RESUME CHAPTER 6-7STANDAR DAN KEBIJAKAN AKUNTANSI

DISUSUN OLEH

AULIA DAWAM

JUMRIAH (041324253007)

DUWI RAHAYU

TOBIAS TIMBAPROGRAM MAGISTER AKUNTANSI

FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS

UNIVERSITAS AIRLANGGASURABAYA

Chapter 6 What Financial Statements

Dont show: The Problem of Recognition and MeasurementThe Elements of Financial Statements

FASB mengakui unsur-unsur laporan keuangan sebagai berikut: aset, kewajiban, ekuitas, investasi oleh pemilik, distribusi kepada pemilik, pendapatan komprehensif, pendapatan, pengeluaran, perubahan aktiva bersih (berlaku untuk organisasi non-bisnis), keuntungan, dan kerugian.Definisi formal untuk masing-masing elemen ini diberikan dalam dewan SFAC No 6, unsur-unsur laporan keuangan, awalnya diterbitkan pada bulan Desember 1980 dan diperbaharui pada tahun 1985. hanya delapan dari elemen-elemen memegang bagian penting dalam perumusan kebijakan akuntansi-aset, kewajiban, pendapatan, biaya, keuntungan, kerugian, pendapatan komprehensif, dan ekuitas. dua contoh kata-kata akuntansi adalah dan cadangan dan dana. Bagi sebagian orang, baik dari kata tersebut menyiratkan bahwa perusahaan memiliki persediaan (liquid) aset yang dapat digunakan untuk memenuhi kewajibannya. Mereka merupakan kepemilikan klaim-ekuitas. kedua istilah tersebut telah menjadi penyebab banyak kebingungan.FASB mendefinisikan aset sebagai "kemungkinan manfaat ekonomis masa depan yang diperoleh atau dikendalikan oleh entitas tertentu sebagai hasil dari transaksi atau peristiwa masa lalu". Sedangkan Accounting Principle Board sebelumnya telah mendefinisikan asset sebagai sumber daya ekonomi dari suatu perusahaan yang diakui dan diukur sesuai dengan prinsip akuntansi yang berlaku umum.FASB mendefinisikan kewajiban sebagai "pengorbanan masa depan dari entitas tertentu untuk memindahkan aset atau menyediakan jasa kepada entitas lain di masa depan sebagai akibat dari transaksi atau peristiwa masa lalu. seperti kontrak executory lainnya, dewan belum bisa memutuskan apakah kewajiban pembeli di bawah kontrak tersebut membuat kewajiban yang akan diakui pada neraca, dengan pengakuan korespondennya dari manfaat ekonomi dari pengaturan sebagai aset, atau apakah kewajiban ini tidak lebih dari sebuah komitmen atau kewajiban kontinjensi, yang tidak perlu ditampilkan dalam neraca. menunggu resolusi masalah itu, dewan telah memutuskan bahwa, jika tidak dicatat sebagai kewajiban dan aset terkait pada neraca para pembeli, informasi mengenai sifat dan jumlah kewajiban harus diungkapkan di luar neraca.Disclosure Not the Same as Recognition

Perlakuan jangka panjang kewajiban dalam PSAK No 47 juga menggambarkan perbedaan antara pengakuan suatu item dalam laporan keuangan dan hanya mengungkapkan keberadaannya dan besarnya antara data tambahan yang menyertai laporan. Untuk alasan yang sama sekali tidak jelas, pembuat laporan keuangan cenderung untuk menolak pengakuan dalam item pernyataan bahwa mereka relatif bersedia mengungkapkan di luar mereka.The Primacy of Assets and Liabilities

