BABP_LKT_Des_2012

PT Bank ICB Bumiputera Tbk Laporan keuangan beserta laporan auditor independen 31 Desember 2012, 2011, 2010 dan 1 Januari 2010/ 31 Desember 2009 dan untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal 31 Desember 2012, 2011 dan 2010/ Financial statements with independent auditors report December 31, 2012, 2011 and 2010 and January 1, 2010/ December 31, 2009 and years ended December 31, 2012, 2011 and 2010

The original financial statements included herein are in the

Indonesian language.

PT BANK ICB BUMIPUTERA Tbk LAPORAN KEUANGAN

BESERTA LAPORAN AUDITOR INDEPENDEN 31 DESEMBER 2012, 2011, 2010

DAN 1 JANUARI 2010/31 DESEMBER 2009 DAN UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA

TANGGAL-TANGGAL 31 DESEMBER 2012, 2011 DAN 2010

PT BANK ICB BUMIPUTERA Tbk FINANCIAL STATEMENTS

WITH INDEPENDENT AUDITORS REPORT DECEMBER 31, 2012, 2011, 2010

AND JANUARY 1, 2010/ 31 DECEMBER 2009 AND YEARS ENDED

DECEMBER 31, 2012 AND 2011, 2010

Daftar Isi Table of Contents

Halaman/

Page Laporan Auditor Independen Independent Auditors Report Laporan Posisi Keuangan 1 - 3 Statements of Financial Position Laporan Laba Rugi Komprehensif........ 4 - 5 Statements of Comprehensive Income

Laporan Perubahan Ekuitas..... 6 - 7 .. Statements of Changes in Equity Laporan Arus Kas... 8 - 9 .. Statements of Cash Flows Catatan atas Laporan Keuangan. 10 - 155 Notes to the Financial Statements

***************************

The original financial statements included herein are in the Indonesian language.

Catatan atas laporan keuangan terlampir merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan secara

keseluruhan.

The accompanying notes form an integral part of these financial statements.

1

PT BANK ICB BUMIPUTERA Tbk LAPORAN POSISI KEUANGAN 31 Desember 2012, 2011, 2010

dan 1 Januari 2010/31 Desember 2009 (Disajikan dalam ribuan Rupiah,

kecuali dinyatakan lain)

PT BANK ICB BUMIPUTERA Tbk STATEMENTS OF FINANCIAL POSITION

December 31, 2012, 2011, 2010 and January 1, 2010/December 31, 2009

(Expressed in thousand Rupiah, unless otherwise stated)

1 Jan. 2010/ 31 Des. 2009/ Catatan/ Jan. 1, 2010/ Notes 2012 2011* 2010* Dec. 31, 2009*

ASET ASSETS Kas 2d,2f,3 72.192.877 64.722.003 75.961.423 63.355.728 Cash Current accounts with Giro pada Bank Indonesia 2d,2f,2g,4 469.681.274 477.736.955 584.362.798 468.798.099 Bank Indonesia Giro pada bank lain 2d,2f,2g Current accounts with other banks 2n,5 163.262.283 121.454.426 101.852.717 112.530.310 Penempatan pada Bank Indonesia 2d,2h, Placements with Bank Indonesia dan bank lain 2n,6 992.486.785 682.442.396 1.148.055.884 329.516.130 and other banks Efek-efek Diperdagangkan 2d,2i,7 - 28.366.795 - - Trading Securities 2d,2e,2j, Investasi Keuangan 2n,8,50 377.492.568 537.751.453 256.829.468 349.314.509 Financial Investments Wesel ekspor 2d,2e,2j, Export bills

2n,9,50 15.270.008 13.803.382 26.522.684 57.058.024 Dikurangi: Less: Cadangan kerugian Allowance for penurunan nilai (2.064.550 ) (1.644.241) (4.751.081 ) (4.954.096 ) impairment losses

Wesel ekspor - neto 13.205.458 12.159.141 21.771.603 52.103.928 Export bills - net

2d,2k Tagihan derivatif 2n,10 809.845 735.802 857.435 612.657 Derivatives receivable Kredit yang diberikan 2d,2l,11 Loans Pihak berelasi 2c,40 234.818 250.373 6.784.264 5.863.038 Related parties Pihak ketiga 5.148.843.307 5.105.147.202 6.122.251.675 5.321.124.917 Third parties

Total kredit yang diberikan 5.149.078.125 5.105.397.575 6.129.035.939 5.326.987.955 Total loans Dikurangi: Less: Cadangan kerugian Allowance for penurunan nilai 2e,2n,11 (106.013.253 ) (161.284.003) (100.739.901 ) (130.567.962 ) impairment losses

Kredit yang diberikan - neto 5.043.064.872 4.944.113.572 6.028.296.038 5.196.419.993 Loans - net

*Disajikan kembali/direklasifikasi, lihat Catatan 50 * As restated/reclassified, see Note 50



keseluruhan.


2

PT BANK ICB BUMIPUTERA Tbk LAPORAN POSISI KEUANGAN (lanjutan)

31 Desember 2012, 2011, 2010 dan 1 Januari 2010/31 Desember 2009

(Disajikan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain)


(continued) December 31, 2012, 2011, 2010

and January 1, 2010/December 31, 2009 (Expressed in thousand Rupiah,

unless otherwise stated) 1 Jan. 2010/ 31 Des. 2009/ Catatan/ Jan. 1, 2010/ Notes 2012 2011* 2010* Dec. 31, 2009*

2d,2e,2m Tagihan akseptasi 2n,12 31.581.967 92.419.789 56.971.178 19.481.784 Acceptances receivable Pendapatan bunga masih akan diterima 2d,2v,13 32.821.430 35.141.926 43.464.278 37.816.981 Accrued interest receivable Aset tetap - setelah dikurangi Fixed assets - net akumulasi penyusutan of accumulated depreciation of sebesar Rp138.715.285 Rp138,715,285 pada 31 Desember 2012, as of December 31,2012, Rp122.380.730 Rp122,380,730 pada 31 Desember 2011 as of December 31, 2011, dan Rp106.982.251 and Rp106,982,251 pada 31 Desember 2010 2o,14 41.023.350 56.106.310 64.108.629 65.935.957 as of December 31, 2010 Aset tidak berwujud - setelah Intangible assets - net dikurangi akumulasi amortisasi of accumulated amortization of sebesar Rp53.547.791 Rp53,547,791 pada 31 Desember 2012, as of December 31,2012, Rp41.270.469 Rp41,270,469 pada 31 Desember 2010 as of December 31, 2011, dan Rp29.824.737 and Rp29,824,737 pada 31 Desember 2010 2p,15 22.245.925 27.592.840 36.731.345 46.055.587 as of December 31, 2010 Aset pajak tangguhan - neto 2x,37 35.159.744 40.160.709 15.310.048 21.442.118 Deferred tax assets - net Agunan yang diambil alih - setelah Foreclosed properties - net dikurangi cadangan penurunan of allowance for impairment nilai sebesar Rp17.159.302 losses Rp17,159,302 pada 31 Desember 2012, as of December 31,2012, Rp33.436.152 Rp33,436,152 pada 31 Desember 2011, as of December 31,2011, dan Rp34.385.009 and Rp34,385,009 pada 31 Desember 2010 2r,16 36.826.706 69.914.163 117.997.166 156.808.111 as of December 31, 2010 Beban dibayar dimuka 2d,2n,17,50 53.028.810 57.358.191 54.529.603 38.274.406 Prepaid expenses Aset lain-lain - neto 2d,2n,18,50 48.919.565 33.358.463 60.838.945 49.303.549 Other assets - net

TOTAL ASET 7.433.803.459 7.281.534.934 8.667.938.558 7.007.769.847 TOTAL ASSETS




keseluruhan.


3

PT BANK ICB BUMIPUTERA Tbk LAPORAN POSISI KEUANGAN (lanjutan)

31 Desember 2012, 2011, 2010 dan 1 Januari 2010/31 Desember 2009



(continued) December 31, 2012, 2011, 2010

and January 1, 2010/December 31, 2009 (Expressed in thousand Rupiah,

unless otherwise stated)

1 Jan. 2010/ 31 Des. 2009/ Catatan/ Jan. 1, 2010/ Notes 2012 2011* 2010* Dec. 31, 2009*

LIABILITAS DAN EKUITAS LIABILITIES AND EQUITY LIABILITAS LIABILITIES Liabilitas segera 2d,2s,19 15.753.136 27.330.597 37.117.934 36.102.307 Liabilities immediately payable Simpanan 2d,2u,20 Deposits Pihak berelasi 2c,40 12.136.873 106.990.454 20.077.079 236.344.625 Related parties Pihak ketiga 6.421.628.552 5.904.373.361 7.193.595.383 5.706.432.738 Third parties

Total Simpanan 6.433.765.425 6.011.363.815 7.213.672.462 5.942.777.363 Total Deposits Simpanan dari bank lain 2d,2u,21 132.230.499 400.607.188 461.953.240 380.650.036 Deposits from other banks Liabilitas derivatif 2d,2k,2n,10 417.182 588.118 359.366 311.141 Derivatives payable Liabilitas akseptasi 2d,2m,2n,12 31.581.967 92.419.789 56.971.178 19.481.784 Acceptances payable Utang pajak 22 6.012.654 6.998.801 10.141.909 8.989.571 Taxes payable Pinjaman diterima 2d,23 9.909 9.909 10.360 14.945 Borrowings 2d,2v,2y Bunga masih harus dibayar 2aa,27 20.590.766 18.530.444 24.999.391 16.938.235 Accrued interest payable Komponen liabilitas dari Liability component of obligasi wajib konversi 2d,25 25.354.405 33.274.191 40.275.055 - mandatory convertibe bonds Liabilitas imbalan pasca kerja 2d,26,2y 38.627.386 30.645.603 23.304.246 18.448.992 Post employment benefit obligation Liabilitas lain-lain 2d,28 15.620.369 54.964.891 98.364.471 63.336.839 Other liabilities

