,748 passengers. The international passengers were flown in by flights that also increased in 2009 to 2,613 flights as compared to 2,039 flights in 2008.  The  increase in passenger volume was based primarily on the aggressive and relentless operation of budget carriers in Clark.  

  As  legacy carriers struggled with the downturn  in the aviation  industry around the world, the Asia‐Pacific aviation market of which DMIA has become a major player flourished with the budget carriers.  Several of which have been operating at the DMIA since 2005.  

 CIAC also  launched a North Luzon Road Show covering Regions 1, 2, 3 and  the Cordillera Administrative Region (CAR) that updated the people of Northern and Central Luzon on the developments of “The Airport of  the  North.”    Local  and  international  road  shows  were  successfully  implemented  by  various  airline partners, stakeholders at the Metro Clark and travel agencies in Pampanga.    Kicking off  in the Clark Freeport Zone on March 20, 2009, the road show visited major cities that  include Dagupan City  in Pangasinan, the heritage city of Vigan  in  Ilocos Sur, Laoag  in  Ilocos Norte, Baguio City  in Benguet, Olongapo City in Zambales, and Malolos in Bulacan as well as mall exhibits in Cabanatuan City in Nueva Ecija and Tarlac City in Tarlac.  An international version of the road show was also held at the Hong Kong Special Administrative Region (SAR) in the last quarter of August 2009. Plans are already underway for the holding of other local and international road shows.   President Gloria Macapagal‐Arroyo also  inaugurated on April 5, 2009  the Clark South  Interchange of  the Subic‐Clark‐Tarlac Expressway  (SCTEX),  further boosting  the viability of  the DMIA and Clark as a  logistics center as it provides direct access to the airport and the Freeport for the seamless flow and management of goods, people and services.   A simple blessing ceremony was held on August 1, 2009 with Spirit of Manila Airlines’ (SOMA) new MD‐83 aircraft which will be utilized for its international flights.  The airline is expected to fly for the coming year via Taiwan and Macau and in the Middle East via Qatar, Dubai, Bahrain and Kuwait.  CIAC was also among the more than 300 participants that include airline representatives in the 15th World Routes Development Forum held in Beijing, China on September 12 to 15, 2009.  It is the biggest global air transport  forum  conducted  annually.    CIAC  officials  showcased  the  Clark  airport  programs  and developments  at  the  DMIA  to  the  airlines  of  the  world.    The  developments  at  the  DMIA  caught  the attention of an  international magazine at  the said event. Anna.aero magazine, one of  the  leading airline network news and analysis magazine in the United Kingdom which covers airport developments, adjudged the DMIA as the “Most Promising Upstart Airport.”     

6

 August  2009  also  saw  the  start of operations of  the US$100‐million  SIA  Engineering  Philippines  (SIAEP) MRO facility.  The new MRO hangar is currently servicing maintenance checks for narrow bodied aircrafts.  Other developments  include  the DMIA Passenger Terminal Expansion Project  (Phase 1)  that will  feature two  aerobridges  to  provide  a more  convenient way  of  boarding  and  disembarking  from  aircrafts.    The development  of  the  167‐hectare  Global  Gateway  Logistics  City  (GGLC)  will  host  aviation‐related  and dependent business to support the activities within the Clark Civil Aviation Complex.    We also  launched and passed  the  ISO‐9001:2008 DMIA  International Passenger Facilitation Process.   The project  is  intended  to  raise  the  bar  of  service  and  performance  at  CIAC  as  it  aims  to  standardize  and systematize  the departmental processes and procedures  that cover passenger  facilitation and passenger terminal operations at  the DMIA.   A Quality Management System  (QMS) will be  instituted at  the airport which will improve business operations, create a positive effect on investment and growth and establish a competitive advantage for CIAC. The ISO certification will benefit the traveling public at the airport as it will make travel easier and more comfortable.   The certifying body, TÜV Rheinland Philippines Inc., informed the CIAC ISO Project Team that CIAC passed the  first  stage  of  the  audit  of  the  ISO‐9001:2008.    The  Stage  1  Certification  Audit was  conducted  on December 21, 2009 which involves General and Documentation Requirements, Management Commitment, Customer Focus, Quality Policy and Planning.    The DMIA had done  its part  in helping  the  country, not only by  flying  in  and welcoming domestic  and international passengers and tourists, but also  in humanitarian efforts, especially during the  latter part of the  year when  the Northern  parts  of  the  country were  beset  by  typhoons Ondoy  and  Pepeng  in  rapid succession that affected millions in the areas that the tropical disturbances swept.   On October 15, 2009, the DMIA was used as a port of entry of more than 15 tons of humanitarian aid from the  Spanish  government  intended  for  the  thousands  of  victims  of  Typhoons Ondoy  and  Pepeng.    The Antonov cargo aircraft flew in the humanitarian aid, consisting of blankets, family hygienic kits, kitchen set, jerry cans, tarpaulins and 4x4 tents worth an estimated 200,000 Euros which were donated by the Spanish government  for  the  flood  victims  of  Metro  Manila,  Central  and  Northern  Luzon  staying  in  various evacuation centers.   This is the first of a series of assistance facilitated by the CIAC management to solicit donations from airport locators and airport‐related or concerned agencies to help the victims of the two typhoons.   On October 27,  2009,  the  SIA  Engineering  Company  (SIAEC)  donated  twenty  thousand  dollars  (US$20,000)  for  the victims of the typhoon. The funds were turned over to the Department of Social Welfare and Development (DSWD) and the Philippine National Red Cross (PNRC) in a simple ceremony at CIAC.      

7

  A  few days  later, on November 5, 2009, US‐based  international  shipping company United Parcel Service (UPS) donated fifty thousand dollars (US$50,000) to the Philippine National Red Cross (PNRC) as assistance for the victims of the typhoons.   CIAC President and CEO Victor Jose Luciano and UPS Asia Pacific Region Senior Vice‐President KM Liu  led  the  turn‐over of  the  fifty  thousand dollars  (US$50,000) donation  to  the PNRC that was received by Chairman Emeritus  former  Justice Leonor  Ines‐Luciano and Secretary General Gwendolyn Pang at CIAC.   These developments and more may be gleaned in detail on this 2009 Annual Report that shows how CIAC has developed and grown in the past year.  These are great steps that the organization dared to take and confront  the economic challenges posed by global economic crisis  face  to  face and we emerged on  top.  The Year 2010 will be another year of challenges for the organization so let us join hands and meet these challenges.  As  the  unknown  author  said:  “Life  is  not  about waiting  for  the  storms  to  pass...  it’s  about learning how to dance in the rain.”    Mabuhay!      VICTOR JOSE I. LUCIANO  President and CEO  

         

     

8

  The  Clark  Civil  Aviation  Complex  encompasses  approximately  2,367 hectares of  the sprawling 4,400 hectare Clark Freeport Zone where  the Diosdado Macapagal International Airport (DMIA) is located.  The basis for the existence of the Clark International Airport Corporation (CIAC)  is  Republic  Act  No.  7227  known  as  the  "Bases  Conversion  and Development  Act  of  1992"  accelerating  the  conversion  of  military reservations  into other productive uses,  creating  the Bases Conversion Development  Authority  (BCDA).    The  purpose  of  the  authority  is  to adopt,  prepare  and  implement  comprehensive  and  detailed development plan  for  the  sound  and balanced  conversion of  the Clark and Subic military reservations.        Executive Order No.  62 was  issued  on  February  27,  1993  to  prescribe policies  &  guidelines  to  implement  Republic  Act  No.  7227.  The  Clark Special Economic Zone  (CSEZ) was envisioned as a new  industrial  zone and  a  major  Civil  Aviation  Complex  for  international  passengers  and cargo.   Proclamation No.  63  declared  the  lands  covered  by  the  Clark military reservations  and  its  contiguous  extensions  as  CSEZ.    BCDA  was designated  as  the  governing  body  of  the  CSEZ.  The  BCDA  shall promulgate  all  necessary  policies,  rules  and  regulations  to  govern  and regulate the CSEZ.  The CSEZ was designated as the future site of the premiere international airport of the Philippines pursuant to Executive Order No. 174 issued on April 28, 1994. Its existing runways and airport area of more than 2,200 hectares provides  sufficient area  for phased expansion  to  serve  the air traffic demand of the 21st Century.    CIAC was created by Executive Order No. 192 dated  July 27, 1994 as a wholly‐owned  subsidiary  of  Clark  Development  Corporation  (CDC)  to operate and manage  the Clark Civil Aviation Complex.  Its  capitalization shall include cash equity to be provided by CDC, portions of government lands  covered  by  the  Clark  Civil  Aviation  Complex,  permanent improvement and fixtures and all other assets which the President may transfer to CIAC as part of the equity contribution of the government.  