Ekuitas didefinisikan sebagai "kepentingan residual atas aset dari suatu entitas yang tersisa setelah dikurangi kewajiban. pendapatan didefinisikan sebagai" arus masuk atau peningkatan lain aset dari suatu entitas atau penyelesaian kewajiban (atau kombinasi keduanya) selama periode pengiriman atau memproduksi barang, dari layanan rendering, atau dari peristiwa internal lainnya dan transaksi valuta yang merupakan operasi yang sedang berlangsung entitas besar atau pusat; beban didefinisikan sebagai "arus keluar atau menggunakan atas aset atau timbulnya kewajiban (atau kombinasi keduanya) selama periode dari pengiriman atau produksi barang, dari render jasa, atau dari melakukan kegiatan lain yang merupakan entitas yang sedang berlangsung utama atau pusat operasi. Pendapatan komprehensif, didefinisikan (untuk usaha bisnis) sebagai "perubahan ekuitas (aktiva bersih) dari perusahaan bisnis selama periode dari transaksi dan peristiwa lain dan keadaan dari sumber non-pemilik.Some Recognition ProblemsGap antara definisi elemen laporan keuangan dan pengakuannya dalam pernyataan tersebut telah terbukti menjadi salah satu yang paling merepotkan di semua kebijakan akuntansi. Syarat pengakuan di dalam akuntansi adalah proses pencatatan formal atau inkorporasi sebuah item ke dalam laporan keuangan sebuah entitas. Sebagai salah satu element yang siap diterbitkan. Keuntungan pajak atas kompensasi rugi tidak boleh diakui sampai mereka benar-benar terealisasi, kecuali dalam kondisi yang tidak biasa saat realisasi terjamin melampaui segala keraguan pada saat akumulasi rugi timbul.The FASB on Recognition

Terdapat dua criteria dalam pengakuan laporan keuangan, yaitu :

1. Item-item yang berhubungan dengan definisi elemen laporan keuangan

2. Item-item yang mempunyai atribut relevan yang dapat diukur dengan kehandalan yang cukup

Distinguishing between recognition and mesurement

Pengakuan dari gains adalah aspek dari pengukuran pendapatan yang mana bukan keseluruhan dari problem pengakuan dan pengukuran pendapatan. Tetapi merupakan bagian terbesar dan tanpa keraguan menjadi bagian yang paling controversial.

The Choice of Attribute

Dalam pembangunan kerangka konseptual, FSAB mengikuti 5 atribut yang mungkin digunakan untuk mewakili asset dan liabilitas di neraca saldo

1. Biaya historis atau hasil historis

2. Current Cost atau current proceeds

3. Current market value

4. Net Reliazable value

5. Net present value of expected cash flows

Two Approachest Income Measurement

Attribute of Assets and Liabilities

AttributeAssetsLiabilities

1.Historical Cost/historical proceedJumlah kas (Atau yng setara dengan kas) dibayar untuk memperoleh sebuah asset (historical cost); juga untuk akuisisi, jumlah historis disesuaikan untuk amortisasiJumlah kas (atau yang setara dengan kas) diterima ketika sebuah obligasi telah terjadi (historical proceed); juga pinjaman lain yang berhubungan, jumlah historis disesuaikan untuk amortisasi

2.Current Cost/Current ProceedsJumlah kas (atau yang setara dengan kas) yang akan harus dibayar jika asset yang sama diperoleh saat ini (current cost).

2.1 asset yang sama dapat menjadi asset yang identic (current reproduction cost atau current cost of replacement in kind)

2.2 aset yang sama dapat menjadi asset dengan kapasitas produksi yang setara (current replacement cost)jumlah dana yang akan diperoleh jika kewajiban yang sama terjadi saat ini (current proceeds)

3. Current exit value in orderly liquidationJumlah kas yang bisa diterima saat ini dengan menjual asset dalam likuidasi yang teratur (current market value)kas pengeluaran yang akan diperlukan saat ini untuk menghilangkan kewajiban (current market value)

4. Expected exit value in due course of businessJumlah kas (atau yang setara dengan kas) dalam asset yang diharapkan akan dikonversi pada kegiatan usaha dengan biaya tidak langsung untuk membuat konversi (atribut piutang an persediaan telah lazim disebut net relizable value)jumlah kas dalam aset yang diharapkan akan dibayarkan untuk menghilangkan kewajiban pada kegiatan usaha termasuk biaya langsung yang diperlukan untuk membuat pembayaran tersebut (jumlah kas tanpa diskon yang diharapkan dibayar)

5.Present value of expected cash flowsnilai sekarang dari arus kas masa depan di mana aset diharapkan akan dikonversi karena kegiatan usaha dikurangi nilai sekarang dari arus kas keluar yang diperlukan untuk mendapatkan arus masuk tersebut.

Tingkat diskonto:

5.1 Historical rate

5.2 Current rate

5.3 Other rate (contoh: rata-rata tingkat yang diharapkan atau rata-rata tertimbang biaya capital)nilai sekarang dari arus kas masa depan untuk menghilangkan kewajiban dalam proses kegiatan usaha termasuk arus kas keluar yang diperlukan untuk membuat pembayaran tersebut.