TOTAL LIABILITAS 6.719.963.698 6.676.733.346 7.967.169.612 6.487.051.213 TOTAL LIABILITIES

EKUITAS EQUITY Modal saham - nilai nominal Share capital - Rp100 par value Rp100 per saham (nilai penuh) (full amount) per share Modal dasar - Authorized capital - 20.000.000.000 saham 20,000,000,000 shares Modal ditempatkan dan disetor Issued and paid-up - penuh - 5.486.078.541 saham 29 548.607.854 548.607.854 548.607.854 500.000.000 5,486,078,541 shares Tambahan modal disetor - neto 2t,2aa,30 233.222.815 125.303.029 118.302.165 2.861.342 Additional paid in capital - net Saldo laba (defisit) 38,50 Retained earnings (deficit) Telah ditentukan penggunaannya 17.939.724 17.939.724 15.506.000 13.992.969 Appropriated Belum ditentukan penggunaannya (90.940.148 ) (91.976.583) 27.696.325 3.256.065 Unappropriated Laba (rugi) yang belum direalisasi Unrealized gain (loss) on change atas perubahan nilai wajar efek in fair value of available- tersedia untuk dijual - neto 2j,8f 5.009.516 4.927.564 (9.343.398 ) 608.258 for-sale securities - net

EKUITAS - NETO 713.839.761 604.801.588 700.768.946 520.718.634 EQUITY - NET

TOTAL LIABILITAS DAN TOTAL LIABILITIES AND EKUITAS 7.433.803.459 7.281.534.934 8.667.938.558 7.007.769.847 EQUITY




keseluruhan.


4

PT BANK ICB BUMIPUTERA Tbk LAPORAN LABA RUGI KOMPREHENSIF

Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal 31 Desember 2012, 2011 dan 2010 (Disajikan dalam ribuan Rupiah,


PT BANK ICB BUMIPUTERA Tbk STATEMENTS OF COMPREHENSIVE

INCOME Years Ended December 31, 2012, 2011 and 2010

(Expressed in thousand Rupiah, unless otherwise stated)

Catatan/ Notes 2012 2011* 2010*

PENDAPATAN DAN BEBAN OPERATING INCOME AND OPERASIONAL EXPENSES Pendapatan bunga 2c,2v,31,40 688.882.757 823.520.951 829.934.862 Interest income Beban bunga 2c,2v,32,40,45 (331.117.419) (460.866.841) (435.035.162) Interest expenses

Pendapatan bunga neto 357.765.338 362.654.110 394.899.700 Net interest income

Pendapatan/ (Beban) Other Operating Income/ Operasional Lainnya (Expenses) Pendapatan Operasional Lainnya: Other Operating Income: Keuntungan penjualan Gain on sale of efek-efek yang diperdagangkan trading securities and dan investasi keuangan - neto 2i,2j,8d 22.643.920 29.890.490 42.943.021 financial investment - net Provisi dan komisi selain dari Fees and commissions not pemberian kredit 2w 22.846.583 25.351.426 33.259.993 related to loan Pendapatan denda 1.666.491 758.755 1.118.019 Penalties Keuntungan dari transaksi Gain on foreign exchange mata uang asing - neto 2b 13.354.640 12.229.129 - transactions - net Keuntungan penjualan Gain on sale of foreclosed agunan yang diambil alih - neto 2r,16 4.584.075 - - properties - net Kenaikan nilai efek-efek yang Increase in value of diperdagangkan - neto 2i,33 - 341.268 - trading securities - net Lain-lain 279.184 1.503.034 215.560 Others

Total Pendapatan Operasional Lainnya 65.374.893 70.074.102 77.536.593 Total Other Operating Income

Beban Operasional Lainnya: Other Operating Expenses : Beban cadangan kerugian penurunan nilai atas Provision for impairment losses aset keuangan dan asset 2n,5,6,7,8,9 on financial assets non-keuangan 10,11,12 (33.459.133) (137.815.212) (50.171.660) and non-financial assets Kerugian penjualan Loss on sale of foreclosed agunan yang diambil alih - neto 2r,16 - (4.529.894) (4.931.760) properties - net Kerugian dari transaksi Loss on foreign exchange mata uang asing - neto 2b - - (140.287) transactions - net Umum dan administrasi 2c,35,40 (201.313.830) (231.495.233) (207.168.567) General and administrative Tenaga kerja 36 (180.892.135) (179.802.627) (166.285.457) Personnel

Total Beban Operasional Lainnya (415.665.098) (553.642.966) (428.697.731) Total Other Operating Expenses

Beban Operasional Lainnya - neto (350.290.205) (483.568.864) (351.161.138) Other Operating Expenses - net

PENDAPATAN (RUGI) OPERATING INCOME OPERASIONAL - NETO 7.475.133 (120.914.754) 43.738.562 (LOSS) - NET




keseluruhan.


5

PT BANK ICB BUMIPUTERA Tbk LAPORAN LABA RUGI KOMPREHENSIF (lanjutan)



PT BANK ICB BUMIPUTERA Tbk STATEMENTS OF COMPREHENSIVE

INCOME (continued) Years Ended December 31, 2012, 2011 and 2010

(Expressed in thousand Rupiah, Unless otherwise stated)

Catatan/ Notes 2012 2011* 2010

PENDAPATAN (BEBAN) NON - NON-OPERATING INCOME OPERASIONAL (EXPENSES) Keuntungan penjualan Gain on sales of aset tetap - neto 14 609.708 1.115.204 318.522 fixed assets - net Lainnya - neto (2.074.759) (23.494.055) (5.142.404) Others - net

Beban Non-Operasi - neto (1.465.051) (22.378.851) (4.823.882) Non-Operating Expense - Net

LABA (RUGI) SEBELUM INCOME (LOSS) BEFORE MANFAAT (BEBAN) PAJAK 6.010.082 (143.293.605) 38.914.680 TAX BENEFIT (EXPENSE) MANFAAT (BEBAN) PAJAK 2x,37 (4.973.647) 29.675.233 (10.711.389) TAX BENEFIT (EXPENSE)

LABA (RUGI) TAHUN BERJALAN 1.036.435 (113.618.372) 28.203.291 INCOME (LOSS) FOR THE YEAR

LABA (RUGI) OTHER COMPREHENSIVE KOMPREHENSIF LAINNYA: INCOME (LOSS): Keuntungan (rugi) yang belum Unrealized gain (loss) direalisasi atas surat-surat on available-for-sale berharga dalam kelompok marketable securities tersedia untuk dijual 2j,8g 109.269 19.027.949 (13.268.875) Pajak penghasilan terkait Income tax relating to dengan pendapatan komprehensif components of other lainnya (27.317) (4.756.987) 3.317.219 comprehensive income

Laba (Rugi) komprehensif lainnya - Other comprehensive income neto setelah pajak 81.952 14.270.962 (9.951.656) (loss) - net of tax

TOTAL LABA (RUGI) KOMPREHENSIF SELAMA TOTAL COMPREHENSIVE TAHUN BERJALAN - INCOME (LOSS) FOR THE YEAR - NETO SETELAH PAJAK 1.118.387 (99.347.410) 18.251.635 NET OF TAX

LABA (RUGI) BASIC EARNINGS (LOSS) PER SAHAM DASAR ** PER SHARE ** (Dalam Rupiah penuh) 2z,38 0,19 (20,71) 5,60 (In full Rupiah)


**Tidak terdapat instrumen berpotensi saham biasa yang bersifat dilutif. * *There are no dillutive potential ordinary shares.


Catatan atas laporan keuangan terlampir merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan secara keseluruhan.


6

PT BANK ICB BUMIPUTERA Tbk LAPORAN PERUBAHAN EKUITAS

Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal 31 Desember 2012, 2011 dan 2010


PT BANK ICB BUMIPUTERA Tbk STATEMENTS OF CHANGES IN EQUITY

Years Ended December 31, 2012, 2011 and 2010 (Expressed in thousand Rupiah, unless otherwise stated)

Keuntungan (Kerugian) yang Belum Direalisasi dari Perubahan Nilai Wajar Efek Tersedia Modal Saham Saldo Laba (Defisit)/ untuk Dijual - neto/ Ditempatkan dan Retained Earnings (Deficit) Unrealized Gain Disetor Penuh/ Tambahan Modal (Loss) on Change Issued and Disetor - neto/ Telah ditentukan Belum ditentukan in Fair Value Catatan/ Paid - up Additional Penggunaannya/ Penggunaannya/ of Available-for- Ekuitas - neto/ Notes Share Capital Paid-in Capital-net Appropriated Unappropriated Sale Securities-net Equity - net

Saldo per 1 January 2010* 500.000.000 2.861.342 13.992.969 3.256.065 608.258 520.718.634 Balance as of January 1, 2010* Dividen tunai 39 - - - (2.250.000 ) - (2.250.000 ) Cash dividends Issuance of shares through Penerbitan saham melalui eksekusi waran 29,30 48.607.854 9.186.885 - - - 57.794.739 execution of warrants Pembentukan cadangan umum 39 - - 1.513.031 (1.513.031 ) - - General reserve Laba tahun berjalan - - - 28.203.291 - 28.203.291 income for the year Bagian ekuitas OWK 2z,30 - 106.253.938 - - - 106.253.938 Equity component of MCB Kerugian belum direalisasi atas perubahan Unrealized loss on change in fair nilai wajar efek yang tersedia untuk dijual value of available-for-sale 2j,8f - - - - (9.951.656) (9.951.656 ) securities

Saldo per 31 Desember 2010 548.607.854 118.302.165 15.506.000 27.696.325 (9.343.398) 700.768.946 Balance as of December 31, 2010 Dividen tunai 39 - - - (3.620.812 ) - (3.620.812 ) Cash dividends Pembentukan cadangan umum 39 - - 2.433.724 (2.433.724 ) - - General reserve Rugi tahun berjalan (setelah penyajian Loss for the year kembali, lihat Catatan 50) - - - (113.618.372 ) - (113.618.372 ) (as restated, see Note 50) Bagian ekuitas OWK 2z,30 - 7.000.864 - - - 7.000.864 Equity component of MCB Keuntungan belum direalisasi atas perubahan nilai wajar efek Unrealized gain yang tersedia untuk dijual on change in fair value of 2j,8f - - - - 14.270.962 14.270.962 available-for-sale securities

Saldo per 31 Desember 2011* 548.607.854 125.303.029 17.939.724 (91.976.583 ) 4.927.564 604.801.588 Balance as of December 31, 2011*



Catatan atas laporan keuangan terlampir merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari

laporan keuangan secara keseluruhan. The accompanying notes form an integral part of these financial statements.