  

      CORPORATE       AWARENESS 

9

 Executive  Order  No.  360  was  issued  on August  16,  1996  amending  Executive Order  No.  192,  and made  the  BCDA  as the  direct  stockholder  of  the  CIAC  in compliance with  Republic  Act  No.  7227 which provides  that  the BCDA will  serve as the holding company of the subsidiary companies. 

 CDC and CIAC were merged on March 26, 2001 pursuant to Executive Order No. 7.  The  BCDA  Chairman  is  directed  to prepare a plan and take all the necessary step  towards  effecting  the  merger  of CDC and CIAC, with CDC as the surviving corporation.  CDC  Board  Resolution  07‐08 was  approved  on July  20,  2001  renaming  Clark  International Airport  to  Diosdado  Macapagal International  Airport  (DMIA)  on  the occasion  of  the  91st  birth  anniversary  of former President Diosdado Macapagal.  

 On  March  10,  2003,  CIAC  was  re‐established as a subsidiary of BCDA to focus and  prioritize  the  development  of  the DMIA.    On April 4, 2003, Executive Order No. 193 was issued declaring CIAC as a subsidiary of CDC  in  order  to  foster  synergy  in  the development  of  the  DMIA  as  well  as  the CSEZ.    Executive  Order  No.  716  was  issued  on  April  3,  2008, transforming  CIAC  into  a  subsidiary  of  BCDA  subject  to  the  policy supervision of DOTC.   CIAC has  jurisdiction over Clark Civil Aviation Complex comprising an area of 2,200 hectares  including approximately 166.9 hectares within Industrial Estate‐5.   

10

     

For a start,  the CIAC has successfully  lobbied for  separate  air  entitlements  for  the  Clark route  readying  the  DMIA  for  more international flights. DMIA is assured of more air entitlements in the future because CIAC is a member of the RP Air Negotiating Panel.  The  CIAC  is  now  closer  to  getting  the  ISO 9001:2008  Certification  in  a  bid  to  keep  up with industrial and commercial standards.  As more  airport‐related  projects  come  in  and passenger  volume  continues  to  grow,  CIAC deemed  it  necessary  to  further  improve  its services.    On  December  21,  2009,  TÜV Rheinland Inc., the certifying body for the ISO Certification confirmed  that CIAC has already passed the “Stage 1 Audit” for the ISO Project.  

  CIAC kicked off a series of road shows in the provinces of Central and Northern Luzon to inform the public of  the on‐going development at  the DMIA. The CIAC Road shows culminated  in Hong Kong where OFWs have vowed to support the development of the airport as an “airport of choice.”    In the same year, CIAC participated in the World Routes convention in China.  Last  September 2009,  SIA Engineering Philippines  (SIAEP) opened  its Maintenance, Repair and Overhaul (MRO)  Facility  and  started  servicing  aircrafts of Cebu Pacific Air,  the  first  flag  carrier  to  locate  in Clark.  SIAEP  is also bent on constructing additional hangars to accommodate wide‐body aircrafts solidifying the capability of DMIA to service long‐haul aircrafts in the future.    Amid the turbulence being experienced by the airline industry all over the world, CIAC has gained headway in the development of the DMIA, the next premier airport of the country.  It had been a rough ride but the path to development had been smoothened, giving way to unprecedented growth at the DMIA in terms of the rise in passenger volume and the entry of new airlines.  

   

   

BEAT THE ODDS: 9 IN 9

11

 CIAC 9‐POINT AGENDA    FOR THE YEAR 2009:  

 1. Fiscal Autonomy 

Adoption of fiscal measures and  prioritization of 

CAPEX requirements   

2. Revenue Enhancement  Additional  international and domestic flights 

 3. Efficiency Rate Achievement 

Savings on Maintenance and other Operating Expenses   

4. Enhancement on Personnel Training on Human Resource Development  Trainings/ workshops on values formation and improvement of competencies towards culture change and work ethics 

 5. Systems Enhancement  

Publication of manuals for Finance, Human Resource, Procurement and Operations Department to systematize departmental processes and improve delivery of services in terms of speed and consistency 

 6. Revision of CIAC Table of Organization 

Formulation of a revised Table of Organization that will be most responsive to the current requirements of CIAC 

 7. ISO 9001:2008 Accreditation 

Standardize and systematize the existing departmental processes and procedures that covers the Passenger Facilitation and the associated Passenger Terminal Processes 

 8. Implementation Plan of Executive Order No. 716 

Executive Order No. 716 Implementation Plan which will truly realize the transformation of CIAC as a subsidiary of the BCDA 

 9. Active Partnership within CIAC and the Clark Network 

Intensify networking and support of CDC, CIAC concessionaires, airport partners and other agencies within the Civil Aviation Complex  

  

12

                                          

  

                                   PASSENGER AND CARGO STATISTICS

13

 CIAC posted a 21%  increase  in  International and Domestic Passenger  Flights with 3,185  flights  from January to December 2009 compared to 2,623 flights in year 2008, making it one of the busiest airports in  the  country.    This  only  proves  that  DMIA,  compared  to  the  previous  year,  continues  to  attract passengers especially  those  in  the communities of Central and Northern Luzon who are enjoying  the economic benefits generated by the airport in Clark.  International and Domestic Passenger Volume at DMIA also increased by as much as 11% with a total of 590,544 passengers in 2009 as compared to the 530,429 passengers in year 2008.                                   

PASSENGER FLIGHTS

PASSENGER VOLUME

Year 2009:  590,544 Year 2008:  530,429 % Change:   11% 

Year 2009:  3,185 Year 2008:  2,623 % Change:   21% 

14

The  total  number  of  International  and Domestic  Cargo  Flights  in  year  2009 was  recorded  at  3,176 flights,  representing  a  20%  increase  over  the  previous  year  of  2,640  flights.    On  the  other  hand, International and Domestic Cargo Tonnage increased by 1% from 130,585 tons in 2008 to 132,078 tons in 2009.  With  the positive  growth  that  the DMIA posted  in  2009,  the  airport  is optimistic  for  the  continued development  in  the  coming  years  despite  the  global  economic  situation.    All  these  are  being undertaken with the end vision of developing the DMIA as the next premier  international gateway of the Philippines and the best service and logistics center in the Asia‐Pacific region.                                  

CARGO FLIGHTS

CARGO TONNAGE

Year 2009:  3,176 Year 2008:  2,640 % Change:   20% 

Year 2009:  132,078 Year 2008:  130,585 % Change:   1% 

15

                                      

 

  

YEAR 2009 MILESTONES

16

 

COUNTRY  DATE OF AIR TALKS 

VENUE  PASSENGER CAPACITY FOR DMIA 

CARGO CAPACITY  FOR DMIA 

Qatar  14‐15 Jan.  Manila  14 freq (any aircraft except A380)  

400 tons 

UAE  28‐29 Jan.  Abu Dhabi  42 freq  

 

Kuwait  16‐17 Feb.  Manila  14 freq  

 

Bahrain  25‐26 Feb.  Manila  28 freq  

 

Australia  12‐13 Mar.  Canberra  4,000 seats [Add 1,000 after approval to operate (5,000 seats)] [Add 1,000 after approval to operate 4,000 seats (6,000 seats)]  

1,300 tons 

Brunei  30‐31 Mar.  Manila  1 freq  7 (1,400 tons‐ Bandar Seri Begawan)  

Singapore  6‐7 May  Singapore  10,000 seats  May convert the foregoing capacity wholly or in part to cargo services at the ratio of 4 seats to 1 ton  

Spain  19‐21 May  Madrid  14 freq (Madrid/Barcelona)  With 3rd, 4th & 5th freedom traffic rights and with any type of aircraft  

United Kingdom  7‐9 July  London  7 freq for B747’s or 10 freq for smaller aircrafts  

 