Tingkat diskonto:

5.1 Historical rate

5.2 Current rate

5.3 Other rate (contoh: rata-rata tingkat yang diharapkan atau tingkat pinjaman tambahan)

Laporan keuangan diartikulasikan, oleh definisi, dinyatakan dalam laba bersih pada suatu periode, dikurangi pembagian ke pemilik, dimasukkan ke neraca sebagai perubahan modal pemilik. Hal ini membuat neraca menjadi seimbang. Pendekatan lainnya untuk mengukur laba bersih adalah dengan membandingkan pendapatan dan beban.

Tidak ada tempat di laporan laba rugi untuk kerugian kontinjensi yang mungkin diderita di kemudian hari. Kemungkinan kerugian di kemudian hari tidak harus diakui dalam menentukan laba bersih sampai kerugian terjadi, sesuai dengan FASBs SFAS No 5, accounting for contingencies, diterbitkan maret 1975.

Why measurement Income

Ada dua alasan penggunaan pendapatan dari periode masa lalu sebagai dasar pengambilan keputusan investasi tidak efektif:

1. Bahkan jika diekstrapolasi ke masa depan akan tetap miskin untuk menjadi panduan pendapatan masa depan.

2. Untuk beberapa tujuan agar bisa membedakan kinerja perusahaan dengan kinerja manajemen. Tetapi sangat sulit untuk dilakukan.

Chapter 7

Measuring Profit in an Age of Inflation: Alternative Accounting Models

A Variety of Income Concepts

Variasi dalam konsep pendapatan berfokus pada konsep laba dan pendapatan yang komprehensif, istilah yang diperkenalkan dalam elemen Concepts Statement No. 3. Tidak satu pun dari kedua konsep yang identik ini sama dengan ketentuan yang berlaku umum untuk konsep laba bersih. Perbedaannya terletak pada dimasukkannya laba bersih dan eksklusi dari pengaruh pendapatan kumulatif yang disesuaikan terhadap penyesuaian akuntansi yang berkaitan dengan periode masa lalu. Contohnya seperti penyesuaian yang merupakan salah satu dari perubahan dalam prinsip akuntansi, misalnya, perubahan dalam metode harga persediaan atau akuntansi untuk kontrak kontruksi jangka panjang.

Dalam Concepts Statement No. 3, pendapatan komprehensif merupakan perubahan ekuitas (equity) dari suatu entitas selama periode tertentu dari transaksi dan peristiwa lain dan keadaan dari sumber non pemilik. Pendapatan komprehensif mencakup perubahan ekuitas selama periode tertentu kecuali yang dihasilkan dari investasi oleh pemilik dan distribusi kepada pemilik. Hal tersebut mencakup semua perubahan ekuitas yang diakui dan tidak termasuk perubahan ekuitas, bahkan jika diketahui ada, yang tidak diakui untuk tujuan akuntansi, karena ketidakpastian atau kesulitan pengukuran atau karena atribut yang dipilih untuk pengukuran tidak termasuk. Contohnya seperti penentuan terhadap keuntungan yang belum direalisasi (unrealized holding gains), yang masuk ke dalam ekuitas pemilik dalam model akuntansi berdasarkan harga saat ini tetapi tidak dalam model berdasarkan harga perolehan.

Hal tersebut bukan merupakan pilihan atribut yang menentukan sifat dari pendapatan komprehensif, melainkan sebuah pandangan seseorang tentang sifat dari pendapatan komprehensif. Meskipun konsep pendapatan mengakui sejumlah besar varian, varian umumnya berada dalam dua kategori yaitu activity profit dan change in owners equity. Korepondensi yang pertama sesuai dengan laba akuntansi atau laba seperti saat diukur. Korespondensi yang kedua sesuai dengan pendapatan komprehensif, didefinisikan secara luas. Laba akuntansi merupakan hasil dari kegiatan periode tertentu, sedangkan pendapatan komprehensif merupakan perubahan bersih selama periode tertentu.

Components of IncomeAnalis keuangan sangat menyadari bahwa mengetahui tentang bagian-bagian komponen dari pendapatan perusahaan untuk periode tertentu mungkin lebih penting daripada mengetahui angka keseluruhan yang ditampilkan pada "the bottom line" untuk itu diperlukan pengetahuan tentang komposisi dari keseluruhan yang membuat penilaian tentang "quality of earnings" yang mungkin terjadi.