7

PT BANK ICB BUMIPUTERA Tbk LAPORAN PERUBAHAN EKUITAS (lanjutan) Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal

31 Desember 2012, 2011 dan 2010 (Disajikan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain)

PT BANK ICB BUMIPUTERA Tbk STATEMENTS OF CHANGES IN EQUITY (continued)

Years Ended December 31, 2012, 2011 and 2010 (Expressed in thousand Rupiah, unless otherwise stated)

Keuntungan (Kerugian) yang Belum Direalisasi dari Perubahan Nilai Wajar Efek Tersedia Modal Saham Saldo Laba (Defisit)/ untuk Dijual - neto/ Ditempatkan dan Retained Earnings (Deficit) Unrealized Gain Disetor Penuh/ Tambahan Modal (Loss) on Change Issued and Disetor - neto/ Telah ditentukan Belum ditentukan in Fair Value Catatan/ Paid - up Additional Penggunaannya/ Penggunaannya/ of Available-for- Ekuitas - neto/ Notes Share Capital Paid-in Capital-net Appropriated Unappropriated Sale Securities-net Equity - net

Saldo per 31 Desember 2011* 548.607.854 125.303.029 17.939.724 (91.976.583 ) 4.927.564 604.801.588 Balance as of December 31, 2011* Dividen tunai 39 - - - - - - Cash dividends Pembentukan cadangan umum 39 - - - - - - General reserve Laba tahun berjalan - - - 1.036.435 - 1.036.435 Income for the year Dana setoran modal 2z,30 - 100.000.000 - - - 100.000.000 Disclosed reserve Bagian ekuitas OWK 2z,30 - 7.919.786 - - - 7.919.786 Equity component of MCB Keuntungan belum direalisasi atas Unrealized gain on change in fair perubahan nilai wajar efek value of available-for-sale yang tersedia untuk dijual 2j,8f - - - - 81.952 81.952 securities

Saldo per 31 Desember 2012 548.607.854 233.222.815 17.939.724 (90.940.148 ) 5.009.516 713.839.761 Balance as of December 31, 2012




keseluruhan.


8

PT BANK ICB BUMIPUTERA Tbk LAPORAN ARUS KAS



PT BANK ICB BUMIPUTERA Tbk STATEMENTS OF CASH FLOWS

Years Ended December 31, 2012, 2011 and 2010 (Expressed in thousand Rupiah,


2012 2011* 2010* ARUS KAS DARI AKTIVITAS CASH FLOWS FROM OPERATING OPERASI ACTIVITIES Penerimaan bunga, provisi dan komisi 691.203.253 831.843.303 846.976.973 Interest, commissions and fees received Pembayaran bunga (329.057.097) (467.335.788) (426.974.005) Interest paid Penerimaan pendapatan operasional lainnya 33.562.824 40.183.612 34.453.285 Other operating income received Pembayaran gaji dan tunjangan karyawan (173.332.783) (186.806.395) (159.507.248) Salaries and employee benefits paid Pembayaran beban operasional lainnya (132.887.008) (218.806.834) (157.437.505) Other operating expenses paid Pembayaran beban non-operasional 2.509.316 (9.732.457) (10.074.164) Non-operating expense paid Pembayaran pajak penghasilan - - (10.239.222) Payments of corporate income tax Arus kas operasi sebelum perubahan Cash flows before changes in dalam aset dan liabilitas operasi 91.998.505 (10.654.559) 117.198.114 operating assets and liabilities Penurunan (kenaikan) dalam aset operasi Decrease (increase) in operating assets Penempatan pada bank lain 22.163.000 23.260.797 (752.953) Placements with other bank Efek-efek yang diperdagangkan 28.366.795 (28.366.795) 92.485.042 Securities - trading Kredit yang diberikan (145.182.220) 1.023.638.364 (802.047.984) Loans Agunan yang diambil alih 37.671.532 48.083.003 (113.571.230) Foreclosed properties Tagihan derivatif (74.043) 121.633 (244.778) Derivatives receivable Tagihan akseptasi 60.837.822 (35.448.611) (37.489.394) Acceptances receivable Aset lain-lain (4.393.560) (51.239.074) 31.495.133 Other assets Kenaikan (penurunan) Liabilitas Increase (decrease) in Operating Operasi Liabilities Simpanan 422.401.610 (1.202.308.647) 1.270.895.099 Deposits Simpanan dari bank lain (268.376.689) (61.346.052) 81.303.204 Deposits from other banks Liabilitas derivatif (170.935) 228.752 48.225 Derivatives payable Liabilitas akseptasi (60.837.822) 35.448.611 37.489.394 Acceptances payable Liabilitas lain-lain (16.653.591) (41.647.309) 4.316.678 Other liabilities Kas Neto Diperoleh dari (Digunakan Net Cash Provided by (Used in) untuk) Aktivitas Operasi 167.750.404 (300.229.887) 681.124.550 Operating Activities ARUS KAS DARI AKTIVITAS CASH FLOWS FROM INVESTING INVESTASI ACTIVITIES Hasil penjualan (pembelian) neto Proceeds from net sales (purchase) investasi keuangan 117.054.178 (224.041.231) 83.759.310 of financial investment Proceeds from sales of Hasil penjualan aset tetap 3.829.402 2.204.060 320.782 fixed assets Perolehan aset tetap dan Acquisitions of fixed assets perangkat lunak (15.203.545) (14.927.924) (31.994.186) and software Kas Neto Diperoleh dari (Digunakan Net Cash Provided by (Used in) untuk) Aktivitas Investasi 105.680.035 (236.765.095) 52.085.906 Investing Activities




keseluruhan.


9

PT BANK ICB BUMIPUTERA Tbk LAPORAN ARUS KAS (lanjutan)



PT BANK ICB BUMIPUTERA Tbk STATEMENTS OF CASH FLOWS (continued)



2012 2011* 2010 ARUS KAS DARI AKTIVITAS CASH FLOWS FROM FINANCING PENDANAAN ACTIVITIES Penambahan modal saham - - 57.794.739 Addition in share capital Penerbitan obligasi Issuance of mandatory wajib konversi - - 150.000.000 convertible bonds Pembayaran biaya emisi Payment of mandatory Obligasi wajib konversi - - (3.471.007) convertible bonds Pembayaran dividen - (3.620.812) (2.250.000) Payment of dividends Pembayaran pinjaman diterima - (452) (4.585) Payments of borrowings Penambahan dana cadangan modal 100.000.000 - - Addition in reserve capital Kas Neto Diperoleh dari (Digunakan Net Cash Provided by untuk) Aktivitas Pendanaan 100.000.000 (3.621.264) 202.069.147 (Used in) Financing Activities KENAIKAN (PENURUNAN) NETO NET INCREASE (DECREASE) IN KAS DAN SETARA KAS 373.430.439 (540.616.246) 935.279.603 CASH AND CASH EQUIVALENTS KAS DAN SETARA KAS CASH AND CASH EQUIVALENTS AT AWAL TAHUN 1.324.192.780 1.864.809.026 929.529.423 BEGINNING OF YEAR KAS DAN SETARA KAS CASH AND CASH EQUIVALENTS AKHIR TAHUN 1.697.623.219 1.324.192.780 1.864.809.026 AT END OF YEAR

PENGUNGKAPAN TAMBAHAN SUPPLEMENTAL DISCLOSURE Kas dan Setara Kas terdiri dari: Cash and Cash Equivalents Consist of: Kas 72.192.877 64.722.003 75.961.423 Cash Giro pada Bank Indonesia 469.681.274 477.736.955 584.362.798 Current accounts with Bank Indonesia Giro pada bank lain 163.262.283 121.454.426 101.852.717 Current accounts with other banks Penempatan pada Bank Indonesia Placements with Bank Indonesia dan bank lain - jatuh tempo and other banks that dalam 3 (tiga) bulan sejak mature within 3 (three) months tanggal perolehan 992.486.785 660.279.396 1.102.632.088 from the date of acquisition Total 1.697.623.219 1.324.192.780 1.864.809.026 Total

*Disajikan kembali/direklasifikasi, lihat Catatan 50 * As restated/reclassified, see Note 50 \


PT BANK ICB BUMIPUTERA Tbk

CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal

31 Desember 2012, 2011 dan 2010 (Disajikan dalam ribuan Rupiah,


PT BANK ICB BUMIPUTERA Tbk NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS



10

1. UMUM 1. GENERAL

a. Pendirian dan Informasi Umum a. Establishment and General Information

PT Bank ICB Bumiputera Tbk (Bank) didirikan di Indonesia dengan nama PT Bank Bumiputera Indonesia berdasarkan Akta Notaris No. 49 tanggal 31 Juli 1989 dibuat dihadapan Ny. Sri Rahayu, S.H., notaris di Jakarta. Anggaran Dasar Bank telah disahkan oleh Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia melalui Surat Keputusannya No. C-2.7223.HT.01.01.TH.89 tertanggal 9 Agustus 1989 serta diumumkan dalam Tambahan No. 1917 dari Berita Negara Republik Indonesia No. 75 tanggal 19 September 1989.