Libya  21‐22 Oct.  Manila  5 freq  300 tons  

Oman  13‐14 Dec.  Muscat  7 freq (passenger, combination and/or all cargo services; any aircraft except A380)  

  ADDITIONAL DMIA AIR ENTITLEMENTS FOR THE YEAR 2009

17

Vietnam         Unlimited  

COUNTRY  PASSENGER CAPACITY FOR DMIA  CARGO CAPACITY FOR DMIA  

Bahrain  2 freq     

Belgium  2 freq    

Cambodia  32 freq    

Canada  7 freq    

China  6,000 seats    

Egypt  3 freq    

Finland  7 freq  700 tons  

Germany  7 freq    

Hong Kong  6,300 seats   1400 tons (Clark/Subic)  

India  7 freq    

Iran  7 freq  700 tons  

Indonesia  3000 seats    

Japan  14 freq     

Korea  19,000 seats  400 tons  

Kuwait  6 freq    

Macau  6,300 seats   No restriction on capacity & aircraft  

Malaysia  9,000 seats  700 tons  

Nauru  1 freq    

Nepal  2,500 seats    

Netherlands  7 freq  700 tons  

New Zealand  3 freq    

Pakistan  2 freq    

Palau  200 seats    

Qatar  3 freq     

Russia  10 freq    

Singapore  5,000   4 seats can be converted to 1 ton  

Switzerland  3 freq    

Taiwan  450 seats    

Thailand  8,700 seats  700 tons  

United Arab Emirates  5 freq    

USA  Unlimited    

         DMIA AIR ENTITLEMENTS 

18

ISO 9001:2008‐DMIA International Passenger Facilitation Process  

The  launching  of  the  International  Organization  for Standardization (ISO) 9001:2008 Project on January 19, 2009  is  aimed  at  improving  the  delivery  of  services, especially  in  operations  and  international  passenger facilitation at the passenger terminal building to make DMIA globally‐competitive.    The  ISO  9001:2008  Project  will  standardize  and systematize  the  processes  and  procedures  that  will cover  international  passenger  facilitation  and  other terminal  support  operations.    This  will  develop  a  Quality  Management  System  (QMS)  that  will  meet international  quality  standards.  CIAC  tapped  leading  firms  in  the  country  that  provide  ISO  9001:2008 services to facilitate the undertakings to improve the terminal operations of the airport.  In doing so, CIAC utilized the services of EC Management Systems represented by Danilo Carreon and Elmer Cruz.  A  series  of  activities,  trainings  and workshops were  conducted  during  the  implementation  stage  of  the project.  On November 2009, CIAC conducted the final ISO workshop—a three‐day course which dealt with Internal Quality Control.  Twenty three (23) participants were certified as ISO Internal Quality Auditors and conducted an Internal Quality Audit on the CIAC‐QMS.  To  certify  the Quality Management  System of CIAC  to  ISO 9001:2008, CIAC  tapped  the  services of  TÜV Rheinland Philippines as its certifying body.  The auditors of TÜV Rheinland conducted the Stage 1 Audit on December 21, 2009.  On the same day, they advised the ISO Core Group that CIAC successfully passed the Stage 1 Audit and prepared to undergo the Stage 2 Audit on February 10 and 11, 2010.  The target date for the ISO 9001:2008 Certification is set on February 2010.  The Phase 2 of the ISO Project that will cover the Administrative and Finance Processes is scheduled to commence on the second quarter of 2010.     

19

Zest Air commences international flight via DMIA  

 On  March  2008,  AMY  Holdings Corporation established Zest Airways Inc., as  it  sees  the  opportunity  for  growth  in the  Airline  and  Aviation  Industry  in  the country.  Zest Air  started  their  South  East Asian  flights  and  20  local  destinations  on June 2009. 

 On  October  24,  2009,  Zest  Air  started  its international  daily  flights  via  Clark‐Hong Kong.   CIAC President and CEO Victor Jose I. Luciano,  Zest  Air  President  and  CEO Ambassador Alfredo M.  Yao  and  Subic‐  Clark Alliance  for  Development  Council  (SCADC) Secretary Edgardo Pamintuan led the program for the  inaugural flight.   A roundtrip ticket for only seventy dollars  (US$70) was sold by Zest Air  as  part  of  their  promotional  campaign  at DMIA. Zest Air is the newest budget carrier to operate  at  the  DMIA  that  will  further  boost the  passenger  volume  of  the  airport  by  the end of 2009. 

  Zest  Air  (formerly  Asian  Spirit)  uses  its  brand new Airbus A320 with a passenger capacity of 166 seats. Zest Air is the second local airline to operate  international  commercial  flights  at DMIA.  The  air  carrier  also  flies  domestic operations via Clark‐Caticlan.    

   

20

Spirit of Manila Airlines unveils new aircraft at DMIA   On August  1,  2009,  the  Spirit  of Manila Airlines  (SOMA)  unveiled  its  new MD‐83  aircraft which will  be utilized for its international operations at DMIA.   The  ceremony was  led by CIAC President and CEO Victor  Jose  I. Luciano and other CIAC Officials.     Also present in the occasion were Department of Transportation and Communication (DOTC) Secretary Leandro R.  Mendoza,  SOMA  Chairman  Basilio  Reyes,  President  and  CEO  Jimmy  Matibag,  Vice  President  Rene Ocampo and their foreign partner Vice Chairman Hamad Altani.      The  airline will  be  using  other  aircrafts which  include MD‐83,  Boeing  747‐300  and  Boeing  747‐400  to complete its fleet in time for their full operations in 2010.  The air carrier is expected to fly to Taiwan and Macau by early January 2010.   The airline  is expected to fly to the Middle East via Qatar, Dubai, Bahrain, and Kuwait  to  serve  the bulk of  the Overseas Filipino Workers  (OFWs) mostly  coming  from Central and Northern Luzon.   SOMA is the latest Filipino‐owned airline company offering scheduled international and regional passenger services to Asian and Middle Eastern countries from DMIA.  Spirit of Manila acquired a 10‐hectare property at DMIA  to house  its  fleet of aircrafts.   The airline offers budget  fares and other  innovative  schemes  to cater to the OWFs.     

              

21

CIAC participates in the 15th World Route Development Forum  The  World  Route  Development  Forum  is  an  annual networking occasion  for  the aviation  industry.  It  is a unique meeting  place  for  the  world’s  airlines  and airports  where  market information  is 

shared,  new  air services  are planned &  implemented,  recovery  strategies  are discussed  and  the  economics  of  established  air  services  are improved.   Aware  of  the  advantages  it  could  bring  in  terms  of  global promotion & branding and the role  it plays  in the realization of the  goal  for  the  DMIA  to  become  the  country’s  next  premier international gateway, CIAC participated in this event. It was one of  the  279  airports,  350  airlines  and  100  national  tourism organizations  comprising  of  2,200  delegates  who  attended  the forum  held  from  September  12‐15,  2009  at  the  New  China International Exhibition Center in Beijing—the capital city of China.   The CIAC delegation was composed of Darwin L. Cunanan, ECE (Manager for Corporate Planning and MIS/IT Department), Atty. Perlita M. Sagmit (Corporate  Secretary),  Atty. Milani  I.  Reyes  (Sr.  Legal Officer),  Lyn  P. Sanchez  (Investment  Promotions  Assistant)  and  Jesito  M.  Ponio,  Jr. (Market Research Specialist).   During  this  three‐day gathering,  the  team engrossed  itself  in meeting with  various  airlines  such  as  Jetstar  Asia,  Shenzhen  Airlines,  Jeju Airlines, All Nippon Airways, China Southern Airlines, Air Asia, Hainan Airlines and MASkargo to invite them to operate at the DMIA.   

 CIAC was  featured  in  two  (2) magazines  being  circulated  during  the event which are Airline Business Daily and Routes Beijing Daily.  The magazines showcased the potentials of the DMIA and its role in the airport development in the Philippines.  At the end of the forum, CIAC was able to  catch  the  attention  of  Anna.aero,  a  leading  airline  network  and  analysis magazine  based  in  United Kingdom  which  covers  airport  developments  and  network  planning  used  by  airlines  and  airports worldwide. It recognized the DMIA as the "Most Promising Upstart Airport” for the year 2009. 