FASB mendefinisikan unsur-unsur laporan keuangan dalam SFAC No. 3 yaitu dengan membedakan antara pendapatan dan beban di satu sisi dan keuntungan dan kerugian di sisi lain. Perbedaannya adalah pendapatan dan beban yang meningkat merupakan penurunan aktiva bersih dari entitas operasi besar atau pusat yang sedang berlangsung, sedangkan keuntungan dan kerugian timbul dari transaksi peripheral dan incidental dan dari semua transaksi lainnya dan peristiwa lain serta keadaan yang mempengaruhi entitas selama periode tertentu.

Bagi sebagian besar bisnis, keuntungan dan kerugian atas penjualan dari perusahaan kendaraan bermotor bersifat incidental. Transaksi surat berharga adalah incidental untuk bisnis manufaktur dan bisnis pusat untuk investment banker. Jadi, pendapatan untuk satu perusahaan adalah keuntungan yang lain. Generalisasi dapat diberikan, dan jika dilanjutkan akan membantu pengguna laporan keuangan untuk mengukur quality of income yang lebih baik. Selain perbedaan antara hasil kegiatan central dan incidental, perbedaan lain, pada kenyataannya, sudah dibutuhkan oleh standar akuntansi yang ada. Dengan demikian, SFAS No. 14 memerlukan pelaporan hasil oleh segmen bisnis perusahaan publik. Masing-masing item secara terpisah dilaporkan diakui sebagai bagian dari pendapatan.

Sebagian besar komponen dari pendapatan komprehensif tidak berbeda, model akuntansi biaya saat ini dari komponen laba bersih akuntansi yang akan dilaporkan terpisah berdasarkan GAAP, namun pengukurannya akan menjadi berbeda. Menggunakan model biaya saat ini, sebagian besar pendapatan dari operasi pusat yang berkelanjutan akan terdiri dari laba usaha saat ini yang diukur pada tanggal penjualan. Keputusan harus menjadi kriteria utama untuk menilai apakah komponen terpisah dari pendapatan komprehensif harus diakui, seperti untuk penilaian akuntansi lainnya.

Financial Capital Maintenance

Konsep pendapatan dapat dibuat digunakan dengan beberapa penyederhanaan, meskipun tidak harus seperti yang tercantum dalam GAAP. Serta selepas, bukannya didefinisikan dalam hal arus kas masa depan atau daya beli, atau dalam bentuk nilai-nilai kapitalisasi seperti arus masa depan, dapat didefinisikan dalam hal nilai aktiva bersih suatu perusahaan. Hal ini adalah konsep pemeliharaan modal keuangan, tetapi yang paling banyak dipegang oleh tidak berarti satu-satunya pandangan dari apa yang harus dimaksud dengan menjaga keutuhan modal. Jika aktiva bersih meliputi goodwill, maka nilai aktiva bersih perusahaan akan sama dengan nilai pasar perusahaan. Tetapi semua masalah dalam mengevaluasi masa depan yang tidak pasti harus dihadapi. Hal ini dapat dihindari hanya dengan tidak memasukkan nilai aset tak berwujud dan dengan membatasi proses penilaian terhadap nilai bersih aset berwujud. Jika itu dilakukan, untuk menjaga modal secara utuh itu akan cukup untuk mempertahankan nilai bersih aset berwujud milik perusahaan.

Dalam periode inflasi, mempertahankan modal secara utuh dalam bentuk uang dengan mempertahankan sejumlah dolar secara konstan akan berada jauh dari mempertahankan modal secara nyata, yaitu, dalam hal daya beli dari modal tersebut. Dengan demikian, pemeliharaan modal keuangan melibatkan pilihan tidak hanya dari atribut yang akan digunakan dalam mengukur kekayaan tetapi juga dari unit pengukuran, nominal atau sebenarnya, yang akan digunakan.

Financial Capital Maintenance and the Choice of an Accounting Model

Konsep pemeliharaan financial capital memperhitungkan semua perubahan yang terjadi pada aktiva bersih perusahaan dalam satu periode. Semua perubahan tersebut harus masuk ke dalam ukuran kinerja perusahaan, dimana terdapat perubahan yang belum direalisasikan pada nilai sumberdaya anatara tanggal akusisi dan tanggal akuntansi.