PT Bank ICB Bumiputera Tbk (the Bank) was established in Indonesia under the name PT Bank Bumiputera Indonesia under Notarial Deed No. 49 dated July 31, 1989 of Mrs. Sri Rahayu, S.H., notary in Jakarta. The Banks Articles of Association was initially approved by the Minister of Law and Human Rights of the Republic of Indonesia through his Letter No. C-2.7223.HT.01.01. TH.89 dated August 9, 1989 and was published in Supplement No. 1917 of the State Gazette of the Republic of Indonesia No. 75 dated September 19, 1989.

Anggaran Dasar Bank telah mengalami

beberapa kali perubahan, dan terakhir kali diubah berdasarkan Akta Berita Acara Rapat Umum Pemegang Saham Tahunan No. 7 tanggal 17 April 2009 yang dibuat dihadapan Dr. Amrul Partomuan Pohan, S.H., LL.M., notaris di Jakarta, yang telah memperoleh persetujuan dari Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia dengan Surat Keputusannya tertanggal 26 Mei 2009 No. AHU-22959.AH.01.02.Tahun 2009 dan telah diterima dan dicatat di dalam database Sistem Administrasi Badan Hukum (Sisminbakum) Direktorat Jendral Administrasi Hukum Umum Kementerian Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia, berdasarkan surat Penerimaan Pemberitahuan Perubahan Anggaran Dasar No. AHU-AH.01.10-15599 tanggal 11 September 2009 serta telah diumumkan dalam Berita Negara Republik Indonesia No. 56 Tambahan No.18380/2009 tanggal 14 Juli 2009, akta mana merubah tempat kedudukan Bank, merubah susunan anggota Dewan Komisaris dan Direksi, menyesuaikan anggaran dasar Bank dengan Peraturan Badan Pengawas Pasar Modal dan Lembaga Keuangan (BAPEPAM-LK) No.IX.J.1 serta merubah nama Bank menjadi PT Bank ICB Bumiputera Tbk.

The Articles of Association of the Bank have been amended several times, and was recently amended by the Deed on the Resolution of the General Shareholders Meeting No. 7 dated April 17, 2009 of Dr. Amrul Partomuan Pohan, S.H., LL.M., notary in Jakarta, that had been approved by the Minister of Law and Human Rights of the Republic of Indonesia in his Decision Letter No. AHU-22959.AH.01.02.Tahun 2009 dated May 26, 2009 and was accepted and recorded in Sisminbakum the database of Directorate General of Public Administrator Sisminbakum Ministry of Law and Human Rights of the Republic of Indonesia, based on its Acknowledgement Letter No. AHU-AH.01.10-15599 dated September 11, 2009, and was published in Supplement No.18380/2009 of the State Gazette No. 56 dated July 14, 2009, concerning the changes in Banks domicile and the Banks Board of Commissioners and Directors, comply with the Capital Market and Financial Institutions Supervisory Agency (BAPEPAM-LK) Regulation No.IX.J.1; and the change of the Banks name to PT Bank ICB Bumiputera Tbk.

Sesuai dengan pasal 3 Anggaran Dasar Bank,

ruang lingkup kegiatan usaha Bank adalah melakukan usaha di bidang perbankan sesuai dengan undang-undang dan peraturan perundang-undangan yang berlaku.

In accordance with Article 3 of the Banks Articles of Association, the scope of its activities is to engage in the banking industry in accordance with the prevailing laws and regulations.









11

1. UMUM (lanjutan)

a. Pendirian dan Informasi Umum (lanjutan) Bank mulai beroperasi secara komersial pada

tanggal 12 Januari 1990 berdasarkan Keputusan Menteri Keuangan Republik Indonesia dengan Surat Keputusannya No. 10/KMK.013/1990 tanggal 4 Januari 1990. Sesuai dengan Surat Keputusan Bank Indonesia No. 30/146/KEP/DIR tanggal 5 Desember 1997, Bank memperoleh persetujuan untuk meningkatkan status menjadi bank devisa.

Berdasarkan surat keputusan Gubernur Bank Indonesia No. 11/45/KEP.GBI/2009 tanggal 11 September 2009, izin usaha atas nama PT Bank Bumiputera Indonesia Tbk diubah menjadi atas nama PT Bank ICB Bumiputera Tbk.

1. GENERAL (continued)

a. Establishment and General Information (continued) The Bank started its commercial activities on January 12, 1990 based on a decree of Minister of Finance of the Republic Indonesia No. 10/KMK.013/1990 dated January 4, 1990. Pursuant to Bank Indonesias Decree No. 30/146/KEP/DIR dated December 5, 1997, the Bank obtained an approval to upgrade its status to become a foreign exchange bank. Based on Bank Indonesias Governor Decree No. 11/45/KEP.GBI/2009 dated September 11, 2009, business license under the name of PT Bank Bumiputera Indonesia Tbk has been changed to PT Bank ICB Bumiputera Tbk.

Pada September 2009, Bank telah mendapat persetujuan Bank Indonesia dalam Surat No.11/504/DPIP/Prz untuk pemindahan lokasi kantor pusat Bank, yang semula beralamat di Wisma Bumiputera Lantai 14, Jl. Jend. Sudirman Kav. 75 Jakarta 12910, menjadi di Menara ICB Bumiputera, Jl. Probolinggo No. 18 Menteng, Jakarta Pusat 10350. Pada tanggal 31 Desember 2012, 2011 dan 2010 Bank memiliki kantor cabang, kantor cabang pembantu, kantor kas dan payment point sebagai berikut:

In September 2009, the Bank received the Bank Indonesias approval through Bank Indonesias Letter No.11/504/DPIP/Prz for the change of its head office location from Wisma Bumiputera 14th floor, Jl. Jend. Sudirman Kav. 75 Jakarta 12910 to Menara ICB Bumiputera, Jl. Probolinggo No. 18 Menteng, Jakarta Pusat 10350. As of December 31, 2012, 2011 and 2010 Bank has branch offices, sub-branch office, cash offices and payment points as follows:

2012 2011 2010

Kantor cabang 16 16 16 Branch offices Kantor cabang pembantu 37 32 32 Sub-branch offices Kantor kas 61 75 73 Cash offices Payment point 2 5 5 Payment points

ICB Financial Group Holding AG, Swiss adalah entitas induk terakhir Bank.

ICB Financial Group Holding AG, Switzerland is the ultimate parent entity.

b. Penawaran Umum Efek Bank b. Public Offering of the Banks Shares

Penawaran Umum Perdana Saham Initial Public Offering of Shares

Pada tanggal 27 Juni 2002, Bank memperoleh

pernyataan efektif dari Ketua BAPEPAM dengan suratnya No. S-1402/PM/2002 untuk melakukan penawaran umum atas 500.000.000 saham Bank kepada masyarakat. Nilai nominal per saham adalah sebesar Rp100 dan harga penawaran adalah sebesar Rp120 per saham. Pada tanggal 15 Juli 2002, saham Bank telah dicatatkan pada Bursa Efek Indonesia.

On June 27, 2002, the Bank obtained the notice of effectiveness from the Chairman of BAPEPAM in his Letter No. S-1402/ PM/2002 for the Banks public offering of 500,000,000 shares. The par value was Rp100 per share and offering price was Rp120 per share. On July 15, 2002, the Banks shares were listed in the Indonesia Stock Exchange.









12

b. Penawaran Umum Efek Bank (lanjutan) b. Public Offering of the Banks Shares

(continued)

Penawaran Umum Saham Terbatas I Limited Public Offering of Shares I

Pada tanggal 23 November 2005, Bank memperoleh pernyataan efektif dari Ketua BAPEPAM dengan suratnya No. S-3278/PM/2005 untuk melakukan Penawaran Umum Terbatas I atas 3 milyar saham Bank dengan harga penawaran saham sama dengan nilai nominal sebesar Rp100 per saham, disertai dengan penerbitan 666.666.654 Waran Seri I yang memberikan hak pemegang saham untuk membeli saham baru dengan harga pelaksanaan Rp120 per saham. Pernyataan efektif tersebut berlaku efektif setelah mendapat persetujuan dari Rapat Umum Pemegang Saham Luar Biasa Bank yang dilaksanakan pada tanggal 15 Desember 2005 yang telah menyetujui Penawaran Umum Terbatas I tersebut. Pada bulan Januari 2006, Bank telah menerima seluruh setoran dari pemegang saham sehubungan dengan Penawaran Umum Terbatas I tersebut. Saham tersebut telah dicatatkan pada Bursa Efek Indonesia pada tanggal 2 Januari 2006.