 

22

 SIA Engineering Philippines starts operations in Clark    

A  world  class  Maintenance,  Repair  and  Overhaul (MRO) hangar  facility started  its operations  in Clark on September 2009.   The new state‐of‐the‐art MRO hangar,  constructed  by  the  SIA  Engineering Philippines  (SIAEP),  a  subsidiary  of  the  Singapore Airlines  Engineering  Company  (SIAEC)  based  in Singapore,  will  provide  heavy  and  maintenance checks for narrow bodied aircraft such as the Airbus A320.  The next hangar to be built by 2010 will cater to wide‐bodied aircraft  such as  the Boeing 747 and Boeing  777  aircrafts.    Three  (3)  other  hangars  are expected to be set up to complete SIA’s  facilities at the DMIA.   

On November 2008, President Gloria Macapagal Arroyo  led  the ground‐breaking ceremony  in Clark with CIAC President and CEO Victor Jose I. Luciano, SIA President William Tan and Cebu Pacific Air President and CEO  Lance Gokongwei.  SIAEP  is  a  Joint  Venture  between  SIAEC  and  Cebu  Pacific  Air.    The  project will generate  at  least  1,100  jobs  for highly‐skilled  Filipino  specialists  that will provide world‐class  service  to commercial aircrafts of airlines around the world. The hangar occupies ten (10) hectares of land inside the Clark Civil Aviation Complex and currently employs 103 personnel.  An initial US$19 million had been invested for the construction of the first hangar.  The project involves the construction of ultimately  five hangars  that will service narrow and wide‐body commercial aircrafts. The SIAEC will  invest  in the  infrastructure and workforce to create a world‐class MRO Center of Excellence  in the Philippines.   SIAEC  is  a major MRO  service provider  in Asia Pacific.  The  company has  a  client base of more  than  80 international carriers and aerospace equipment manufacturers. It provides line maintenance services at the Singapore  Changi  Airport  for more  than  60  international  carriers  as  well  as  airframe  and  component overhaul on some of the most advanced and widely‐used commercial aircrafts in the world.        

23

  

CIAC launches DMIA Product Update  

 

CIAC  has  intensified  its  marketing  strategies  by launching  in  2009  its  North  and  Central  Luzon  Road Shows  aimed  at  promoting  the  DMIA  as  the  next Premier International Gateway of the Philippines.  CIAC  Chairman Nestor  S. Mangio  and  CIAC  President and CEO Victor Jose I. Luciano led the launching of the 

DMIA Product Update on March 20, 2009 at  the Widus Hotel, Clark Freeport Zone.  Stakeholders at the Metro Clark area as well as those from the Travel Agencies in  Pampanga  and Metro Manila,  Hotel  Associations,  Business  Chambers  and  Local  Government  Units among others attended the Road Show to promote the International and Domestic flights to the people of Central and Northern Philippines. DMIA is host to foreign and local carriers operating international flights in the South East Asian Region.  The delegations to the Road Shows  include CIAC, foreign and  local carriers such as Cebu Pacific, Zest Air, South East Asian Airlines (Seair), Asiana Airlines, Tiger Airways, and Air Asia.  The group went to Central and Northern Luzon provinces as part of  their mission  to  introduce  to  the people  living  in  the said areas  the availability of flights at the DMIA.  On August 2009,  the CIAC delegation  including  the airline partners went  to Hong Kong  for  the  first ever DMIA International Road Show in the former British Colony. The event was attended by travel and tourism representatives and OFWs working  in Hong Kong. The three‐day  international road show was held at the Langham Place Hotel.  The event saw the emergence of DMIA as the newest airport in the Northern part of the Philippines which provides world class  services  to passengers  taking  international and domestic  flights at  the airport.   The road show also covered other provinces in Central Luzon such as Bulacan, Tarlac, Nueva Ecija, Bataan and Olongapo City in Zambales. The delegation also went to the Northern Luzon as far as Baguio City, Dagupan City in Pangasinan, Vigan and Laoag City in Ilocos Norte.  

24

  

                     

 

        Corporate Social Responsibility  Humanitarian  assistance  intended  for  the  victims  of typhoons Ondoy and Pepeng  in Northern and Central Luzon were facilitated by CIAC.   

Officials  of  the  Spanish  Embassy  headed  by  Deputy  Head  of Mission Alvaro Trejo,  the Department of Social Welfare and Development  (DSWD) Region  III headed by Regional Director Minda Brigoli and CIAC officials  led by EVP and COO Alexander S. Cauguiran and VP for Administrative and Finance Lauro A. Ortile received the cargo donated by the Spanish government through its  Agencia  Española  de  Cooperacion  Internacional  para  el  Desarrollo  (AECID).    The  Antonov‐12  cargo aircraft carrying more  than 15,000  tons of aid which consists of blankets, hygienic kits, kitchen set,  jerry cans,  tarpaulins,  and  tents  arrived  at  the DMIA on October 15, 2009. The  aid, worth  an  estimated  two hundred thousand euros (€200,000) was turned‐over to the regional office of the DSWD.    SIA  Engineering  Philippines  (SIAEP) General Manager  Liu  Kim  Yoong  turned‐over  a  check worth  twenty thousand dollars  (US$20,000) to Philippine National Red Cross  (PNRC) Governor Leonor  Ines‐Luciano and Secretary‐General Gwendolyn Pang as the company’s assistance to victims of the typhoons on October 27, 2009.   United Parcel Service (UPS) also chosen the PNRC through the American Red Cross as the recipient of the fifty thousand dollars (US$50,000) donation intended to help the victims of typhoons. CIAC President and CEO Victor Jose I. Luciano and UPS Asia Pacific Region Senior Vice‐President KM Liu  led the turn‐over donation  to  the  PNRC  on  November  5,  2009.  A  simple  turn‐over  ceremony  with  the  SIAEP  and  UPS executives were conducted at the CIAC Board Room.   The support provided by the CIAC  locators and concerned agencies were distributed to the thousands of flood victims displaced by  the calamities. CIAC  is constantly committed  to  support community activities, especially in providing assistance to the victims of calamities in the Philippines.    

25

        INFRASTRUCTURE DEVELOPMENT PROJECT 

 

              DMIA Passenger Terminal Expansion Project (Phase 1)  The  Php  309  Million  DMIA  project  involves  the  expansion  of  the  pre‐departure  and  arrival  areas  to accommodate  the  increasing  number  of  flights  of  both  Legacy  Carriers  and  Budget  Carriers.    The  new expanded terminal will also feature two (2) Passenger Boarding Bridges on its second floor that will provide more convenience to passengers boarding and disembarking from aircrafts.  The new terminal building will be equipped with elevators, escalators, x‐ray machines, electrical equipment and devices,  fire protection and  alarm  system,  ground  lighting  system,  structured  cabling  system,  flight  information display  system, closed circuit television system, access control system and public television system.  Bidding was conducted through  open  competitive  bidding  procedures  in  accordance  with  the  Revised  Implementing  Rules  & Regulations of Republic Act No. 9184 on November 6, 2009.  The DMIA Passenger Terminal 1 Project was awarded  to  A.G.  Araja  Construction  and  Development  Corporation  on  November  21,  2009,  Notice  to Proceed was issued on November 28, 2009.  Civil works started on December 5, 2009 and expected date of completion  is on April 2010.   The DMIA Passenger Terminal 1 expansion  is expected to accommodate an additional 500,000 passengers annually.   This  is  the second expansion of  the existing passenger  terminal since April of year 2008.              