Beberapa standar baru-baru ini telah menunjukkan kesiapan yang lebih untuk mengenali nilai-nilai saat ini daripada sebelumnya, informasi tambahan yang ada disebutkan oleh PSAK no 33 untuk mencerminkan pengaruh tertentu dari perubahan harga. Namun, historical cost yang mendapatkan banyak krtitik, tetap menjadi dasar GAAP akuntansi. Dalam periode inflasi yang tinggi, tekanan untuk perubahan juga akan mengikuti kenaikan. Ketika inflasi menurun, ketidakpuasan terhadap biaya historis juga ikut menurun. Karakteristik yang penting dari Historical Cost Accounting (HCA) adalah bahwa sekali dicatat, nilai buku dari aset tidak akan berubah, walaupun akan terjadi perubahan harga pada pasar luar, kecuali untuk menghitung penyusutan akuntansi yang merupakan proses pengalokasian biaya aset selama usia manfaatnya. Biaya histooris aset menjadi hasil sejarah ketika berbicara tentang kewajiban. Pergerakan harga indeks juga akan bergantung pada biaya historis, karena harga indeks juga bergantung pada pemilihan barang atau jasa yang akandimasukkandalam indeks.

Model akuntansi yang berbeda telah diturunkan untuk mengenali kedua jenis perubahan harga, secara terpisah dan bersama-sama. Masing-masing model merupakan pilihan kombinasi tertentu dari atribut yang akan diukur dan unit pengukuran. Pilihan unit pengukuran relatif sederhana. Contohnya nominal dolar adalah dolar yang akan diterima dan yang akan digunakan untuk membayarkan transaksi keluar setiap harinya, dan barang dan akan menentukan jumlah dollar yang bervariasi sesuai dengan untuk apa dollartersebut digunakan.

Terdapat lima atribut aset,yaitu: historical cost, current cost,current exit value, expected exit value, dan present value of expected cash flows. Banyak dari kalangan akuntan akademis dan akuntan dalam dunia praktek akan lebih memilih model akuntansi berdasarkan exit values. Current cost sama dengan current replacement cost dari aset yang dalam dimiliki hal bahwa keduanya dikoreksi sesuai dengan nilai tiap perubahan yang berasal dari keuntungan dan kerugian operasi. Sedangkan perbedaannya adalah pengukuran current cost berfokus pada jasa potensial yang ada pada aset yang dimiliki perusahaan, dimana pada current replacement cost bisa saja merupakan pengukuran dari aset yang lain, yang tersedia untuk digunakan di tempat aset yang dimiliki. Nilai current cost akan lebih kecil daripada current replacement cost apabila potensi jasa dari aset yang dimiliki lebih kecil dari potensi jasa dari aset penggantinya. Hal ini terjadi pada kondisi dimana aset yang dimiliki memiliki biaya produksi yang lebih tinggi atau memproduksi barang dengan kualitas yang lebih rendah. Dalam kondisi lain Nilai current cost akan lebih kecil daripada current reproduction cost apabila aset bekas yang tersedia untuk pembelian tidak tersedia dan pembandingan dengan aset identik yang baru akan menjadi tidak sebanding dikarenakan aset yang dimiliki telah usang menurut perspektif perusahaan.

Kritik diarahkan kepada pandangan curent cost dimana pada curent cost tidak mempertimbangkan faktor keusangan suatu aset. Akan tetapi dalam prakteknya curent cost seringkali merupakan pilihan yang tepat, sebab pengurangan yang dibuat karena inferioritasan suatu aset bila dibandingkan dengan replacement costnya seringkali dibesar-besarkan.

Kemudian dapat dibuat matriks sebagai berikut :

AttributeUnit of Measurement

Nominal DollarsConstant Dollars

Historical CostHistorical Cost Accounting (HCA)Constant Purchasing Power Accounting (CPPA)

Current CostCurrent Cost Accounting (CCA)Current Cost Constant Purchasing Power Accounting

Historical Cost Accounting

Dalam Historical Cost Accounting pada beberapa hal terdapat variasi dari kaidah historical cost yang ketat, akan tetapi variasi tersebut adalah modifikasi dari model tersebut bukan meninggalkan kaidah historical cost sama sekali.