On November 23, 2005, the Bank obtained the effectiveness notification from the Chairman of BAPEPAM in his Letter No. S-3278/ PM/2005 for the Banks Limited Public Offering of shares I of 3 billion shares at an offering price that is equal to the par value of Rp100 per share, together with 666,666,654 Series I Warrants that entitles the holder to buy new shares at an exercise price of Rp120 per share. The notice of effectiveness became effective after obtaining approval from the shareholders in their Extraordinary Shareholders Meeting held on December 15, 2005 which approved such Limited Public Offering I. In January 2006, the Bank received in full amount of all funds due from shareholders in connection with the Limited Public Offering of Shares I. The shares were listed in the Indonesia Stock Exchange on January 2, 2006.

Penawaran Umum Terbatas II Limited Public Offering II

Pada Mei 2010, Bank telah menyampaikan

Pernyataan Pendaftaran dengan surat No. 178/BABP/DIR/V/2010 kepada BAPEPAM-LK sehubungan dengan Penawaran Umum Terbatas II (PUT II) kepada para pemegang saham perseroan dalam rangka penerbitan hak memesan efek terlebih dahulu (HMETD) dengan penerbitan obligasi wajib konversi yang diberi nama obligasi wajib konversi Bank ICB Bumiputera tahun 2010 (OWK) dengan jumlah pokok sebesar Rp150.000.000. Waliamanat dan pembeli siaga sehubungan dengan PUT II ini masing-masing adalah PT Bank Mega Tbk dan ICB Financial Group Holding AG, Swiss. Bank memperoleh pernyataan efektif dari BAPEPAM-LK untuk PUT II melalui Surat Keputusannya No. S-5539/BL/2010 tanggal 22 Juni 2010. PUT II telah mendapat persetujuan dari para pemegang saham dalam Rapat Umum Pemegang Saham Luar Biasa pada tanggal 22 Juni 2010.

In May 2010, the Bank submitted a Statement of Registration No.178/BABP/DIR/V/2010 to BAPEPAM-LK regarding its plan for Limited Public Offering II (PUT II) to its shareholders to issue Rights Issue (HMETD) with mandatory convertible bonds namely Mandatory Convertible Bonds of Bank ICB Bumiputera 2010 (MCB) with a principal amount of Rp150,000,000. PT Bank Mega Tbk. and ICB Financial Group Holding AG, Switzerland are each the trustee and standby buyer in connection with the PUT II. The Bank received a notice of effectivity from BAPEPAM-LK for PUT II through its Decision Letter No.S-5539/BL/2010 dated June 22, 2010. The PUT II was approved by the shareholders in the Shareholders Extraordinary General Meeting held on June 22, 2010.

1. UMUM (lanjutan) 1. GENERAL (continued)









13

1. UMUM (lanjutan) b. Penawaran Umum Efek Bank (lanjutan)

Penawaran Umum Terbatas II (lanjutan)

Setiap pemegang 10 (sepuluh) saham Bank yang namanya tercatat dalam Daftar Pemegang Saham Bank pada tanggal 2 Juli 2010 pukul 16.00 WIB berhak atas 3 (tiga) HMETD dimana setiap 1 (satu) HMETD berhak untuk membeli 1 (satu) satuan OWK, dengan harga penawaran sebesar Rp100 (seratus Rupiah) setiap 1 (satu) satuan OWK yang harus dibayar penuh pada saat mengajukan pemesanan OWK.

OWK ini diterbitkan tanpa warkat, ditawarkan

dengan nilai 100% (seratus persen) dari nilai nominal, berjangka waktu 5 (lima) tahun terhitung sejak tanggal emisi. OWK menawarkan tingkat bunga tetap sebesar 8% (delapan persen) per tahun untuk semester pertama dan bunga mengambang untuk semester ke-2 (dua) sampai semester ke-10 (sepuluh) yang besarnya ditentukan berdasarkan tingkat bunga Sertifikat Bank Indonesia ("SBI") 3 (tiga) bulan + 1 % (plus satu persen) atau sebesar 8% (delapan persen) per tahun (mana yang lebih tinggi diantara keduanya). Dikarenakan Bank Indonesia tidak lagi mengumumkan instrumen SBI 3 (tiga) bulan, maka dasar penentuan tingkat bunga OWK mengambang dihitung berdasarkan tingkat bunga Surat Perbendaharaan Negara ("SPN") yang diterbitkan oleh Kementerian Keuangan Republik Indonesia 3 (tiga) bulan + 1% (plus satu persen) atau sebesar 8% (delapan persen) per tahun (mana yang lebih tinggi diantara keduanya). Akan tetapi, Kementerian Keuangan Republik Indonesia kemudian tidak lagi mengumumkan SPN 3 (tiga) bulan sebagaimana tersebut di atas, maka dasar penentuan tingkat bunga OWK mengambang dihitung berdasarkan tingkat bunga SPN 12 (duabelas) bulan + 1% (plus satu persen) atau sebesar 8% (delapan persen) per tahun (mana yang lebih tinggi diantara keduanya). Bunga OWK dibayarkan setiap semesteran, sesuai dengan tanggal pembayaran bunga OWK. Pembayaran bunga OWK pertama dilakukan pada tanggal 19 Januari 2011, sedangkan pembayaran bunga OWK terakhir sekaligus tanggal jatuh tempo OWK adalah tanggal 19 Juli 2015.

1. GENERAL (continued)

b. Public Offering of the Banks Shares (continued)

Limited Public Offering II (continued)

For every 10 Bank shares held by the shareholder whose name is recorded in the Bank Shareholders List as of July 2, 2010 at 4:00 pm, the shareholder is entitled to 3 HMETD, where each 1 HMETD has a right to purchase 1 unit of MCB, with an offering price of Rp100 for each MCB which should be fully paid at the time of MCB subscription.

This MCB will be issued in scriptless, offered at 100% of the nominal value, payable for 5 years from the issuance date. The MCB offered a fixed interest rate of 8% per annum for the first half and floating interest rates for the 2nd to 10th semesters which amount is determined based on the Bank Indonesia Certificate (SBI) interest rate, with a term of the 3 months plus 1 % premium per annum or 8% per annum (whichever is higher). Due to 3 (three) months SBI instrument being no longer announced by Bank Indonesia, the basis for determining the interest rate was to be calculated based on the MCB floating interest rate of Treasury Securities (SPN) issued by the Ministry of Finance of the Republic of Indonesia 3 (three) months + 1% (plus one percent) or 8% (eight percent) per year (whichever is higher between those two). However, the Ministry of Finance of the Republic of Indonesia no longer announce the auction SPN 3 (three) months as described above. Hence the basis for determining the MCB floating interest rate is the SPN 12 (twelve) months + 1% (plus one percent) or 8% (eight percent) per year (whichever is higher between those two). The MCB interest is payable semi-annually, in accordance with the interest payment date. The MCB first interest payment was made on January 19, 2011, while the last is due on the maturity date July 19, 2015.









14

b. Penawaran Umum Efek Bank (lanjutan) b. Public Offering of the Banks Shares

(continued)

Penawaran Umum Terbatas II (lanjutan) Limited Public Offering II (continued)

OWK ini tidak dijamin dengan suatu agunan khusus oleh Bank dan dari pihak ketiga lainnya, termasuk tidak dijamin oleh Negara Republik Indonesia dan tidak dimasukkan dalam program Penjaminan Simpanan yang dilaksanakan oleh Bank Indonesia atau lembaga penjamin lainnya sesuai dengan peraturan perundang-undangan, akan tetapi dengan tidak mengurangi ketentuan dalam Perjanjian Perwaliamanatan secara umum dijamin dengan seluruh harta kekayaan Perseroan baik barang bergerak maupun barang tidak bergerak, baik yang telah ada maupun yang akan ada dikemudian hari menjadi jaminan bagi Pemegang OWK ini sesuai dengan ketentuan dalam Pasal 1131 dan Pasal 1132 Kitab Undang-undang Hukum Perdata Indonesia.

This MCB is not guaranteed with special collateral of the Bank or other third parties or by the government of the Republic of Indonesia and not included in the deposit guarantee program managed by the Bank Indonesia or the other deposit insurance corporation in accordance with the regulation, however, without mitigating the provisions stipulated in Trusteeship Agreement. In general, the MCB holders will be guaranteed by all the Banks present and future moveable and unmovable assets as stipulated in the Articles 1131 and 1132 of the Indonesian Civil Code.

Total dana yang diperoleh dari PUT II adalah

sebesar Rp150.000.000 dan telah diterima oleh Bank pada bulan Juli 2010. Sebagian dari dana diperoleh sebesar Rp3.471.007 digunakan sebagai biaya emisi.