26

    

                  AIRLINE                     DESTINATION            FREQUENCY   

Air Asia           Kuala Lumpur, Malaysia          Daily                     Kota Kinabalu, Malaysia          Daily   

Asiana Airlines          Incheon, Korea            Daily                     (with connecting flights  

      to the USA, Japan and        China)  

 Cebu Pacific          Bangkok, Thailand      2x per week 

                                 Hongkong, China          6x per week                     Macau, China      4x per week                     Singapore        4x per week                     Cebu, Philippines              3x per week   

Tiger Airways          Singapore              Daily  

 Seair            Caticlan, Philippines                        Daily  

 Zest Air           Hongkong, China      3x per week 

                    Caticlan, Philippines     2x per week                

                  FLIGHTS AT DMIA 

27

  The DMIA  is  located at  the heart of Central  Luzon, making  it  the most viable and  convenient airport of choice for travelers from North‐Central Luzon and the northern Metro Manila area who wants to avoid the hustle  and bustle of  the  city  streets.  It  is  easily  accessible by  shuttle bus  from  various points  in Metro Manila and North Luzon.  The DMIA  is one of the biggest aviation complexes  in Asia with two  (2) runways  in parallel configuration that can easily be extended to 4 kilometers to accommodate new generation wide‐bodied aircrafts.   The primary  runway  (Runway  02R/20L)  has  a  length  of  3,200 meters  and  a width  of  61 meters.  It  is  fully equipped with all navigational aids and lighting facilities and has a Category 1 rating for precision approach. The secondary runway (Runway 02L/20R) has a length of 3,200 meters and a width of 45 meters. It is not yet equipped with navigational aids and lighting facilities and is currently used for Visual Flight Rules (VFR) only.      The  airport  is  well  equipped  with  a  Terminal  Radar  Approach  Control,  Navigational  Aids, Meteorological Equipment, Airfield Ground Lighting System and Crash, Fire and Rescue facilities.  The DMIA  takes  pride  in  its modern  amenities  complemented  by  airline  support  services  such  as Gate Gourmet,  the  world’s  largest  in‐flight  catering  service  provider;  SIA  Engineering  Philippines,  for Maintenance Repair Overhaul Facility; Lubwell Corporation, for  into plane fuel service provider and Clark Airport Service Support Corporation (CASSC), for ground handling facility to name a few.  All  these  are  being  undertaken  with  the  end  vision  of  developing  the  DMIA  as  the  next  premiere international gateway of the Philippines and the best service and logistics center in the Asia‐Pacific region.           

       

AIRPORT FACILITIES 

28

  

                   

 I. TAXI SERVICE  Airport Shuttle Service Inc. Type of Vehicles: Toyota Innova Destinations: Any point in Luzon  Metro Asia Car Services Inc. Type of Vehicles: Toyota Innova / Nissan Van Destinations: NAIA, Manila, Makati, Subic, Angeles City and Mabalacat Pampanga  Avis Philippines     Type of Vehicles: Toyota Innova / Toyota Vios / Hyundai Starex Destinations: NAIA, Makati, Quezon City, Manila, Subic, Baguio City, San Fernando La Union, Dagupan, 

          Bocaue, Tarlac, San Fernando Pampanga, Magalang Pampanga, Mabalacat Pampanga,            Angeles City and Clark Freeport Zone 

 D8 Brothers Transport Service Type of Vehicles:  Hyundai Starex  Destinations: NAIA, Makati, Manila, Subic, Baguio City, Mabalacat Pampanga, San Fernando Pampanga,                           Angeles City and Magalang Pampanga   

29

                      Triangle Taxi Type of Vehicles:  Mitsubishi Adventure Destinations: NAIA, Makati, Manila, Subic, Mariveles Bataan, Baguio City, La Union, Pangasinan, Tarlac,                             San Fernando Pampanga, Magalang Pampanga, Mabalacat Pampanga and Angeles City 

 JMW Type of Vehicles: Toyota Innova Destinations: Within Central Luzon  II. Bus Service    

Genesis Transport (Cubao Terminal) Destinations: Mariveles, Baguio and Avenida   Partas (Pasay and Cubao Terminal) Destinations: Pasay, Cubao, Pangasinan, La Union and Ilocos  PhilTranco (Pasay Terminal) Destinations: Pasay, Cubao and Megamall     

TRANSPORT PROVIDERS 

30

BOARD OF 

DIRECTORS 

  

                            

VICTOR JOSE I. LUCIANOPRESIDENT & CEO

NESTOR S. MANGIOCHAIRMAN

BENIGNO N. RICAFORTVICE CHAIRMAN

ALEXANDER S. CAUGUIRANDIRECTOR

ALFONSO G. CUSIDIRECTOR 

ROMEO N. DYOCO, JR.DIRECTOR

JESUS S. NICDAODIRECTOR

31

                             

PERLITA M. SAGMIT CORPORATE SECRETARY 

EVANGELINE G. TEJADA CORPORATE TREASURER 

ALOYSIUS R. SANTOS ADVISER 

NARCISO L. ABAYA ADVISER 

SILVESTRE MANUEL  G. PUNSALAN, JR. 

DIRECTOR 

MAXIMO L. SANGIL DIRECTOR 

 

B O A R D  O F  D I R E C T O R S 

32

                   

       

   

ROMEO N. DYOCO, JR. VICE PRESIDENT FOR 

OPERATIONS & BUSINESS DEV’T

VICTOR JOSE I. LUCIANOPRESIDENT &CEO

ALEXANDER S. CAUGUIRAN EXECUTIVE VICE PRESIDENT & COO 

 E X E C U T I V E S 

LAURO A. ORTILE VICE PRESIDENT FOR  

ADMINISTRATIVE & FINANCE 

33

                             

MANAGERS

MELITO S. DESALES INTERNAL AUDIT DEPT. 

RUEL T. ANGELESENGINEERING & MAINTENANCE DEPT.

EDGAR M. GUEVARRA PUBLIC AFFAIRS OFFICE 

HILARION RITCHE D. NACPILAIRPORT OPERATIONS DEPT.

JOSE MARLOWE S. PEDREGOSAAIRPORT SECURITY DEPT. 

FEDERICO G. GARCIA, JR.BIDS AND AWARDS COMMITTEE 

SURESH A. DASWANI MARKETING  DEPT. 

FEDERICO E. PRIMERO, JR.EMERGENCY SERVICES DEPT. 

34

     

                        

MARIE‐TESSIBETH T. CORDOVAHUMAN RESOURCES DEPT. 

DARWIN L. CUNANAN CORPORATE PLANNING &  

MIS DEPT. 

SILVERIO A. CLEMENTEPROPERTY, PROCUREMENT & 

GEN. SERVICES DEPT. CYNTHIA C. DUNGCA (OIC) LEGAL DEPT. 

NANCY C. PAGLINAWAN (OIC) FINANCE DEPT. 

MANAGERS

35

                             

ASSISTANT MANAGERS

BONIFACIO M. YADAOPROPERTY DEPT. 

RIZA L. SISONPURCHASING DEPT.

FERNANDO S. TORRES AIRPORT OPERATIONS DEPT. 

MARCELINO O. IBAÑEZ, JR.AIRPORT SECURITY DEPT.

ARNEL P. SAN PEDROPUBLIC AFFAIRS OFFICE 

JOSEPH RAYMUND P. CANLAS ENGINEERING & MAINTENANCE DEPT. 

ALEX G. ABSALONEMERGENCY SERVICES DEPT. 

JESUS ABELARDO  F. PUNZALANMARKETING DEPT. 

MILANI I. REYESHUMAN RESOURCES DEPT. 

36

                     

  

RANKS  YEAR 2009  YEAR 2008  INCREASE (DECREASE) 

President & CEO  1  1  0 Executive Vice‐ President & COO  1  1  0 Vice‐President  2  2  0 Manager  9  8  1 Assistant Manager  13  12  1 Supervisor  27  27  0 Rank and File  299  302  ‐3 

TOTAL 352  353  ‐1 

Board of Directors

Board Secretariat  Internal Audit 

President & CEO

EVP & COO

Public Affairs Office 

Airport Security Office 

Bids & Awards 

Office of the Vice President for Operations & Bus. Dev’t 

Office of the Vice President for Admin. & Finance 

Customer Service & Concessionaries 

Marketing 

Airport Safety Office  Airport Operations 

Airport Security 

Emergency Services 

Engineering & Maintenance 

OCC 

Corporate Planning & MIS

Legal

Property, Procurement  & Gen.  Services 

Human Resources

Finance 

Table of Organization

Manpower Summary

37

     

 CAPABILITY BUILDING AND ORGANIZATIONAL DEVELOPMENT 

      

                             

38

I. LOCAL TRAININGS   

TRAININGS  NO. PARTICIPANTS  DATE Strategic Planning Workshop  82 

 

Jan. 29‐30 

Aviation Security Audit Awareness Training  12  Feb. 03‐04  

"Managing Financial Resources…Effectively"  2  March 23‐24  

Traffic Management and Accident Investigation Seminar  15  April 23‐24  

Standard First Aid Training and Adult Cardio Pulmonary Resuscitation (Adult CPR) 