Constant Purchasing Power Accounting

CPPA mempertahankan historical cost terutama pada unsur kewajiban, akan tetapi pengukurannya dilakukan didalam unit kekuatan pembelian yang konstan. Tahun yang digunakan sebagai dasar harus dipilih dan apabila di tahun tahun kemudian terjadi kenaikan harga, maka angka kenaikan harga itu disesuaikan berdasar nilai tahun dasar, sehingga mengeliminasi pengaruh tingkat inflasi yang terjadi.

Dengan sistem ini pada akhir periode neraca, biaya diekspresikan ulang dalam depreciated end of period dollars. Sehingga dengan sistem ini net income adalah net income pada Historical Cost Accounting yang disesuaikan secara prinsip dalam tiga hal ;

1. HPP disesuaikan sehingga tiap komponen (persediaan awal, pembelian, dan persediaan penutup) diekpresikan dalam dolar yang setara dengan kekuatan pembelian tahun dasar, atau suatu tanggal lain yang dipilih untuk tujuan stabilisasi.

2. Biaya Depresiasi pada aset tetap dihitung ulang dalam dolar sebagaimana tanggal stabilisasi, sebagaimana aset tetap itu sendiri.

3. Laba bersih yang telah distabilisasi termasuk tiap keuntungan dari purchasing power atau dikurangi dengan kerugian akibat kehilangan daya beli.

Current Cost Accounting

Sistem ini menggantikan historical cost pada akun aset. CCA dalam bentuk murninya tidak memperhatikan perubahan nilai dari uang. Keuntungan pada aset dibentuk apabila terjadi kelebihan nilai aset terhadap biayanya dalam unit daya belinya. Jadi real gain adalah kelebihan dari hasil penjualan terhadap nilai yang dibutuhkan untuk memulihkan biaya originalnya. CCA menilai HPP dan menetapkannya pada tanggal penjualan, sehingga tidak ada asumsi arus biaya yang harus dibuat. Hal ini terjadi karena CCA mengakui unrealized holding gain pada persediaan.

CCA dalam bentuk murninya tidak memperhatikan perubahan nilai dari uang. Keuntungan pada aset dibentuk apabila terjadi kelebihan nilai aset terhadap biayanya dalam unit daya belinya. Jadi real gain adalah kelebihan dari hasil penjualan terhadap nilai yang dibutuhkan untuk memulihkan biaya originalnya. Pada aktiva tetap CCA menyajikannya sebesar current cost pada neraca, kemudian biaya penyusutan dihitung sebagai bagain proporsional dari biaya tersebut. Kelebihan dari penyusutan current cost dibandingkan dengan biaya penyusutan historis adalah merupakan bagian yang direalisasi dari gain yang diacrue dari menahan aset tetap sementara nilai current costnya meningkat. Dan apabila current cost terus meningkat maka biaya penyusutan berdasarkan current cost juga akan meningkat tiap tahunnya.

Pada aktiva tetap CCA menyajikannya sebesar current cost pada neraca, kemudian biaya penyusutan dihitung sebagai bagain proporsional dari biaya tersebut. Kelebihan dari penyusutan current cost dibandingkan dengan biaya penyusutan historis adalah merupakan bagian yang direalisasi dari gain yang diacrue dari menahan aset tetap sementara nilai current costnya meningkat. Dan apabila current cost terus meningkat maka biaya penyusutan berdasarkan current cost juga akan meningkat btiap tahunnya.

Capital Maintenance Under CCA

Dengan pandangan ini maka laba usaha adalah kelebihan dari pendapatan yang diusahakan, dibandingkan dengan current cost dari aset yang digunakan untuk usaha tersebut, dan nilai inilah yang tersedia untuk distribusi kepada pemilik. Gain karena menahan aset selama periode inflasi harus ditahan di dalam bisnis dan ditambahkan pada modal, hanya dengan demikian maka modal yang cukup akan tersedia, pada harga yang telah ditingkatkan untuk menggantikan aset yang digunakan.

Pendekatan entitas terhadap pengukuran laba lebih menurut sudut pandang manajer daripada pemilik. Dari sudut pandang pemilik jika lebih banyak modal dibutuhkan untuk memelihara suatu volume tertentu dari aset pada harga yang lebih tinggi daripada yang sebelumnya dibutuhkan pada harga yang lebih rendah, maka permintaan untuk peningkatan modal, setelah mempertimbangkan semua perubahan pada tingkat harga adalah sebesar investasi baru, sebagaimana jika dibutuhkan oleh beberapa kemajuan teknologi pada aset yang digunakan.