The total proceeds from the PUT II amounted to Rp150,000,000, which were received by the Bank in July 2010. Part of the proceeds amounting to Rp3,471,007 is used for issuance cost.

c. Dewan Komisaris, Direksi dan Karyawan c. Boards of Commissioners, Directors and

Employees

Susunan pengurus Bank pada tanggal 31 Desember 2012, 2011 dan 2010 adalah sebagai berikut:

The Banks management as of December 31, 2012, 2011 and 2010 are as follows:

Dewan Komisaris 2012 Board of Commissioners Presiden Komisaris (Independen) Dato Mat Amir bin Jaffar President Commissioner (Independent) Komisaris Independen Herald Tonny Hasiholan Bako Independent Commissioner Komisaris Independen Ria Budiweni Sumiati Pardede Independent Commissioner Komisaris Independen Bambang Setijoprodjo*) Independent Commissioner *) Telah meninggal dunia pada tanggal 11 Maret 2013 *) Passed away on March 11, 2013 Dewan Komisaris 2011 Board of Commissioners Presiden Komisaris (Independen) Dato Mat Amir bin Jaffar President Commissioner (Independent) Komisaris Tai Terk Lin Commissioner Komisaris Independen Herald Tonny Hasiholan Bako Independent Commissioner Komisaris Independen Ria Budiweni Sumiati Pardede Independent Commissioner Komisaris Independen Bambang Setijoprodjo Independent Commissioner

Dewan Komisaris 2010 Board of Commissioners Presiden Komisaris (Independen) Dato Mat Amir bin Jaffar President Commissioner (Independent) Komisaris Naimah binti Abdul Khalid Commissioner Komisaris Tai Terk Lin Commissioner Komisaris Independen Herald Tonny Hasiholan Bako Independent Commissioner Komisaris Independen Ria Budiweni Sumiati Pardede Independent Commissioner Komisaris Independen Bambang Setijoprodjo Independent Commissioner










15

Direksi 2012 Board of Directors Pelaksana Tugas Presiden Direktur Rajuendran Marrapan*) Acting President Director Direktur Sumber Daya Manusia Human Resources and dan Kepatuhan Bambang Setiawan Compliance Director Direktur Operasional Suhardianto Operation Director Direktur Konsumer Carolina Dina Rusdiana Consumer Director Direktur Bisnis Sinbad Rijadi Hardjodipuro**) Business Director *) Berdasarkan Rapat Umum Pemegang Saham *) Based on Annual Meeting of Banks Shareholders tanggal 24 Mei 2012, Rajuendran Marappan on May 24, 2012, Rajuendran Marappan appointed diangkat sebagai Direktur Keuangan merangkap as Acting President Director before the appointment of Pelaksana Tugas Presiden Direktur selama belum definitve President Director. diangkatnya Presiden Direktur yang definitif. **) Diangkat sebagai Direktur Bisnis pada **) Appointed as Business Director on Annual Meeting Rapat Umum Pemegang Saham tanggal 24 Mei 2012, of Banks Shareholders on May 24, 2012 and approved dan memperoleh persetujuan dari Bank Indonesia by Bank Indonesia on January 2, 2013. pada tanggal 2 Januari 2013. Direksi 2011 Board of Directors Presiden Direktur Lee Meng Lai *) President Director Direktur Sumber Daya Manusia Human Resources and dan Kepatuhan Bambang Setiawan Compliance Director Direktur Operasional Rajuendran Marrapan Operation Director Direktur Keuangan dan Manajemen Risiko Tay Un Soo Finance and Risk Management Director Direktur Bisnis Perbankan Jap Hartono Business Banking Director *) Selama pengangkatan Lee Meng Lai sebagai Presiden *) Considering the appointment of Lee Meng Lai as Direktur Perseroan yang baru belum memperoleh President Director of the Bank has not yet been persetujuan dari Bank Indonesia, maka sebagai approved by Bank Indonesia, Tay Un Soo will be acting Pelaksana Tugas Presiden Direktur adalah Tay Un Soo. as President Director

Direksi 2010 Board of Directors Presiden Direktur Sridhar Natarajan President Director Wakil Presiden Direktur Dian A. Soerarso Vice President Director Direktur Sumber Daya Manusia Human Resources and dan Kepatuhan Yosef A.B. Badilangoe Compliance Director Direktur Operasional Rajuendran Marrapan Operation Director Direktur Keuangan dan Manajemen Risiko Tay Un Soo Finance and Risk Management Director Direktur Bisnis Perbankan Jap Hartono Business Banking Director Direktur Pengembangan Pasar Emerging Market and dan Pengendalian Kredit Stephanus Sungkowo Adi Wikarto Credit Control Director Total gaji dan tunjangan dewan komisaris dan direksi masing-masing sebesar Rp1.705.535 dan Rp8.139.132 pada tahun 2012, Rp1.922.102 dan Rp8.504.146 pada tahun 2011 dan Rp2.105.036 dan Rp11.953.336 pada tahun 2010.

The total salaries and allowances of the commissioners and directors amounted to Rp1,705,535 and Rp8,139,132 respectively, in 2012, Rp1,922,102 and Rp8,504,146, respectively, in 2011; and Rp2,105,036 and Rp11,953,336, respectively, in 2010.

Susunan komite audit Bank pada tanggal

31 Desember 2012, 2011 dan 2010 adalah sebagai berikut:

The Banks members of the audit committee as of December 31, 2012, 2011 and 2010 are as follows:

2012 2011 2010

Ketua Herald Tonny Hasiholan Bako Herald Tonny Hasiholan Bako Herald Tonny Hasiholan Bako Chairman Anggota Soenarso Soemodiwirjo Soenarso Soemodiwirjo Soenarso Soemodiwirjo Member Anggota Arini Imamawati Arini Imamawati Arini Imamawati Member Anggota - - Arifin S. Member


c. Dewan Komisaris, Direksi dan Karyawan (lanjutan)

c. Boards of Commissioners, Directors and Employees (continued)









16

Total gaji dan tunjangan dari anggota Komite

Audit masing-masing sebesar Rp521.382, Rp519.635 dan Rp458.833 untuk tahun 2012, 2011 dan 2010.

The total salaries and allowances of the members of Audit Committe amounted to Rp521,382, Rp519,635 and Rp458,833 in 2012, 2011 and 2010, respectively.

Pada tanggal 31 Desember 2012, 2011 dan

2010 Bank memperkerjakan masing-masing sebanyak 1.395, 1.627 dan 1.661 karyawan (tidak diaudit).

As of December 31, 2012, 2011 and 2010, the Bank has 1,395, 1,627 and 1,661 employees, respectively (unaudited).

2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI PENTING 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING

POLICIES

a. Penyajian Laporan Keuangan a. Financial Statement Presentation

Laporan keuangan Bank disusun sesuai dengan Standar Akuntansi Keuangan (SAK) di Indonesia yang dikeluarkan oleh Dewan Akuntansi Indonesia (DSAK-IAPI).

Laporan keuangan juga disusun sesuai dengan peraturan Otoritas Jasa Keuangan (OJK) (sebelumnya Badan Pengawas Pasar Modal dan Lembaga Keuangan (BAPEPAM-LK)) No. VIII.G.7 yang merupakan lampiran Keputusan Ketua BAPEPAM-LK No. KEP-347/BL/2012 tanggal 25 Juni 2012 tentang Penyajian dan Pengungkapan Laporan Keuangan Emiten atau Perusahaan Publik.

The Banks financial statements have been prepared in accordance with Indonesian Financial Accounting Standards (FAS) issued by Indonesian Financial Accounting Standards Board. The financial statements have also been prepared in accordance with Financial Service Authority (OJK) (previously Capital Market Supervisory Agency (BAPEPAM-LK)) rule No. VIII.G.7, Attachment to Decision of Chairman of BAPEPAM-LK No. KEP-347/BL/2012 dated June 25, 2012, on the Financial Statements Presentation and Disclosure for Issuers or Public Companies.

Dasar Laporan keuangan disusun berdasarkan

harga perolehan kecuali untuk beberapa akun yang dinilai menggunakan dasar pengukuran lain sebagaimana dijelaskan pada kebijakan akuntansi dari akun tersebut. Laporan keuangan disusun dengan metode akrual kecuali laporan arus kas.

The financial statements have been prepared under the historical cost convention except for certain accounts which have been valued on another measurement basis as explained in the accounting policy for such accounts. The financial statements are prepared under the accrual basis of accounting, except for statements of cash flows.

Laporan arus kas disusun dengan

menggunakan metode langsung yang dimodifikasi dengan mengelompokkan arus kas dalam aktivitas operasi, investasi, dan pendanaan. Untuk tujuan laporan arus kas, kas dan setara kas mencakup kas, giro pada Bank Indonesia dan giro pada bank lain, Sertifikat Bank Indonesia, penempatan pada Bank Indonesia dan Fasilitas Simpanan Bank Indonesia yang jatuh tempo dalam 3 (tiga) bulan dari tanggal akuisisi.

The statements of cash flows were prepared based on the modified direct method with cash flows classified into cash flows from operating, investing and financing activities. For the purpose of statements of cash flows, cash and cash equivalents include cash, current account with Bank Indonesia and current account with other banks, Certificates of Bank Indonesia, Placement with Bank Indonesia and Deposits Facilities of Bank Indonesia maturing within 3 (three) months from the date of acquisition.


c. Dewan Komisaris, Direksi dan Karyawan (lanjutan)

c. Boards of Commissioners, Directors and Employees (continued)









17

2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI PENTING (lanjutan)

2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued)

a. Penyajian Laporan Keuangan (lanjutan) a. Financial Statement Presentation

(continued)

Kas adalah mata uang kertas dan logam baik Rupiah dan mata uang asing yang masih berlaku sebagai alat pembayaran yang sah. Kas yang telah ditentukan penggunaannya atau kas yang tidak dapat digunakan secara bebas tidak diklasifikasi dalam kas. Pengertian kas termasuk kas besar, kas kecil, kas ATM, kas dalam perjalanan dan mata uang Rupiah dan mata uang asing yang ditarik dari peredaran dan yang masih dalam tenggang untuk penukaran ke Bank Indonesia atau bank sentral negara yang bersangkutan.

Cash represents currency bills and coins, both in Rupiah and foreign currencies, which are valid as legal instruments of payment. Predetermined cash or cash that cannot be used freely cannot be classifed as cash definition. Cash also includes cash in vault, petty cash, ATM cash, cash in transit and currency withdrawn from circulation and still within the grace period for exchange with Bank Indonesia or related countrys central bank.