2  

April 27 to  May 01  

ICAO National Inspectors Course  2  May 26‐ June 03  

Ramp Management and Safety Seminar  37  May 23  

Seminar on Basic and Advance Paralegal  1  May 27‐29  

R.A. No. 9470 and Basic Records and Archives Seminar  2  June 9‐11  

Gawin ang Tama Seminar  297  June 22‐23  

Emergency Medicine Perspectives  1  July25  

Labor Laws for Managers and Layman  1  July30  

Fundamentals of Criminal Investigation  26  July 27‐30  

Emergency Department: When Every Second Counts  1  August 6  

Seminar  on  the  Revised  Implementing  Rules  and Regulations of R.A. No. 9184 

4  September 10‐11  

46th People Management Association of the Philippines  1  October 1‐2  

Seminar on Transportation and Environment  3  September 14  

Property and Supply Management System  2  October 27‐30  

Revised Implementing Rules and Regulation of R.A. 9184  6  October 26‐27  

Integrity Development  Action  Plan  and Moral  Renewal Program Orientation 

308  October 20‐21   

National  Trainers  Training  on  the  Basic  Awareness Orientation Seminar on Trafficking in Persons  

2  October 27‐29   

Graduate Certificate Course on Corruption Prevention  1  November 16‐June 30, 2010   

     

39

II. FOREIGN TRAINING  

TRAININGS  NO. PARTICIPANTS  DATE  VENUE "ICAO' s Workshop on Airport and Air Navigational Services Economics" 

 

2  Feb. 25‐27  

Bangkok, Thailand  

Asia Pacific Runway Safety Programme Seminar 

 

1  April 6‐10  

Bangkok, Thailand  

Airport Security Operation  

2  May 25‐29  Incheon, Korea  

Civil Aviation Management Programme 

 

1  May 25‐June 05  Singapore  

Safety Management System  

1  June 14‐27  

Bangkok, Thailand  

Airport Terminal Operations  and Management  

1  July 20‐31  Singapore 

International Civil Aviation Organization (ICAO) 

 

1  November 3‐5  Hong Kong  

Integrated Safety Management Systems ‐ Achieving World Class Safety Standards 

 

1  November 16‐26  Singapore  

 

           

40

     

 

                             

FINANCIAL STATEMENTS 

41

     

 

                             

2009 2008December December

Current AssetsCash and Cash Equivalents (Notes 2 & 3) 14,090,865.80 171,001,487.11 Receivables (Note 4) 48,495,512.20 49,157,084.60 Inventories (Notes 2 & 5) 2,653,386.24 712,211.48 Prepaid Expenses (Note 6) 49,611,631.00 4,535,042.45 Other Current Assets (Note 7) 179,192.05 1,196,603.24

Total Current Assets 115,030,587.29 226,602,428.88

Investments (Note 8) 884,000.00 884,000.00

Non-Current AssetsProperty, Plant and Equipment (Notes 2 & 9) 1,331,639,444.54 1,420,411,717.43 Due from Central/Home Office-CDC (Note 10) 589,897,821.46 510,676,335.06

Total Non-Current Assets 1,921,537,266.00 1,931,088,052.49

Other AssetsRestricted Fund/Assets (Note 11) 192,060.00 192,060.00

Total Other Assets 192,060.00 192,060.00

TOTAL ASSETS 2,037,643,913.29 2,158,766,541.37

Current LiabilitiesPayable Accounts (Note 12) 54,217,881.40 29,649,106.75 Inter-Agency Payables (Note 13) 5,759,736.39 4,417,738.90 Intra-Agency Payables (Note 14) 2,938,688.83 2,692,239.34 Other Liability Accounts (Note 15) 26,191,667.74 12,471,815.78

Total Current Liabilities 89,107,974.36 49,230,900.77

Non-Current LiabilitiesLoans Payable (Note 16) 46,332,000.00 - Long-Term Liabilities (Note 17) 195,399,321.89 197,926,844.83 Due to CDC (Note 18) 2,382,849,399.79 2,342,719,464.97 Due to BCDA (Note 19) 37,074,315.60 37,074,315.60

Total Non-Current Liabilities 2,661,655,037.28 2,577,720,625.40

Deferred Credits (Note 20) 508,787.47 67,990.64

TOTAL LIABILITIES 2,751,271,799.11 2,627,019,516.81

EquityCapital Stock (Note 21) 1,250,000.00 1,250,000.00 Retained Earnings (Deficit) (714,877,885.82) (469,502,975.44)

TOTAL EQUITY (713,627,885.82) (468,252,975.44)

TOTAL LIABILITIES AND EQUITY 2,037,643,913.29 2,158,766,541.37

ASSETS

LIABILITIES AND EQUITY

Condensed Balance Sheet (Unaudited)

42

     

 

                             

Income Business Income 341,912,121.11 273,985,639.53

Gross Income 341,912,121.11 273,985,639.53

Less: Expenses

Personal ServicesSalaries and Wages 111,012,509.08 91,186,214.19 Other Compensation 50,305,626.24 41,703,827.09 Personnel Benefits Contribution 7,836,876.83 6,879,018.61 Other Personnel Benefits 31,003,463.17 27,963,351.26

Total Personal Services 200,158,475.32 167,732,411.15

Maintenance and Other Operating ExpensesTraveling Expenses 3,233,292.81 3,996,544.41 Training and Scholarship Expenses 2,633,227.32 1,856,384.18 Supplies and Materials Expenses 6,658,875.45 9,374,988.88 Utility Expenses 22,945,235.61 17,970,193.33 Communication Expenses 2,421,969.40 2,553,246.36 Awards and Indemnities 21,691,391.90 - Advertising Expenses 5,097,727.76 3,673,427.38 Printing and Binding Expenses 554,195.00 828,949.28 Rent Expenses 227,500.00 124,000.00 Representation Expenses 1,886,899.46 2,395,820.38 Subscriptions Expenses 255,207.02 339,963.54 Professional Services 29,854,946.09 26,437,036.26 Repairs and Maintenance 19,063,014.34 10,342,060.39 Donations 250,000.00 155,000.00 Extraordinary and Miscellaneous Expenses 2,569,830.00 330,653.17 Taxes, Insurance Premiums and Other Fees 7,178,652.13 7,232,968.23 Depreciation Expense 125,448,089.88 82,106,165.93

Total Maintenance and Other Operating Expenses 251,970,054.17 169,717,401.72

Financial Expenses 26,398,163.62 7,223,189.38

Total Expenses 478,526,693.11 344,673,002.25

Income (Loss) from Operations (136,614,572.00) (70,687,362.72)

Add/(Deduct) Other Income/Expenses 10,172,561.25 18,157,477.78

Net Income (Loss) (126,442,010.75) (52,529,884.94)

Provision for Income tax 263,828.30 562,939.87

Net Income (Loss) (126,705,839.05) (53,092,824.81)

Condensed Statement of Income and Expenses

Year                            Year 2009                           2008 

43

     

 

                             

Particulars2009 2008

Cash flow from operating activities:Income Items 436,160 591,890 OPEX (221,397) (170,167) Payables (103,809) (79,562) Advances, Receivables & Others (169,321) (211,275)

Total Cash Provided (Used) for operating activities (58,367) 130,887

Cash flow from investing activities: Proceeds from maturing placements 136,950 191,134 Placements (51,610) (159,640) CAPEX (152,604) (110,344)

Total Cash Provided (Used) for investing activities (67,264) (78,850) Cash Flows from Financing Activities:

Proceeds from Borrowings 46,332 - Total Cash Provided (used) by Financing Activities 46,332 -

Total Cash Provided (Used) for the period (79,299) 52,037 Add: Cash and cash equivalents, beginning 75,451 23,414

Cash and cash equivalents, ending (3,848) 75,451

Add: Temporary Investments/Time Deposits (year-to-date) Local Currency 4,015 - Foreign Currency (Peso Equivalent) 13,924 95,550

Total Temporary Investments 17,939 95,550

Total Cash and Cash Equivalents 14,091 171,001

Year-to-Date

Cash Flow Statement

44

   1. HISTORICAL BACKGROUND 

 By  virtue  of  Executive  Order  No.  192,  CIAC was  created  as  the  implementing  arm  of  BCDA  to operate and manage the Clark Civil Aviation Complex.   