Current Cost Constant Purchasing Power Accounting

Model CCCPPA menilai asset dan kewajiban berdasarkan currentcost, seperti CCA, tetapi ada perberbedaan dari CCA dalam satu hal penting. Pada nonmonetary aset, holding gains diakui hanya sejauh real holding gains, yaitu hanya sejauh bahwa nilai asset melebihi apa diperlukan untuk mempertahankan daya beli (bukan hanya nominal dolar) yang diinvestasikan dalam aset pada neraca data (atau tanggal penjualan aset, jika itu telah telah diberhentikan). Dalam kasus holding losses, real losses akan melebihi kerugian nominal jika tingkat harga umum telah meningkat selama holding period. Jika Holding gains net of inflation lebih kecil dari nominal keuntungan jika harga secara umum telah meningkat, dan holding losses net of inflation lebih besar dari pada kerugian nominal. Aset dan kewajiban dinilai pada current cost. Aset non moneter holding gain diakui hanya sejauh ketika terdapat ada real holding gain, yaitu ketika nilai dari suatu aset melebihi apa yang dibutuhkan untuk memelihara daya beli (bukan hanya nominal dolarnya) yang diinvestasikan di dalam aset pada tanggal neraca, atau pada tanggal penjualan, jika aset tersebut telah terjual.

Pada item nonmonetary CCCPPA mengakuiholding gains or losses, net of inflation. A purchasing power gains or losses, net of inflationTidak ada perubahan pada holding gain or loss dalam monetary item, untuk nominal dollars yang disajikan tidak akan berubah meskipun ada perubahan pada level harga.Tetapi ketikat ingkat harga naik, maka akan kehilangan daya beli. Jadi, ketika tingkat harga naik, adaz ero gross holding gain, dikurangkan dengan purchasing power loss (to the owner) dalam kasus kasatau ditambah plus a purchasing power gain (to debtor) dalam kasus of liability. Holding gains or losses net of inflation pada dasarnya sama yaitu untuk item nonmonetary.

Untuk mengukur pendapatan, berkaitan dengan konsep ini of capital maintenance yang termasuk purchasing power gains and losses dalam monetary items and holding gains net of inflation. Alasan yang rational perlakuan ini adalah bahwa hanya pendapatan yang dapat diukur yang berkaitan dengan "lebih baik-offness" dalam kenyataannya berguna untuk meningkatan komando atas barang dan layanan oleh para pemilik perusahaan.

Examples: the beginning of a period enterprise holds cash $100 and a marketable asset at cost $400 and no liabilities. During the period, the specific price of the asset increase 25% and 10% for the general price level. No transaction during the period.

At the end period, the enterprise holds $100 in cash and another asset worth $500-its total financial capital, in nominal dollars is $600. Its capital at the beginning was $500 in nominal dollars; to maintain capital in real terms it should grow by 10% to $550. That $50 is what we call current cost comprehensive income.

Neraca perusahaan ini pada akhir periode dinyatakan dalam dolar akhir tahun di bawah CCCPPA akan muncul sebagai berikut:

Dichotomization of Income

Banyak yang berpendapat bahwa pemisahan ini adalah sia sia karena aset tidak dapat digunakan tanpa ditahan oleh entitas dan karenanya holding gains and losses tidak dapat dipisahkan dari laba atau rugi usaha. Walaupun dapat dicatat terdapat aset yang dapat digunakan tanpa dimiliki melalui leasing, sehingga pemasahan laba seperti ini mungkin dapat berguna untuk pengambilan keputusan apakah perusahaan akan membeli atau akan menyewa suatu aset.

Tidak ada kesepakatan yang universal mengenai kegunaan dari dichotomizing operating profit dan holding gains, terlepas dari Apakah historical cost atau current exchange price yang saat ini sedang digunakan. Sangat penting untuk mengenali bahwa manfaat current price model tidak bergantung pada pemisahan operating profits and holding gains. Prakash dan Sunder membuat hal ini menjadi jelas, yaitu:

Baik Definisi maupun pelaksanaan akuntansi dari current value accounting mewajibkan bahwa income didiskotomisasikan. Sebaliknya, dikotomi pendapatan ini bukan merupakan sesuatu yang unik untuk current valuation; Historical cost income juga akan dibagi menjadi dua komponen yaitu current operating profits and realized holding gain. Dengan demikian, dichotomization pendapatan ke COP dan HG bukanlah suatu masalah penilaian.