Dalam penyusunan laporan keuangan sesuai

dengan standar akuntansi keuangan di Indonesia, dibutuhkan estimasi dan asumsi yang mempengaruhi:

The preparation of financial statements in conformity with financial accounting standards in Indonesia requires the use of estimates and assumptions that affect:

nilai aset dan liabilitas dilaporkan, dan

pengungkapan atas aset dan liabilitas kontinjensi pada tanggal laporan keuangan,

the reported amounts of assets and liabilities and disclosure of contingent assets and liabilities at the date of the financial statements,

jumlah pendapatan dan beban selama

periode pelaporan. the reported amounts of revenues and

expenses during the reporting period.

Walaupun estimasi ini dibuat berdasarkan pengetahuan terbaik manajemen atas kejadian dan tindakan saat ini, hasil yang timbul mungkin berbeda dengan jumlah yang diestimasi semula.

Although these estimates are based on managements best knowledge of current events and activities, actual results may differ from those estimates.

Seluruh angka dalam laporan keuangan ini,

kecuali dinyatakan lain, dibulatkan menjadi ribuan Rupiah.

Figures in the financial statements are rounded to and stated in thousands of Rupiah unless otherwise stated.

b. Transaksi dan Saldo dalam Mata Uang

Asing b. Foreign Currency Transactions and

Balances

Transaksi-transaksi selama tahun berjalan dalam mata uang asing dicatat dalam rupiah dengan kurs yang berlaku pada saat terjadinya transaksi. Pada tanggal Laporan Posisi Keuangan, aset dan liabilitas moneter dalam mata uang asing dijabarkan ke dalam mata uang Rupiah dengan menggunakan kurs spot Reuters pada tanggal 31 Desember 2012, 2011 dan 2010 pukul 16.00 WIB. Keuntungan atau kerugian kurs yang timbul dikreditkan atau dibebankan dalam laporan laba rugi komprehensif tahun yang bersangkutan.

Transactions during the year involving foreign currencies are recorded in Rupiah at the rates of exchange prevailing at the time the transactions are made. At statement of financial position date, monetary assets and liabilities denominated in foreign currencies are translated into Indonesian Rupiah using Reuters spot rates at 4:00 PM Western Indonesia Time on December 31, 2012, 2011 and 2010. The resulting gains or losses are credited or charged to statement of comprehensive income.









18



b. Transaksi dan Saldo dalam Mata Uang

Asing (lanjutan) b. Foreign Currency Transactions and

Balances (continued)

Kurs yang digunakan untuk menjabarkan aset dan liabilitas dalam mata uang asing adalah kurs spot Reuters pukul 16.00 WIB dengan rincian sebagai berikut:

The foreign exchange rates used for assets and liabilities denominated in foreign currencies were Reuters spot rates at 4:00 PM Western Indonesia Time as follows:

31 Desember/December 31,

2012 2011 2010 1 Dolar Amerika Serikat (USD) 9.637,50 9.067,50 9.010,00 U.S. Dollar (USD) 1 1 Dolar Singapura (SGD) 7.878,61 6.983,54 7.025,89 Singapore Dollar (SGD) 1 1 Yen Jepang (JPY) 111,77 116,82 110,75 Japanese Yen (JPY) 1 1 Dolar Hong Kong (HKD) 1.243,25 1.167,22 1.159,08 Hong Kong Dollar (HKD) 1 1 Dolar Australia (AUD) 10.007,10 9.205,78 9.169,48 Australian Dollar (AUD) 1 1 Euro (EUR) 12.731,62 11.714,76 12.017,99 Euro (EUR) 1

c. Transaksi dengan Pihak-pihak Berelasi c. Transactions with Related Parties

Efektif tanggal 1 Januari 2011, Bank

menerapkan perubahan PSAK No. 7 (Revisi 2010), Pengungkapan Pihak-pihak Berelasi. Pihak-pihak yang berelasi adalah:

Effective January 1, 2011, The Bank implemented the changes on SFAS No. 7 (Revised 2010), Related Party Disclosures. The related parties are as follows:

1) perusahaan yang secara langsung maupun yang melalui satu atau lebih perantara, mengendalikan, atau dikendalikan oleh, atau berada di bawah pengendalian bersama, dengan Bank (termasuk holding companies, subsidiaries dan fellow subsidiaries);

1) companies that, directly or indirectly through one or more intermediaries, control, or are controlled by, or are under common control with, the Bank (including holding companies, subsidiaries and fellow subsidiaries);

2) perusahaan asosiasi; 2) associated companies; 3) perorangan yang memiliki, baik secara

langsung maupun tidak langsung, suatu kepentingan hak suara di Bank yang berpengaruh secara signifikan, dan anggota keluarga dekat dari perorangan tersebut (yang dimaksudkan dengan anggota keluarga dekat adalah mereka yang dapat diharapkan mempengaruhi atau dipengaruhi perorangan tersebut dalam transaksinya dengan Bank);

3) individuals owning, directly or indirectly, an interest in the voting power of the Bank that gives them significant influence over the Bank, and close members of the family of any such individuals (close members of the family means those who can influence or can be influenced by such individuals in their transactions with the Bank);

4) karyawan kunci, yaitu orang-orang yang mempunyai wewenang dan tanggung jawab untuk merencanakan, memimpin dan mengendalikan kegiatan Bank yang meliputi anggota dewan komisaris, direksi dan manajer dari Bank serta anggota keluarga dekat orang-orang tersebut; dan

4) key management personnels who have the authority and responsibility for planning, directing and controlling the Banks activities, including commissioners, directors and managers of the Bank and close members of their families; and









19



c. Transaksi dengan Pihak-pihak Berelasi

(lanjutan) c. Transactions with Related Parties

(continued)

5) perusahaan di mana suatu kepentingan substansial dalam hak suara dimiliki baik secara langsung maupun tidak langsung oleh setiap orang yang diuraikan dalam butir (3) atau (4), atau setiap orang tersebut mempunyai pengaruh signifikan atas perusahaan tersebut. Ini mencakup perusahaan-perusahaan yang dimiliki anggota dewan komisaris, direksi atau pemegang saham utama dari Bank dan perusahaan-perusahaan yang mempunyai anggota manajemen kunci yang sama dengan Bank.

5) companies in which a substantial interest in the voting power is owned, directly or indirectly, by any person described in point (3) or (4), or over which such a person is able to exercise significant influence. This includes companies owned by commissioners, directors or major shareholders of the Bank and companies which have a common key member of management as the Bank.

Seluruh transaksi signifikan dengan pihak-

pihak yang berelasi, diungkapkan dalam catatan atas laporan keuangan.

All significant transactions with related parties, are disclosed in the notes to the financial statements.

d. Aset dan Liabilitas Keuangan d. Financial Assets and Liabilities Efektif tanggal 1 Januari 2012, Bank

menerapkan PSAK No. 50 (Revisi 2010), Instrumen Keuangan: Penyajian, PSAK No. 55 (Revisi 2011), Instrumen Keuangan: Pengakuan dan Pengukuran, dan PSAK No. 60, Instrumen Keuangan: Pengungkapan, menggantikan PSAK No. 50 (Revisi 2006), Instrumen Keuangan: Penyajian dan Pengungkapan, dan PSAK No. 55 (Revisi 2006), Instrumen Keuangan: Pengakuan dan Pengukuran.

Effective January 1, 2012, the Bank adopted SFAS No. 50 (Revised 2010), Financial Instruments: Presentation, SFAS No. 55 (Revised 2011), Financial Instruments: Recognition and Measurement, and SFAS No. 60, Financial Instruments: Disclosures, which superseded SFAS No. 50 (Revised 2006), Financial Instruments: Presentation and Disclosures, and SFAS No. 55 (Revised 2006), Financial Instruments: Recognition and Measurement.

PSAK No. 50 (Revisi 2010), berisi persyaratan

penyajian dari instrumen keuangan dan pengidentifikasian informasi yang harus diungkapkan. Persyaratan penyajian tersebut diterapkan terhadap klasifikasi instrumen keuangan, dari perspektif penerbit, dalam aset keuangan, liabilitas keuangan dan instrumen ekuitas; pengklasifikasian yang terkait dengan suku bunga, dividen, kerugian dan keuntungan, dan keadaan dimana aset dan liabilitas keuangan akan saling hapus. PSAK ini mensyaratkan pengungkapan, antara lain, informasi mengenai faktor yang mempengaruhi jumlah, waktu dan tingkat kepastian arus kas masa depan suatu entitas terkait dengan instrumen keuangan dan kebijakan akuntansi yang diterapkan untuk instrumen tersebut.

SFAS No. 50 (Revised 2010) contains the requirements for the presentation of financial instruments and identifies the information that should be disclosed. The presentation requirements apply to the classification of financial instruments, from the prespective of the issuer into financial assets, financial liabilities and equity instruments; the classification of related interest, dividends, losses and gains, and the circumstances in which financial assets and liabilities should be offset. This SFAS requires the disclosure of, among others, information about factors that affect the amount, timing and certainty of an entitys future cash flows relating to financial instruments and the accounting policies applied to those instruments.









20



PSAK No. 55 (Revisi 2011) menetapkan

prinsip untuk pengakuan dan pengukuran aset keuangan, liabilitas keuangan dan kontrak pembelian atau penjualan item-item non-keuangan. PSAK ini merumuskan definisi dan karakteristik derivatif, kategori-kategori dari masing-masing instrumen keuangan, pengakuan dan pengukuran, akuntansi lindung nilai dan penetapan dari hubungan lindung nilai.

SFAS No. 55 (Revised 2011) establishes the principles for recognizing and measuring financial assets, financial liabilities and some contracts to buy or sell non-financial items. This SFAS provides the definitions and characteristics of derivatives, the categories of financial instruments, recognition and measurement, hedge accounting and determination of hedging relationships.