 On July 5, 2002, the Securities and Exchange Commission  (SEC) approved the merger of CDC and CIAC pursuant to Executive Order No. 7, with the former as the surviving entity. Thus, the financial statements of CIAC for CY 2002 were combined with the financial statements of CDC.  

 On April 4, 2003, Executive Order No. 193 was issued authorizing the re‐establishment of CIAC as a subsidiary of CDC.    SEC  subsequently  approved  this on  September 4, 2003.   Relative  to  this,  all transactions related to CIAC operations were separated from CDC books starting October 1, 2003.  However,  transfer  of  assets  acquired  prior  to  and  during  the  merger  was  effected  only  in November, 2006.    On April 3, 2008, Executive Order No. 716 was issued transforming CIAC as a subsidiary of BCDA.  

2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES  

Inventories  Office  supplies  inventory  valuation  is based on  the moving  average method while  for  the other inventories such as other supplies, drugs & medicines, gasoline, oil &  lubricants, spare parts and construction materials are valued at cost using the first in‐first out (FIFO) method.  Property, Plant and Equipment  Property  and  equipment  are  carried  at  cost  less  accumulated  depreciation.    Significant improvements and renewals,  including  incidental costs are capitalized, while cost of maintenance and  repairs  is  charged  to  expense.  When  property  is  disposed,  the  cost  and  the  related accumulated depreciation are removed from the accounts, and any resulting gain or loss is credited or charged to current operations.       

Notes to Financial Statements

45

     

 

   Depreciation policies are as follows: a. Straight‐line method of depreciation is used based on the economic lives of the assets.  b. Transportation  equipments  are  depreciated  for  5  years  using  the  Sum  of  the  Years  Digit 

Method. c. COA Circular Nos. 2003‐007 and 2004‐005 were implemented starting January 2004.  

   Foreign Currency Transactions 

 Transactions  in  foreign  currency  are  recorded  in  Philippine  peso  based  on  the  exchange  rate prevailing at the time of the transactions.  Exchange gains or losses are being realized as follows:  1) at the end of the year based on the closing/prevailing rate as of balance sheet date;  2) when there are periodic adjustments and  3) when there are trading/conversion of dollar to peso.  Last in‐first out  (LIFO) method  is used  in  recording dollar withdrawals.   Under  this method, withdrawals are converted to peso at the rate of exchange prevailing at the time of the latest deposit.  Income Recognition  Accrual method  is  used  in  recognizing  rent  income,  landing  &  parking  fees  and  income  from concessionaires, except  interest  charged  to  locators which are  recorded at  the  time of payment (cash method).   

3. CASH AND CASH EQUIVALENTS  

This account consists of:  

     12/31/09    12/31/08 Cash ‐ Collecting Officers   P        1,821,640     P                       0   Cash ‐ Disbursing Officers                3,391,531                4,018,702  Cash on Hand ‐ Petty Cash Fund                 113,922                   90,322  Cash in Bank ‐ Local Currency PNB Clark             (1,475,412)              7,768,518  Cash in Bank ‐ Local Currency PVB Clark           (14,588,038)            22,465,945 Cash in Bank ‐ Local Currency PVB Clark             1,300,000                        0   Cash in Bank – Local Currency, Time Deposits             4,014,837                        0   Cash in Bank ‐ Foreign Currency PNB $              1,602,425              1,500,035  Cash in Bank ‐ Foreign Currency PVB $              3,986,199            39,607,486  Cash in Bank ‐ Foreign Currency, Time Deposits           13,923,761            95,550,479  

Total   P       14,090,865   P       171,001,487        

46

     

 

4. RECEIVABLES  

Balances are as follows:        12/31/09    12/31/08 Accounts Receivable – Trade   P         31,912,653    P          33,259,850 

Allowance for Doubtful Accounts       

(3,487,256)      

(3,487,256)Accounts Receivables (Accrued Landing & Parking Fees)            11,780,042                8,020,324 Accounts Receivable – Others                125,093                   65,265Notes Receivable             4,484,529              8,869,159 Due from Officers and Employees             2,949,230              1,540,434 Interest Receivable                 38,535               176,999Due from GOCC (MIAA)                173,434                 173,434 Due from GOCC (CIAC Provident Fund)                   1,116                    1,116 Other Receivables                518,136                 537,759 

Total  P       48,495,512  

 P         49,157,084 

     The  Accounts  Receivable  –  Trade  account  are  collectibles  on  rent  and  aeronautical  fees  from various locators, airline operators and concessionaires  previously recorded in CDC books, of which the  outstanding  balances  (including  the  corresponding  allowance)  as  of October  31,  2006 were transferred by CDC  to CIAC  in November 2006.   Henceforth,  the setting‐up of receivables will be done in CIAC books.    Also  the  Allowance  for  Doubtful  Accounts  in  the  amount  of  P3.4M was  included  on  accounts transferred by CDC  in November 2006.   Prior to the merger of CIAC with CDC, the said allowance for doubtful accounts was already set‐up.  Charged  under  the Accrued  Landing  and  Parking  Fees  are  the  aeronautical  fees  and  charges  of various airline operators.   Under the Accounts Receivable – Others are charges to concessionaires representing their power consumption.  Charged under the Notes Receivable is the restructured Asian Aerospace account.  The Due  from Officers and Employees account are  receivables  from CIAC personnel  for personal calls, medical expenses and cash advances from official travel.    

47

     

 

  The  Interest Receivable account represents the accrued  interest  income from time deposits as of December 31, 2009.   Due from GOCC (MIAA) refers to the expenses paid by CIAC for MIAA for the capsule laying activity.  An effort to collect the same has been exerted.    Due  from  GOCC  (CIAC  Provident  Fund)  are  the  expenses  incurred  in  the  registration  of  the Provident Fund with the Securities and Exchange Commission.  Other  receivables  refer  to  the  personal  telephone  calls  of  employees  of  support  agencies;  SSS benefit  claims  advanced  by  CIAC  to  its  employees,  receivable  from  Tiger Airways  for  the meals served to their stranded passengers due to cancelled flights and those which were turned‐over by CDC in November 2006.  

   5.  INVENTORIES  Under this account are as follows:    

   12/31/09  

12/31/08 

Office Supplies   P              664,234   P              692,693 Other Supplies               293,181                       0  Drugs and Medicines                193,670                 19,518 Gasoline, Oil and Lubricants                 25,680                      0Spare Parts               856,610                         0  Construction Materials               620,011                         0

Total   P          2,653,386   P             712,211 The  inventory  of  office  supplies,  other  supplies,  gasoline,  oil  &  lubricants,  spare  parts  and construction materials are maintained by  the Property Division while  the  inventory of drugs and medicines  is maintained  by  the  Corporate  Clinic  and  the  Emergency  Services Department.    The valuation of the office supplies is based on the moving average method, while the first in‐first out method is used for the rest of the inventory accounts.       

48

     

 

 6.    PREPAID EXPENSES 

 This account includes:  

                          

   Prepaid  insurance  represents premiums  (unexpired portion)  for  the  insurance of DMIA occupied buildings and airport liability insurance.  The Advances to Contractors account represents the 15% mobilization paid to A.G. Araja Construction & Development Corporation for the DMIA Passenger Terminal Expansion Project.   Lodged under the Deferred Charges account is the unamortized balance of the CBA Signing Bonus for the period January to December 2010.   Other Prepaid Expense represents the amount advanced by CDC for the CIAC’s share per their MOA in the Philippine Hot Air Balloon Festival on February 11‐14, 2010.   

   7.  OTHER CURRENT ASSETS  Classified as other current assets is the Guaranty Deposits account amounting to P175,837.  These are payments to utility companies (electric, water, etc.) and various suppliers that are refundable upon cancellation/termination of contracts.  The balances of these deposits  as of October 31, 2006 were turned over by CDC on November 2006.  The unused tax credits for P3,354, also lodged as other current asset, represents the tax withheld by  airline operators on  aeronautical  fees which  can be  applied by CIAC  as  a deduction  from  its income tax payment.   

    8.      INVESTMENTS  

Lodged under this account is the CIAC’s investment of P884,000 related to MGCC shares which was turned over by CDC on May 2007. 