Dikotomi yang digunakan dalam mempersiapkan laporan keuangan tidaklah bebas biaya dan tidak boleh dilakukan jika tidak berguna. Meskipun dikotomi tidak penting untuk penentuan current cost comprehensive income (including holding gains), dan itu mempengaruhi disagregasi yang menjadi komponennya.

Value to the Business

Nilai bisnis dapat didefinisikan sebagai lower current cost and recoverable amount, dimana recoverable amount diukur pada net realizable value yang tertinggi dan net present value dari future cash flows. Alasan untuk pengukuran value to the business adalah bahwa pengukuran asset harus tergantung pada keadaan perusahaan. Jika asset adalah untuk dijual, itu berharga untuk bisnis terbatas pada net realizable value. Jika asset ini tidak untuk dijual, (tetapi tidak dapat diganti), maka nilai yang digunakan akan menjadi ukuran yang tepat dari aset. Value to the business sering disebut dengan " deprival value " karena itu dapat dinilai oleh asumsi bahwa perusahaan telah kehilangan penggunaan asset dan bertanya berapa banyak perusahaan perlu membayar untuk kompensasi kerugian.

Dari definisi sebelumnya jelas bahwa value to the business umumnya sama dengan biaya penggantian asset jika bisnis kehilangan dari penggunaannya (its current cost), tetapi jika asset kurang bernilai untuk bisnis maka ada biaya untuk menggantikannya, maka penggantian tidak akan terjadi. Meskipun telah nyaman untuk berbicara di sini tentang model biaya saat ini, itu akan menjadi lebih benar (tapi sedikit janggal) untuk merujuk kepada mereka sebagai value-to-the-business models.

Nilai Terhadap Bisnis

Logika pada pengukuran pada nilai dari bisnis adalah bahwa pengukuran dari aset haruslah bergantung pada keadaan dari perusahaan. Current cost adalah alat ukur yang pantas apabila pembelian dari aset akan bernilai sementara pada situasi saat ini, jika nilai dari kemampuan menghasilkan dari aset sekurang kurangnya sama dengan current cost. Pada beberapa kasus pembelian saat ini dari aset tidak akan bernilai dan curent cost akan overstate terhadap nilai dari aset. Jika aset akan dijual nilainya bagi bisnis dibatasi pada net realizable value. Jika aset tidak akan dijual nilai yang digunakan akan menjadi alat ukur yang tepat dari aset. Nilai terhadap bisnis adalah nilai dari aset yang sudah digunakan oleh perusahaan, dan mengasumsikan berapa nilai yang dapat dikompensasikan atas penggunaan aset tersebut.Kebijakan akuntansi berhubungan dengan akuntan mengenai cara untuk mengukur keuntungan. Sayangnya terminology membingungkan dalam hal ini dan hal yang mudah adalah untuk mengadopsi penggunaan FASB, earning and comprehensive income. Penghasilan diukur sesuai dengan GAAP. Hal ini mencerminkan hasil transaksi yang diselesaikan di suatu perusahaan untuk jangka waktu. Comprehensive income, dalam istilah yang lebih luas, juga akan mencakup owners equity for nonowner. Kebanyakan perubahan unrealized value dikeluarkan, sehingga comprehensive income, seperti yang dipahami oleh Dewan, sedikit berbeda dengan earnings.

Beberapa alternative transaksi untuk GAAP yang berbasis model biaya historis tersedia, yang beberapa di antaranya telah didiskusikan. Daya beli konstan dalam Akuntansi (CPPA) mempertahankan biaya historis sebagai atribut yang dapat diukur namun diukur dalam satuan purchasing power yang konstan. Current cost accounting (CCA) mengukur biaya saat ini, bukan biaya historis, cost, tapi mempertahankan nominal dolar sebagai unit pengukuran. Dua metode ini digabungkan dalam current cost constant purchasing power accounting (CCCPPA), yang mengukur atribut current cost dalam satuan purchasing power yang konstan. Konsep dari capital maintenance berkorespondensi dengan model akuntansi yang berbeda, tapi hanya CCCPPA yang menyediakan pengukuran pendapatan yang tampaknya benar-benar mencerminkan kenaikan lebih dari dan di atas untuk mempertahankan keadaan nyata well-offness.