PSAK No. 60 mensyaratkan pengungkapan

signifikansi atas masing-masing instrumen keuangan terhadap posisi dan kinerja keuangan, serta sifat dan tingkat risiko dari instrumen keuangan yang dihadapi Bank selama periode berjalan dan pada akhir periode pelaporan, dan bagaimana Bank mengelola risiko tersebut.

SFAS No. 60 requires disclosures of significance of financial instruments for financial position and performance; and the nature and extent of risks from financial instruments to which the Bank is exposed during the period and at the end of the reporting period, and how the Bank manages those risks.

Penerapan PSAK baru dan yang telah direvisi ini memiliki dampak signifikan terhadap pengungkapan dalam laporan keuangan.

The adoption of these new and revised SFAS have significant impact on disclosures in the financial statement.

Aset keuangan diklasifikasikan sebagai aset keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui laba rugi, pinjaman yang diberikan dan piutang, aset keuangan dimiliki hingga jatuh tempo dan aset keuangan tersedia untuk dijual. Bank menentukan klasifikasi atas aset keuangan pada saat pengakuan awal.

Financial assets are classified as financial assets at fair value through profit or loss, loans and receivables, held-to-maturity financial assets and available-for-sale financial assets. The Bank determines the classification of its financial assets at initial recognition.

Liabilitas keuangan diklasifikasikan sebagai liabilitas keuangan diukur berdasarkan biaya perolehan diamortisasi dan liabilitas keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui laba rugi.

Financial liabilities are classified as financial liabilities measured at amortized cost and financial liabilities at fair value through profit or loss.

Pengakuan dan Pengukuran Recognition and Measurement

Klasifikasi instrumen keuangan pada pengakuan awal tergantung pada tujuan dan intensi manajemen serta karakteristik dari instrumen keuangan tersebut. Semua instrumen keuangan pada saat pengakuan awal diukur sebesar nilai wajarnya.

The classification of financial instruments at initial recognition depends on the purpose and the management's intention for which the financial instruments were acquired and their characteristics. All financial instruments are measured initially at their fair value.

Pengukuran aset keuangan dan liabilitas keuangan setelah pengakuan awal tergantung pada klasifikasi aset keuangan dan liabilitas keuangan tersebut.

The subsequent measurement of financial assets and liabilities depends on their classification.

d. Aset dan Liabilitas Keuangan (lanjutan) d. Financial Assets and Liabilities (continued)









21

Pengakuan dan Pengukuran (lanjutan) Recognition and Measurement (continued)

Klasifikasi instrumen keuangan pada pengakuan awal tergantung pada tujuan dan intensi manajemen serta karakteristik dari instrumen keuangan tersebut. Semua instrumen keuangan pada saat pengakuan awal diukur sebesar nilai wajarnya. Dalam hal aset keuangan atau liabilitas keuangan tidak diukur pada nilai wajar melalui laba rugi, nilai wajar tersebut ditambah biaya transaksi yang dapat diatribusikan secara langsung dengan perolehan atau penerbitan aset keuangan atau liabilitas keuangan tersebut.

The classification of financial instruments at initial recognition depends on the purpose and management's intention for which the financial instruments were acquired and their characteristics. All financial instruments are measured initially at their fair value. In the case that financial assets or liabilities are not at fair value through profit or loss, the fair value should be added with attributable transaction costs directly from acquisition or issuance of financial assets or liabilities.

Aset keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui laba rugi adalah aset-aset yang diperoleh Bank atau dimiliki terutama untuk tujuan dijual atau dibeli kembali dalam waktu dekat, atau jika merupakan bagian dari portofolio instrumen keuangan tertentu yang dikelola bersama dan terdapat bukti mengenai pola ambil untung dalam jangka pendek (short term profit taking), atau merupakan derivatif (kecuali derivatif yang ditetapkan dan efektif sebagai instrumen lindung nilai).

Financial assets measured at fair value through profit or loss are those assets that the Bank acquires or incurs principally for the purpose of selling or repurchasing in the near term, or it is part of a portfolio of identified financial instruments that are managed together and for which there is evidence of a recent actual pattern of short term profit taking, or derivatives (unless they are designated as and effective hedging instruments).

Pengukuran aset keuangan dan liabilitas keuangan setelah pengakuan awal tergantung pada klasifikasi aset keuangan dan liabilitas keuangan tersebut.

The subsequent measurement of financial assets and liabilities depends on their classification.

Aset Keuangan Financial Assets

a) Aset keuangan yang diukur pada nilai wajar

melalui laba rugi a) Financial assets at fair value through profit

or loss

Aset keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui laba rugi terdiri dari aset keuangan yang diklasifikasikan sebagai dimiliki untuk diperdagangkan dan aset keuangan yang pada saat pengakuan awal telah ditetapkan manajemen untuk diukur pada nilai wajar melalui laba rugi.

Financial assets at fair value through profit or loss comprises of financial assets classified as held-for-trading, and financial assets designated by management as at fair value through profit or loss upon initial recognition.

Aset keuangan yang diklasifikasikan dalam kelompok dimiliki untuk diperdagangkan jika dimiliki terutama untuk tujuan dijual atau dibeli kembali dalam waktu dekat, atau jika merupakan bagian dari portofolio instrumen keuangan tertentu yang dikelola bersama dan terdapat bukti mengenai pola ambil untung dalam jangka pendek (short term profit taking), atau merupakan derivatif (kecuali derivatif yang ditetapkan dan efektif sebagai instrumen lindung nilai).

Financial assets are classified as held-for- trading if it is acquired or incurred principally for the purpose of selling or repurchasing in the near term, or it is part of a portfolio of identified financial instruments that are managed together and for which there is evidence of a recent actual pattern of short term profit taking, or derivatives (unless they are designated and effective as hedging instruments).



d. Aset dan Liabilitas keuangan (lanjutan) d. Financial Assets and Liabilities (continued)









22

Aset Keuangan (lanjutan) Financial Assets (continued)

a) Aset keuangan yang diukur pada nilai wajar

melalui laba rugi (lanjutan) a) Financial assets designated at fair value

through profit or loss (continued)

Setelah pengukuran awal, aset keuangan yang dikelompokkan dalam kategori ini diukur sebesar nilai wajarnya, keuntungan atau kerugian yang belum direalisasi akibat perubahan nilai wajar instrumen keuangan tersebut diakui dalam laporan laba rugi komprehensif sebagai Kenaikan nilai efek-efek yang diperdagangkan- neto.

After initial recognition, the financial assets included in this category are measured at fair value, the unrealized gains or losses resulting from changes in fair value are recognized in the statements of comprehensive income as Increase in value of trading securities-net.

b) Aset keuangan tersedia untuk dijual b) Available-for-sale financial assets

Aset keuangan tersedia untuk dijual adalah aset keuangan non-derivatif yang tidak diklasifikasikan sebagai dimiliki untuk diperdagangkan atau ditetapkan pada nilai wajar melalui laba rugi. Setelah pengukuran awal, instrumen keuangan tersedia untuk dijual selanjutnya diukur sebesar nilai wajar. Keuntungan dan kerugian yang belum direalisasi diakui sebagai pendapatan komprehensif lainnya (sebagai Laba (rugi) yang belum direalisasi atas surat-surat berharga dalam kelompok tersedia untuk dijual - neto).

Available-for-sale financial assets are non-derivative financial assets that are neither classified as held-for-trading nor designated as at fair value through profit or loss. After initial measurement, available-for-sale financial instruments are subsequently measured at fair value. Unrealized gains and losses are recognized as other comprehensive income as "Unrealized gain (loss) on change in fair value of available-for-sale securities - net ").

c) Aset keuangan yang dimiliki hingga jatuh

tempo c) Held-to-maturity financial assets

Aset keuangan yang dimiliki hingga jatuh tempo adalah aset keuangan non-derivatif dengan pembayaran tetap atau telah ditentukan dan jatuh temponya telah ditetapkan, dimana Bank mempunyai intensi positif dan kemampuan untuk memiliki aset keuangan tersebut hingga jatuh tempo.

Held-to-maturity financial assets are non-derivative financial assets with fixed or determinable payments and fixed maturities, which the Bank has positive intention and ability to hold the financial assets to maturity.

Setelah pengakuan awal, aset keuangan yang dimiliki hingga jatuh tempo diukur pada biaya perolehan diamortisasi dengan menggunakan metode Suku Bunga Efektif (EIR), dikurangi dengan penurunan nilai. Biaya perolehan diamortisasi dengan memperhitungkan diskonto atau premi pada awal akuisisi dan fee/biaya sebagai bagian yang tidak terpisahkan dari EIR. Amortisasi dan kerugian yang timbul dari penurunan nilai diakui dalam laporan laba rugi komprehensif.

After initial measurement, held-to-maturity financial assets are measured at amortized cost using the Effective Interest Rate (EIR) method, less impairment. Amortized cost is calculated by taking into account any discount or premium on acquisition and fees/costs that are an integral part of the EIR. The amortization and the losses arising from impairment of such investments are recognized in the statements of comprehensive income.












23




Aset Keuangan (lanjutan) Financial Assets (continued)

d) Pinjaman yang diberikan dan piutang d) Loans and receivables

Pinjaman yang diberikan dan piutang adalah aset keuangan non-derivatif dengan pembayaran tetap atau telah ditentukan yang tidak dikuotasikan pada pasar aktif, kecuali:

Loans and receivables are non-derivative financial assets with fixed or determinable payments that are not quoted in active markets, other than:

- Aset dimana Bank mempunyai intensi

untuk menjual seger

BABP_LKT_Des_2012

Documents

Transcript of BABP_LKT_Des_2012