   

     12/31/09    12/31/08 Prepaid Insurance   P           1,951,647   P            2,331,662 Advances to Contractors           46,332,000                           0 Deferred Charges                577,984               2,203,380  Other Prepaid Expenses               750,000                        0 

Total   P        49,611,631   P           4,535,042  

49

     

 

    9.  PROPERTY, PLANT AND EQUIPMENT 

Breakdown is as follows:                              

Construction  in Progress 

 Furniture 

& Fixtures 

Land & Building Improvem

ents   

TOTAL 

 

       Equipment                      

 At December 31, 2008                

  Cost  P      50,418,410   1,419,742,911      11,163,669  

    810,630,356   2,291,955,346    

 Accumulated Depreciation     

        525,056,837  

           6,526,239  

     339,960,553  

      871,543,629    

  Net Book Value         50,418,410       894,686,074      4,637,430  

    470,669,803    1,420,411,717    

                   

 

Year Ended December  31, 2009                

 Opening Net Book Value         50,418,410       894,686,074  

     4,637,430  

     470,669,803    1,420,411,717    

  Additions    (42,891,759)       72,096,450      574,918     63,570,675       93,350,284   

 Depreciation for the Year      (147,777,701) 

               (470,856)  (33,874,000) 

                (182,122,557)   

 Closing Net Book Value          7,526,651       819,004,823 

     4,741,492 

     500,366,478   1,331,639,444   

                   

 At December 31, 2009                

  Cost          7,526,651  

1,491,839,361  

   11,738,587  

     874,201,031  

 2,385,305,630   

 Accumulated Depreciation     

     672,834,538  

      6,997,095  

     373,834,553 

 1,053,666,186   

  Net Book Value  P      7,526,651      819,004,823  

     4,741,492 

    500,366,478   1,331,639,444   

  

50

     

 

Properties of CIAC previously booked in CDC before and during the merged period costing P1.186B with  a net book  value of P565M  as of October 31, 2006, were  turned over by CDC  to CIAC on November 2006, and were  thus  included  in  the property and equipment and accounted  for  the huge increase as of December 31, 2006.  Included under the equipment account  is the Terminal Radar Approach Control (TRACON) Project awarded  to  Selex  Sistemi  Integrati  (formerly Alenia Marconi  Systems).    The project was  funded through  a  term  loan  facility  granted by Deutsche Bank  S.P.A.  and  guaranteed by  the Trade  and Investment Development Corporation of the Philippines.   The project was completed on May 25, 2007 and total cost reached P593M as of August 31, 2007.  The TRACON was commissioned by the Air Transportation Office effective October 25, 2007. 

     10.   OTHER NON‐CURRENT ASSET  

The  Due  from  Central/Home  Office  (CDC)  account  represents  booked  revenues  of  CIAC  as  of October 31, 2006 but whose corresponding  receivables are booked  in CDC.   The   accounts as of October 31, 2006 were turned over by CDC on November 2006, thus, the booking henceforth will be done by CIAC, except for UPS’ payment of rent and aeronautical fees which are still remitted to CDC for the purpose of paying the Philippine Veterans Bank loan’s interest and bank charges.  Said loan was acquired by CDC for CIAC in financing the UPS Phase II Project.  

     11.  OTHER ASSETS  

Under  this  account  is  the  Restricted  Fund/Assets  for  the  P192,060  amount  deposited  at  UCPB representing supersedeas bond posted by CDC on labor case of CIAC employee.  This account was turned over by CDC on November 2006. 

     12.  PAYABLE ACCOUNTS    This account includes:    

      12/31/09    12/31/08 Accounts Payable   P           54,097,034   P          29,257,198  Due to Officers and Employees                120,847                 391,909 

Total   P         54,217,881  P         29,649,107    

The accounts payable refer to the accrual of various expenses, primarily of which are the payables for emergency standby power system amounting to P13.9M and for the DMIA Passenger Terminal Rehabilitation  and  Expansion  Project  amounting  to  P6.7M.    The Due  to Officers  and  Employees account represents the tax refund due to CIAC personnel. 

  

51

     

 

     

 

     

 

13. INTER‐AGENCY PAYABLES  

Lodged under this account are:    

      12/31/09     12/31/08 Due to BIR   P            5,182,223   P            4,398,760 Due to SSS                 271,060                    9,079 Due to HDMF (Pag‐ibig)                203,390                    5,700 Due to Philhealth                 103,063                     4,200 

Total   P           5,759,736  P          4,417,739    

The  Due  to  BIR  refers  to  the withheld  taxes  on  salaries  of  employees  and  expanded  taxes  on suppliers while the Due to SSS, HDMF and Philhealth are the premiums and loans for remittance.  

14. INTRA‐AGENCY PAYABLES  

Under this account are:    

      12/31/09     12/31/08 Due to Provident Fund  P             2,543,419  P           2,350,503 Due to AMWSLAI                     3,550                   6,230 Due to CIAC EMPC                 377,170               321,956 Due to SMD                   14,550                    13,550 

Total   P           2,938,689   P         2,692,239    

 The  Due  to  Provident  Fund,  AMWSLAI  and  CIAC  EMPC  refer  to  premiums  and  loans  due  for remittance while the Due to SMD are the union dues for remittance. 

  15.  OTHER LIABILITY ACCOUNTS    This account consists of:    

      12/31/09     12/31/08 Guaranty Deposits Payable   P            1,999,613    P            2,641,158  Performance Bond/Bidders Payable               6,286,879             3,639,420  Concessionaires' Advance Fee & Security Deposit                587,222                  307,981  Locators' Advance Rent & Security Deposit             17,317,954               5,883,257  

Total   P        26,191,668    P        12,471,816    

52

     

 

 Charged under these accounts are advance guaranty, performance bond, advance rent and security deposit  payments  from  various  bidders,  concessionaires  and  locators which  are  expected  to  be realized and/or returned within the current period.   

16. LOANS PAYABLE  

A domestic  loan from the Philippine Veterans Bank was availed for the DMIA Passenger Terminal Expansion  Project.    The  first  loan  drawdown  amounting  to  P46,332,000.00  representing  a  15% mobilization paid to the contractor of the DMIA Passenger Terminal Expansion Project.  

17. LONG‐TERM LIABILITIES  

Lodged under this account are as follows:  

      12/31/09     12/31/08 Locators' Security Deposit   P          98,483,692   P         99,626,923  Locators' Performance Bond             25,109,848           25,109,848  Advance Rent             71,800,072           73,178,364  Advance Concessionaire Privilege Fees                    5,710                  11,710  

Total   P      195,399,322   P     197,926,845   Charged under these accounts are payments from various locators representing security deposits, performance bond, advance rent and concessionaire privilege fees expected to be realized and/or returned beyond one year.  Included in these accounts are security deposits and performance bond amounting to P4M and P1.8M, respectively, transferred by CDC to CIAC in November 2006.   

 18. DUE TO CDC  

Part of the Due to Central/Home Office  (CDC) account were various CIAC operating expenses and capital  expenditures  paid  for  by  CDC.    Also  included  in  this  account  are  the  various  assets  and liabilities with a net amount of P597.85M as of October 31, 2006  transferred by CDC  to CIAC  in November 2006.          

53

    

     

19. DUE TO BCDA  

An  amount  of  P37M  was  advanced  by  BCDA  to  fund  the  payment  to  Selex  Sistemi  Integrati representing 35% initial payment for the purchase of spare parts for the Terminal Radar Approach Control (TRACON) Project and the supply of radome, spare parts, accessories and installation. 

 20. DEFERRED CREDITS  

      12/31/09    12/31/08 Deferred Credits  P            508,787   P              67,990

 Charged under this account are the power consumption and service fees for the period January 1 to December 13, 2010  covered under  the  lease  contract of Philippine Veterans Bank which  are amortized every month; the power consumption of various operators and inter‐branch collections from untraced accounts.   

   21.  EQUITY 

Capital Stock     No. of Shares     Amount Authorized              200,000    P        20,000,000 Paid‐up Capital               12,500             1,250,000 

 CIAC  has  an  application  for  an  increase  in  capital  authorization  lodged  at  the  Securities  and Exchange Commission for P2.5B which was approved by the Board of Directors in June 2007. 

            

54

  

  

  

Clark International Airport Corporation Corporate Office Building, Civil Aviation Complex, Clark Freeport Zone, Pampanga Contact Number : (+6345) 599-2888 Facsimile : (+6345) 599-2044 Website : www.clarkairport.com